Legg Mason achète 83% de Clarion Partners pour 585 millions de dollars
De plus, Legg Mason versera un montant estimé à 16 millions de dollars (au 31 décembre 2015) pour l'acquisition de sa quote-part des co-investissements, à raison d'un dollar pour un dollar. L'équipe dirigeante conservera 17% du capital de Clarion Partners1. Le partenaire majoritaire sortant, Lightyear Capital, cédera l'ensemble de sa participation.
L'opération, dont la conclusion est prévue pour le second trimestre de 2016, devrait être légèrement relutive dès la première année, à l'exception des frais exceptionnels liés à l'opération, soit entre 10 et 15 millions de dollars.
L'acquéreur précise qu'un nombre important de gérants de Clarion a signé des contrats à long-terme dans le cadre de cette opération.