Genève (awp) - La Banque cantonale de Genève émet deux emprunts de rang postérieur sous direction d'UBS, pour un total de 200 mio CHF. Les conditions:

1ère tranche AT1 (Perpetual Additional Tier 1 Subordinated Bonds)

montant:          90 mio CHF
taux:             2,000% (1er coupon court le 8.2.18)
prix d'émission:  100%
libération:       28.06.2017
durée:            illimitée (First Call Date 8.2.23)
no valeur:        36'701'398 (1)
rating:           
- émetteur:       A+ (S&P)
- instrument:     BBB- (S&P)
cotation SIX:     prov., dès le 26.06.2017


2e tranche (Tier 2 Subordinated Bonds)

montant:          110 mio CHF
taux:             1,125%
prix d'émission:  100%
libération:       28.06.2017
durée:            10 ans, jus. 28.06.2027
no valeur:        36'869'771 (7)
rating:           
- émetteur        A+ (S&P)
- instrument      BBB+ (S&P)
cotation SIX:     prov., dès le 26.06.2017

Les emprunts AT1 peuvent habituellement être transformés en fonds propres si le taux de fonds propres baisse sous une certaine limite.

uh/rp