Le classement concurrent Quantalys, dit « Actions Europe » compare sur une base 100 des fonds présentant les mêmes caractéristiques (tous souscripteurs, supports en euro, éligible PEA, zone euro, indice de référence Quantalys MSCI Europe…). Ainsi dans cette catégorie élargie "Actions Europe", Europa One se classe désormais 6ème/655(1) fonds sur un an ! Le fonds poursuit d'ailleurs sa bonne dynamique en ce début d'année 2017(1) comme l'attestent les données suivantes :


 
 
 

Le Big Data dans votre portefeuille d'investissement cela marche !

Le « big data » et le « data mining » (pour plus d'informations : "Le Big Data et Data Mining à l'ère de la finance") sont le centre névralgique de notre fonds EUROPA ONE. C'est dans cette optique que depuis maintenant quinze années Zonebourse collecte, traite et analyse les données de plus de 28.000 sociétés (rapports trimestriels, consensus des analystes, révisions de bénéfices, actionnaires, dirigeants, publications, etc.) pour près de 110.000 bilans et comptes de résultats retraités. Cette collecte d'information financière en masse permet également d'assurer une réactivité certaine sur les sociétés traitées. Ainsi, une révision de bénéfices sur une valeur pourra constituer une opportunité à saisir pour l'intégrer au fonds.

Ce fonds EUROPA ONE se caractérise par son éligibilité au compte-titres et au PEA. Comptablement, il est investi à 100% en actions dont au moins 75% sont des sociétés européennes (environ 35,3% en valeurs françaises(2), 12,3% en Allemagne(2)…) pour un horizon de placement moyen à long terme. En termes de devises, l'exposition est majoritairement en euro (plus de 60%(2)) ou encore en dollar américain pour près de 19%(2). D'un point de vue sectoriel, les valeurs technologiques représentent actuellement près de 1/5ème de la répartition du fonds, tout comme les valeurs industrielles.


 
 
Répartition sectorielle et répartition monétaire du fonds Europa One au 6 février 2017



 
1° Une méthodologie éprouvée et efficace

La méthodologie d'investissement du fonds suit un processus rigoureux combinant une stratégie « value » visant à capter des sociétés faiblement valorisées pour profiter de leur prix inférieur à leur valeur intrinsèque, une stratégie « yield » se concentrant sur les sociétés offrant du rendement et enfin une stratégie « growth » permettant de ne sélectionner que les sociétés de croissance.
Forts de cette expertise, nous avons pu appliquer avec succès par le passé cette méthodologie de sélection des sociétés au sein de portefeuilles d'investissements. Ces derniers enregistrent d'ailleurs en réel des performances conséquentes avec +204%(2) depuis 2009 sur le portefeuille Europe PEA et +61%(2) sur le portefeuille USA depuis le 1er mars 2013.
 

2° Un fonds qui a déjà su séduire les professionnels de la gestion d'actifs

De nombreuses compagnies d'assurance de renom et gestionnaires d'actifs ont rejoint ce projet novateur. Ce fonds est désormais référencé par Generali, Cardif, Suravenir ou encore Linxea, leader des courtiers d'assurance-vie en ligne. Grâce à ce succès, Zonebourse et Commerzbank entendent développer de nouveaux partenariats avec des acteurs de premier plan pour les mois à venir afin de permettre une distribution encore plus large du fonds auprès des investisseurs.


3° Une performance très encourageante

Notre leitmotiv : battre le Stoxx Europe 600 Net Return, l'indice phare européen regroupant les 600 principales valeurs du vieux continent. Le fonds Europa One a d'ores et déjà réussi ce pari. Le Vice-Président Commerzbank Corporates & Markets, Benjamin Magny a réaffirmé avec confiance son engagement à l'occasion de l'anniversaire du fonds : « EUROPA ONE a réussi à surperformer son indice de référence dans un contexte difficile ». 

En effet, comme l'atteste le graphique ci-dessous, les valeurs entrées dans le fonds ont nettement profité de la très bonne tenue des marchés financiers et plus globalement du "Trump Rallye", évènement majeur de l'année boursière 2016. Depuis l'élection de novembre, le fonds s'est même nettement détaché de son indice de référence et de bon nombre de fonds concurrents. C'est effectivement 13.7%(1) de performance engrangée contre 8%(1) pour la moyenne des fonds concurrents. Durant cette même phase temporelle, l'indice Stoxx Europe 600 avoisine les 10%(1) de progression, soit un différentiel de 3,7%(1) en faveur d'Europa One.
 
Performance du fonds Europa One (en bleu) face au MSCI Europe (en vert) et à la moyenne des fonds de
la catégorie "Actions Europe" (en orange) sur une base 100 du 1er septembre 2016 au 3 février 2017
Les performances passées ne préjugent pas des performances futures. Source : Zonebourse


 
Après un peu plus d'une année, le bilan apparaît donc très positif. C'est aujourd'hui une performance nette d'Europa One de plus de 29%(1) comparativement à son benchmark puisque le Stoxx Europe 600 enregistre durant la même séquence boursière un gain de 11,9%(1). Le stock picking s'est révélé efficace et pertinent au cours de ces derniers mois. Nos lignes se sont particulièrement bien comportées, certaines s'étant même fortement distinguées. Le potentiel d'appréciation est toujours présent pour bon nombre d'entre elles selon nous. Pour l'année en cours, nous restons confiants sur la plus-value apportée par notre méthodologie. Notre exposition au marché français nous obligera cependant à la vigilance à l'approche des échéances électorales à venir.


Vous pouvez retrouver plus de renseignements et un suivi de notre fonds avec le lien ci-dessous:
 
 
 


1 Données Quantalys mises à jour au 6 février 2017
2 Données Zonebourse mises à jour au 6 février 2017