Affine RE : Fiche profil - Mars 2018

LES INVESTISSEMENTS

• • Par localisation : Paris Métropole3 et6 métropoles régionales (Bordeaux,Lille, Lyon, Marseille, Nantes, Toulouse),

• • par nature : bureaux, commerces decentre-villeet projets urbains mixtesetinnovants.

RENOUVELER LE PORTEFEUILLE

• • Investissement dans des immeubles neufs (VEFA) ou récents, labellisés de préférence,

• • d'une taille unitaire de 10 à 30 M€,

• • recélant un potentiel de création de valeur.

• • Poursuite de la cession progressive des immeubles non stratégiques.

ACCROÎTRE LE VOLUME DES LOYERS

• • Investir dans des immeubles de rende-ment bien localisés,

• • seul ou en partenariat.

• • Améliorer le taux d'occupation.

• • Intégrer les évolutions technologiques dans les services aux locataires.

ALIMENTER LE PIPELINE

• • 130 M€ d'opérations réalisées (91 M€) ou engagées et de projets maîtrisés (39 M€),

• • représentant 8,9 M€ de loyer annuel, dont 1,1 M€ déjà comptabilisés en 2017 (correspondant à 3,7 M€ en loyer annuel potentiel).

• 1 - Droits inclus

• 2 - Incluant la juste valeur des immeubles Banimmo

• 3 - Paris Métropole : Paris + Hauts-de-Seine + Seine-Saint-Denis + Val-de-Marne

• 4 - Soumis au vote de l'Assemblée Générale du 26 avril 2018

2017, EN RÉSUMÉPOINTS CLÉS

RÉSULTAT NET PDG EN HAUSSE À 9,1 M€ (+66,7 %)

• • Légère progression des loyers nets (+0,5 %)

• • Plus-value de cession de 1,9 M€

• • Stabilité des justes valeurs (+0,6 %)

• • Réduction du coût de la dette à 2,0 %

• • Reprise de provisions et d'impôts (+2,8 M€)

• • Importante dépréciation de la participation dans Banimmo (-8,2 M€)

PROGRESSION DU RÉSULTAT EPRA (+52,6 %)

CHIFFRES CLÉS

RÉSULTAT EPRA HORS BANIMMO PAR ACTION (€)

ÉVOLUTION DE LA VALEUR DU PATRIMOINE (+11,6 %)

MARS2018

824 M€

Patrimoine total1-2

2014nAutre

2015

2016

nMétropoles régionalesnParis Métropole3

ROTATION DES ACTIFS (M€)

• • 90,7 M€ d'acquisitions, de développements et de travaux

• • 32,6 M€ de cessions

• • 39 M€ de pipeline d'investissements enga-gés et de projets maitrisés

ANR EPRA PAR ACTION : 20,5 € ANNNR EPRA PAR ACTION : 22,7 € DIVIDENDE DE 1,0 € PAR ACTION4

DIVIDENDE PAR ACTION (€)ACTIF NET RÉÉVALUÉ EPRA PAR ACTION (€)

2017

RÉSULTAT CONSOLIDÉ (M€)

201539,034,41,2 (7,9)

201634,729,4

2017

Revenus locatifs

Loyers nets

Revenus des autres activités Frais de fonctionnement

Résultat opérationnel avt ajust. valeur

Solde net des ajustements de valeurs des immeubles

Résultat opérationnel net

Coût de l'endettement financier net Ajustement de valeurs des instr. financiers Impôts

Divers

Sociétés mises en équivalence Activités non poursuiviesRetraitement EPRA

• 33,8EN BREF

• 29,6Repositionnement et « clés en main » d'immeubles de

(0,1) (8,6)

0,8 (8,8)

(0,4) (7,2)

0,3 (0,0)

19,53,823,2

19,9

23,9

(0,6)

0,3

19,3

24,2

(9,1)

(7,0)

(6,9)

2,1

1,1

0,8

0,5

(1,3)

0,3

(0,5)

(0,3)

0,8

(15,7)

(6,4)

(0,1)

-

-

(12,0)

12,8

1,6

NB : Banimmo est consolidé chez Affine par mise en équivalence jusqu'au 30 septembre 2017 puis par intégration globale en activité non poursuivie (IFRS 5). Les comptes de Banimmo sont en cours d'audit.

Immeubles (hors droits)

dont immeubles de placement dont immeubles destinés à la vente

Titres de participations

Sociétés mises en équivalence Trésorerie

Activités non poursuivies Autres actifs

PASSIF

Fonds propres (avant affectation)

dont Minoritaires

dont ORA

dont TSDI

Dettes bancaires Activités non poursuivies Autres passifs

LTV (%)

AFFINE EN BOURSE

514,4

518,6

456,0

469,4

540,0

58,5

49,2

38,6

0,0

0,0

0,8

38,8

31,6

1,9

6,7 -

4,9 -

7,7

180,1

63,6

55,1

66,3

623,6

610,2 835,4

• 291,7 285,0309,3

  bureaux en Belgique.

  Détention d'Affine : 49,5 % Chiffre d'affaires : 65,1 M€ Résultat opérationnel : 4,0 M€ Résultat net : -3,9 M€

  Patrimoine : 208 M€

  (Belgique : 68 % et France : 32 %)

  RÉPARTITION DE L'ACTIONNARIAT D'AFFINE

  HoldaffinelDroits de vote

  SMABTP

  lCapital

  lDroits de votelCapital

  La TricognelDroits de votelCapital

  Flottant

  lDroits de votelCapital

  45,4 %

  31,7 %

  15,0 %

  • 21,0 %

    8,5 %

    6,0 %

  • 31,0 %

  41,3 %

  CALENDRIER
  18 avril 2018 :	Chiffre d'affaires du premier trimestre
  (après bourse)
  26 avril 2018 :	Assemblée générale
  Mai 2018 :	Paiement du dividende (1,0 €)
  Juillet 2018 :	Chiffre d'affaires et résultats semestriels
  2018 (avant bourse)

  17 octobre 2018 :Chiffre d'affaires du troisième trimestre

  (après bourse)

  CONTACTS AFFINE

  27,2 4,2 73,3

• Maryse Aulagnon,Présidente

-4,2 73,2

-4,2 73,1

286,5 - 45,4

284,2 - 41,0

336,7 134,4 55,1 52,3

Alain Chaussard,Directeur GénéralMatthieu Evrard,Directeur Général DéléguéFrank Lutz,Directeur Financier 39 rue Washington, 75008 Paris

46,6

46,4

Tél. : +33 (0)1 44 90 43 35 - Fax : +33 (0)1 44 90 43 57 e-mail :info@affine.frwww.affine.fr