Les marchés obligataires européens poursuivent leur dégradation, de façon symétrique par rapport aux indices boursiers (notamment américains qui enchaînent les records): cela ressemble à un cas classique d'arbitrage 'sécurité' contre 'risque' (et même 'full risk on' avec un VIX au tapis).
Les taux longs se tendent partout,comme la veille: nos OAT prennent 2Pts de rendement supplémentaires à 0,8240%, +1,5Pt sur les Bunds à 0,44%, +2,5% sur les 'Gilts' britanniques à 1,213%.

Plus au sud, les taux se tendent également sur les 'bonos' espagnols (+2,5Pts à 1,59%) et sur les 'BTP' italiens (+6,5Pts à 2,0630%).

Les T-Bons US n'échappent pas -naturellement- à la concurrence de Wall Street et se tendent de +3,3Pts à 2,444% (et même jusqu'à 2,47% après publication des 'stats' préfigurant une activité soutenue début 2018.

L'ISM manufacturier (Supply Management Index) de décembre grimpe de +1,5Pt vers 59,7. La hausse des dépenses de construction progresse de +0,8% au mois de novembre 2017 (contre +0,7% anticipé).

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