Tokyo (awp/afp) - Le fonds américain KKR va lancer une offre d'achat sur la filiale Hitachi Kokusai Electric du groupe japonais Hitachi pour 2,3 milliards de dollars (2,1 milliards d'euros), ont annoncé mercredi soir les deux parties.

Cette initiative est conduite par HKE Holdings, une entité de KKR.

Au terme d'une transaction un peu complexe, qui passera par le rachat par Hitachi Kokusai Electric de la part de 51,67% de ses titres détenue par Hitachi, KKR obtiendra 100% de l'activité des appareils destinés au secteur des semi-conducteurs, placée dans une société séparée, et 60% de celle des systèmes pour les secteurs de l'audiovisuel et des télécommunications.

Les 40% restants seront revendus à parité à Hitachi d'un côté et HVJ Holdings, une entité d'un fonds appelé Japan Industrial Partners (JIP).

Hitachi est en train de revoir son portefeuille d'activités et a déjà bouclé en mars la cession au même KKR de la société Hitachi Koki, fournisseur d'outils et instruments scientifiques, conformément à une annonce de janvier. KKR avait alors déboursé 147 milliards de yens (1,2 milliard d'euros).

Le colosse Hitachi, qui s'est détourné de l'électronique grand public, souhaite notamment renforcer son assise dans les infrastructures sociales et le matériel de transport ferroviaire.

"Grâce à cet investissement commun, KKR collaborera avec Hitachi pour développer davantage les activités de Hitachi Kokusai, promouvoir la croissance à l'étranger et établir une base commerciale stable grâce à des réformes structurelles", ont-ils expliqué.

JIP est de son côté censé soutenir l'optimisation du potentiel de croissance de l'activité vidéo et systèmes de télécommunications de Hitachi Kokusai, en utilisant l'expérience accumulée dans de multiples découpages stratégiques de sociétés japonaises.

L'offre publique d'achat doit débuter en août, sous réserve des approbations réglementaires au Japon et dans d'autres pays.

Les investisseurs à la Bourse de Tokyo, qui avaient déjà eu vent par la presse mercredi de cette éventuelle transaction, ne se sont pas montrés très enthousiastes. Le titre Hitachi perdait jusqu'à 1,65% jeudi matin dans les premiers échanges, au lendemain d'un bond de 3,61%. afp/rp