Les principaux indices boursiers de Wall Street ont chuté mercredi, les investisseurs se montrant réticents à l'égard du risque après qu'un taux d'inflation plus élevé que prévu a réduit à néant les espoirs de voir la Réserve fédérale lancer son cycle d'assouplissement monétaire en juin.

Les prix à la consommation aux États-Unis ont augmenté plus que prévu en mars, les Américains payant davantage pour l'essence et les logements locatifs, ce qui a conduit les marchés financiers à supposer que la banque centrale retarderait la réduction des taux d'intérêt jusqu'en septembre.

L'indice des prix à la consommation (IPC) a augmenté de 0,4 % sur une base mensuelle en mars. Sur une base annuelle, il a augmenté de 3,5 %, contre une croissance estimée à 3,4 %.

En excluant les composantes volatiles de l'alimentation et de l'énergie, l'indice de base a augmenté de 0,4 % d'un mois à l'autre en mars. Sur une base annuelle, il a augmenté de 3,8 %, contre une hausse estimée à 3,7 %.

"Si c'était le seul chiffre décevant, nous dirions qu'il ne faut pas en faire tout un plat, mais c'est le troisième mois consécutif que le rapport est plus chaud que prévu", a déclaré Bob Doll, PDG et directeur des investissements chez Crossmark Global Investments.

"Ce que cela signifie, c'est que l'inflation n'est pas maîtrisée et qu'il est donc peu probable que la Fed abaisse ses taux d'intérêt dans un avenir proche.

Les traders ont réduit les paris sur une baisse des taux d'intérêt de la Fed en juin après le rapport sur l'IPC, estimant que la banque centrale attendra jusqu'en septembre avant de procéder à sa première baisse.

Les rendements des obligations d'État ont grimpé après la publication des données, le billet à 10 ans remontant à 4,5008 %, son niveau le plus élevé depuis novembre dernier.

Le compte-rendu de la réunion de mars de la Fed, au cours de laquelle elle a maintenu son objectif de trois réductions de taux cette année, est attendu plus tard dans la journée et pourrait être crucial pour évaluer la position de la banque centrale sur l'assouplissement de la politique.

Les 11 secteurs de l'indice S&P 500 ont tous baissé. Le secteur de l'immobilier, en tête des baisses, a chuté de 4,0 % et était en passe de connaître sa pire chute en une seule journée depuis juin 2022.

D'autres secteurs sensibles aux taux d'intérêt, tels que les services publics, ont baissé de 1,8 %, tandis que l'indice Russell 2000 à faible capitalisation a perdu 2,4 %.

À 11:20 a.m. ET, le Dow Jones Industrial Average était en baisse de 460,95 points, soit 1,19%, à 38 422,72, le S&P 500 était en baisse de 55,84 points, soit 1,07%, à 5 154,07, et le Nasdaq Composite était en baisse de 181,29 points, soit 1,11%, à 16 125,35.

La plupart des actions de croissance des mégacapitalisations ont baissé, mais le géant de l'intelligence artificielle Nvidia s'est démarqué de la tendance et a progressé de 1,4 % en dernier lieu.

Parmi les valeurs individuelles, les actions cotées en bourse d'Alibaba ont gagné 1,3 % après que le cofondateur de la société, Jack Ma, a rédigé un long mémo à l'intention des employés mardi, exprimant son soutien aux efforts de restructuration du géant de l'internet - un geste rare de la part du milliardaire qui a passé les dernières années loin des feux de la rampe.

Les valeurs en baisse ont été plus nombreuses que les valeurs en hausse, dans un rapport de 8,09 contre 1 sur le NYSE et de 3,99 contre 1 sur le Nasdaq.

L'indice S&P a enregistré trois nouveaux sommets sur 52 semaines et sept nouveaux creux, tandis que le Nasdaq a enregistré 26 nouveaux sommets et 128 nouveaux creux.