CREDIT AGRICOLE SUD RHONE ALPES

Banque et Assurance

Résultats au 30 juin 2014

Grenoble, le 22 juillet 2014

Le Conseil d'Administration a arrêté dans sa séance du 22 juillet 2014 les comptes du Crédit Agricole
Sud Rhône Alpes au 30 juin 2014.*

Question de confiance : une réussite commerciale renouvelée

Au 1er semestre 2014, la Caisse Régionale de Sud Rhône Alpes a poursuivi son développement avec le lancement d'une grande campagne commerciale baptisée « Question de confiance ». Couvrant une large gamme de besoins et d'équipement de notre clientèle en assurance, crédits, collecte et services, cette campagne a permis de centrer et dynamiser l'activité sur notre territoire.

ACTIVITE

LIBELLE (Encours en millions d'euros)

30/06/14

Evolution

COLLECTE GLOBALE

17 483

+ 2,0%

Dont COLLECTE BANCAIRE (hors Centralisation CDC)

10 733

+ 6,4%

CREDITS

12 039

+ 2,0%

Dont CREDITS HABITAT

7 631

+ 5,4%

Activité Collecte : Avec 17 483 millions d'euros, l'encours de collecte affiche une croissance de 2,0% sur un an, tiré par le développement de la collecte bilan qui enregistre une hausse de 2,5% sur la même période. La collecte bilan, élément essentiel au refinancement des crédits, a bénéficié du lancement récent du livret sociétaire qui a été un grand succès avec près de 600 millions d'euro collectés. La collecte globale est également soutenue par l'assurance vie qui connaît un regain d'intérêt avec un encours en hausse de 3,6% compte tenu du maintien des avantages fiscaux et du niveau des intérêts servis. Activité Crédit : Dans le même temps le CA Sud Rhône Alpes continue d'accompagner les projets de ses clients sur l'ensemble de son territoire et enregistre de bons résultats en matière d'activité crédits. Avec des encours globaux de 12 039 millions d'euros, les parts de marché crédits progressent sur les marchés stratégiques de proximité. Les encours de crédits d'investissement se replient de 2% du fait d'une moindre demande des grandes collectivités publiques et du retrait temporaire des syndications nationales.

Activité Services : Ce 1er semestre a également été marqué par le lancement de nouveaux services, tel l'offre de gestion conseillée destinée aux clientèles patrimoniales, la création du club des entreprises partenaires et le développement de la politique de reconnaissance de la fidélité client. Cette dynamique induit une progression du nombre de clients et de sociétaires (+12,8% de parts sociales sur la période).

RESULTATS FINANCIERS

Chiffres clefs (en millions d'euros)

30/06/14

Evolution

Produit Net Bancaire

222,5

+1,5%

Charges de Fonctionnement

-118,6

+0,2%

Résultat Brut d'Exploitation

103,8

+2,9%

Coefficient d'Exploitation

53,3%

-0,7 pt

Charge fiscale

29,6

-17,1%

Résultat net social

67,0

+10,8%

Résultat net consolidé (RNPG 1er semestre)

76,6

+33,9%

Le PNB semestriel a fait preuve d'une bonne résilience à 222,5M€ (+1,5%), avec la perception du dividende CASa et malgré la baisse constatée des marges crédits et le coût de plus en plus important de la collecte.
Parallèlement à la poursuite du programme de rénovation de l'ensemble du réseau d'agences, les charges de fonctionnement restent maîtrisées à 118,6M€ (+0,2%).
Au total, sous l'effet de l'accroissement du PNB, de la quasi stabilité des charges de fonctionnement, le RBE progresse de +2,9% à 103.8 M€. En réduction de -0,7 point à 53,3%, le coefficient d'exploitation se maintient à un niveau très compétitif conférant un avantage structurel important pour l'entreprise.
La part des encours CDL atteint des niveaux extrêmement bas à 1.29% en baisse de 0.04 point sur
12 mois et permet d'afficher un coût du risque positif, le coût du risque affecté étant neutralisé par les reprises sur provisions collectives.
Après impact du coût du risque et de la fiscalité, le Résultat net social ressort à 67 M€ en progressoi n de 10,8%.
Avec la prise en compte des retraitements liés aux normes IFRS (réintégration des dotations au FRBG, dépréciation durable des titres, opération de couverture de taux, impôts différés), du résultat des Caisses Locales et du fonds SRA Placement, le résultat net consolidé s'établit à 76,6 M€ en progression de +33,9%.

SITUATION FINANCIERE

Le ratio Crédit sur Collecte s'élève à 111,8%, en amélioration de 4,8 points sur un an ; il se situe favorablement par rapport à la moyenne des Caisses Régionales de Crédit Agricole. Le niveau des fonds propres permet d'atteindre un ratio Bâle III de 15,49% au 31 mars 2014 pour une exigence réglementaire de 8%. Le ratio de liquidité s'établit à 146,16% au 30 juin 2014 pour une norme de
100%.
Les capitaux propres consolidés représentent 11,5% du total bilan. Les autres ressources de la Caisse régionale sont composées à hauteur de 26% par les dépôts de la clientèle tandis que celles envers les établissements de crédit, essentiellement vis-à-vis de Crédit Agricole S.A. au regard des règles de financement interne représentent 62% du bilan.
Les encours de crédits à la clientèle représentent quant à eux plus de 75% des emplois de la Caisse régionale.
Par ailleurs, les réserves de liquidité d'un montant de 1,6Mrd€ couvrent à 140% la dette court terme. Ces ratios confèrent à la Caisse Régionale une capacité de développement future et une structure financière solide qui démontrent les atouts de son modèle de banque de proximité.

CERTIFICAT COOPERATIF D'INVESTISSEMENT

Le cours du CCI Sud Rhône Alpes affiche une progression du cours de +42,7% sur 12 mois pour s'établir à 144,60 € au 30 juin 2014.

PERSPECTIVES 2014

Les objectifs de croissance 2014 confirment l'orientation de renforcer la relation avec les clients et sociétaires, dans le cadre d'une relation équilibrée, respectueuse de nos valeurs de banque coopérative. En tant que banque universelle de proximité, l'ensemble des ressources clients figurant au bilan est destiné à pouvoir répondre aux besoins de financement de nos territoires. Malgré la pression des régulateurs, les évolutions fiscales et les perspectives d'encadrement par la nouvelle loi bancaire, la Caisse Régionale peut s'appuyer sur son territoire, sa dynamique commerciale, ses parts de marché solides, la dynamique de sa collecte bilan et la maîtrise de ses risques pour servir et soutenir ses clients et sociétaires.

CAISSE REGIONALE DE CREDIT AGRICOLE MUTUEL SUD RHONE ALPES SOCIETE COOPERATIVE A CAPITAL VARIABLE Au capital actuel de 70 283 056,25 euros Siège social : 15-17, rue Paul Claudel - 38100 GRENOBLE 402 121 958 RCS GRENOBLE

Retrouvez toutes les informations réglementées sur le site de la Caisse Régionale www.ca-sudrhonealpes.fr

Contact en charge des relations investisseurs : jean-noel.sappey@ca-sudrhonealpes.fr, tel : 04.75.78.84.10

Second Marché- ISIN : FR0000045346

Responsable de l'Information Financière : Jean-Noel SAPPEY

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