L'inflation dans les 19 pays partageant l'euro s'est accélérée pour atteindre 8,1 % en mai, contre 7,4 % en avril, dépassant les attentes de 7,7 %. La croissance des prix a continué à s'étendre, indiquant que ce n'est plus seulement l'énergie qui tire le chiffre principal vers le haut.
L'indice STOXX des actions de la zone euro a chuté de 1,3 % et l'indice paneuropéen STOXX 600, plat avant la lecture, a baissé de 0,7 %.
"Le taux d'inflation élevé de la zone euro a incité les actions à faire marche arrière, ce qui montre que les investisseurs sont encore très nerveux en ce qui concerne les perspectives économiques et la persistance de taux d'inflation élevés", a déclaré Chris Beauchamp, analyste de marché en chef de la plateforme de négociation en ligne IG.
Les banques de la région euro, qui accueillent généralement favorablement les signes de hausse des taux d'intérêt, ont glissé de 1,6 %, les investisseurs s'inquiétant du coup porté à l'économie par la flambée des prix.
"Cela a pour conséquence que le marché s'attend à ce que la BCE agisse peut-être plus rapidement", a déclaré Bert Colijn, économiste principal, zone euro, chez ING. Il a toutefois ajouté qu'ING s'attend toujours à ce que la banque centrale relève ses taux de 25 points de base en juillet et en septembre.
Les investisseurs surveilleront de près tout changement de position de la BCE après sa réunion de la semaine prochaine. Jusqu'à présent, la banque centrale a signalé qu'elle entamera son cycle de hausse des taux d'intérêt en juillet, le taux devant atteindre 0 % ou plus en septembre.
Le STOXX 600 devait terminer le mois de mai en baisse de 1,6 %, ajoutant aux fortes pertes enregistrées plus tôt dans l'année en raison des inquiétudes liées au resserrement des banques centrales, aux retombées du conflit ukrainien et aux restrictions sévères de la Chine en matière de COVID-19.
Alimentant les inquiétudes sur l'inflation, le pétrole brut Brent a atteint 123 dollars le baril après que l'Europe a promis de réduire la plupart des importations de pétrole russe dans le cadre de la sanction la plus sévère du bloc à l'encontre de Moscou depuis l'invasion de l'Ukraine il y a trois mois.
Les actions nordiques ont atteint un niveau record mardi, avec une dernière hausse de 1 %, et figurent parmi les rares sur-performances de la journée avec l'indice FTSE de Londres.
Le géant des biens de consommation Unilever, qui a fait un bond de 9,4 %, a soutenu les actions britanniques, après avoir nommé l'investisseur activiste Nelson Peltz à son conseil d'administration.
Le fabricant néerlandais de produits chimiques spécialisés DSM a bondi de 8,0 % en raison de son projet de fusion avec son homologue suisse Firmenich. DSM a également annoncé la vente de sa filiale de matériaux d'ingénierie pour 3,85 milliards d'euros (4,13 milliards de dollars) à la société de capital-investissement Advent International et l'entreprise chimique allemande Lanxess
Lanxess a bondi de 11,2 %. (Reportage de Susan Mathew et Shreyashi Sanyal à Bengaluru ; Montage de Sriraj Kalluvila, Shounak Dasgupta et Jonathan Oatis)
