APERAM S.A. 
Aperam S.A.
/ Mot-clé(s) : Résultat trimestriel
Luxembourg, le 6 mai 2020 (07:00 CET) - Aperam (« Aperam », ou la « Société») (Amsterdam, Luxembourg, Paris, Bruxelles: APAM et NYRS: APEMY), a annoncé aujourd'hui ses résultats pour le trimestre se terminant le 31 mars 2020.
Faits marquants
Initiatives stratégiques
Perspectives
Principales données financières (sur base des informations financières préparées selon les normes IFRS)
Analyse des performances en matière de santé et de sécurité
Les performances en matière de santé et de sécurité, mesurées par le taux de fréquencedes accidents avec arrêt de travail des employés de la Société et de ses sous-traitants, ont été de 1,9au 1er trimestre 2020 contre 1,9 au 4ème trimestre 2019.
Analyse des résultats financiers pour le trimestre se terminant le 31 mars 2020 Le chiffre d'affaires au 1er trimestre 2020 a augmenté de 5% à 1 049 millions d'euros contre 1 000 millions d'euros au 4ème trimestre 2019. Les expéditions d'acier au 1er trimestre 2020 ont augmenté à 438 milliers de tonnes contre 402 milliers de tonnes au 4ème trimestre 2019. L'EBITDA a baissé au cours du trimestre pour atteindre 70 millions d'euros contre 102 millions d'euros au 4ème trimestre 2019 (y compris des gains exceptionnels de 17 millions d'euros pour les crédits d'impôt PIS/Cofins liés à des périodes antérieures comptabilisés au Brésil). L'Europe a bénéficié de volumes en hausse dûs à l'effet saisonnier, tandis que le Brésil a baissé suite également à des facteurs saisonniers. Les prix sont restés sous pression. Les prix des matières premières plus bas ont entraînés d'importants effets négatifs de valorisation de stocks. De plus, les coûts liés au COVID-19 ont affecté l'EBITDA en raison de fermetures temporaires d'usines et de perturbations des transports à partir de la mi-mars. La charge d'amortissement et de dépréciation s'est élevée à (36) millions d'euros au 1er trimestre 2020. Aperam a enregistré un bénéfice opérationnel de 34 millions d'euros au 1er trimestre 2020, à comparer à un bénéfice opérationnel de 59 millions d'euros au 4ème trimestre 2019. Les résultats financiers incluant les résultats de change et sur produits dérivés au 1er trimestre 2020 ont été de (7) millions d'euros, y compris des coûts de financement de (3) millions d'euros. Le produit d'impôts au cours du 1er trimestre 2020 a été de 2 millions d'euros. La Société a enregistré un bénéfice net de 29 millions d'euros au 1er trimestre 2020. Les flux de trésorerie générés par l'exploitation au 1er trimestre 2020 ont été de 63 millions d'euros, avec une hausse de 21 millions d'euros du besoin en fonds de roulement. Les dépenses d'investissement du 1er trimestre se sont élevées à (45) millions d'euros.
Les flux de trésorerie disponibles avant dividendesau 1er trimestre 2020 se sont élevés à 18 millions d'euros.
Au cours du 1er trimestre 2020, le montant de trésorerie versé aux actionnaires s'est élevé à 32 millions d'euros, entièrement constitué de dividendes.
Analyse des résultats par division
Acier Inoxydable et aciers électriques(1)
(1) Les montants sont présentés avant élimination des transactions intragroupes
Le chiffre d'affaires de la division Acier Inoxydable et aciers électriques s'est établi à 827 millions d'euros au 1er trimestre 2020. Cela représente une augmentation de 2,4% par rapport au chiffre d'affaires de 808 millions d'euros au 4ème trimestre 2019. Les expéditions d'acier au 1er trimestre ont été de 426 milliers de tonnes, soit une hausse de 6,0% par rapport aux expéditions d'acier de 402 milliers de tonnes au trimestre précédent. Les volumes ont augmenté en Europe grâce à l'effet saisonnier et ont également bénéficié des enquêtes anti-dumping concernant les bobines laminées à chaud en provenance de Chine, d'Indonésie et de Taiwan, tandis que les volumes ont baissé au Brésil suite à l'effet saisonnier. Les prix de vente moyens pour la division Acier Inoxydable et aciers électriques ont augmenté de 1,8% par rapport au trimestre précédent.
Le segment a réalisé un EBITDA de 53 millions d'euros au 1er trimestre 2020, comparé à un EBITDA de 87 millions d'euros au 4ème trimestre 2019, y compris des gains exceptionnels de 16 millions d'euros au Brésil pour les crédits d'impôt PIS/Cofins liés aux périodes précédentes. L'impact positif d'une hausse des volumes en Europe a été complètement absorbé par des effets négatifs de valorisation de stocks liés aux matières premières et des coûts liés au COVID-19.
La charge d'amortissement et de dépréciation s'est établie à (30) millions d'euros au 1er trimestre 2020.
La division Aciers inoxydables et aciers électriques a enregistré un bénéfice opérationnel de 23 millions d'euros au 1er trimestre 2020, à comparer à un bénéfice opérationnel de 53 millions d'euros au 4ème trimestre 2019.
Services et Solutions(1)
(1) Les montants sont présentés avant élimination des transactions intragroupes
La division Services et Solutions a enregistré un chiffre d'affaires s'élevant à 450 millions d'euros au 1er trimestre 2020, ce qui représente une hausse de 17,8%, par rapport à un chiffre d'affaires de 382 millions d'euros au 4ème trimestre 2019. Au cours du 1er trimestre 2020, les expéditions d'acier se sont élevées à 186 milliers de tonnes contre 144 milliers de tonnes au trimestre précédent. La division Services et Solutions a enregistré des prix de vente moyens plus bas au cours de ce trimestre par rapport au trimestre précédent.
La division a réalisé un EBITDA de 9 millions d'euros au 1er trimestre 2020, contre un EBITDA de 5 millions d'euros, y compris 1 million d'euros pour les crédits d'impôt PIS/Cofins, au 4ème trimestre 2019. L'EBITDA a augmenté par rapport au trimestre précédent principalement grâce à une nette hausse des volumes de 29% qui a plus que compensé des effets négatifs de valorisation de stocks et des coûts liés au COVID-19 concernant la fermeture de notre centre de services en Italie.
Au 1er trimestre 2020, la charge d'amortissement et de dépréciation s'est établie à (3) millions d'euros.
La division Services et Solutions a affiché un bénéfice opérationnel de 6 millions d'euros au 1er trimestre 2020, contre un bénéfice opérationnel de moins de 1 million d'euros au 4ème trimestre 2019.
Alliages? ?et? ?Aciers? ?Spéciaux(1)
(1) Les montants sont présentés avant élimination des transactions intragroupes
La division Alliages et Aciers Spéciaux a enregistré un chiffre d'affaires de 155 millions d'euros au cours du 1er trimestre 2020, soit une baisse de 3,1% par rapport aux 160 millions d'euros du 4ème trimestre 2019. Les expéditions d'acier sont restées stable au cours du trimestre à 9 milliers de tonnes. Les prix de vente moyens ont légèrement augmenté au cours du trimestre.
La division a réalisé un EBITDA de 9 millions d'euros sur le 1er trimestre 2020, contre 14 millions d'euros au 4ème trimestre 2019. La baisse de l'EBITDA est due aux perturbations liées au COVID-19 qui ont également impacté les volumes à cause des fermetures temporaires d'usines. La division a également enregistré des effets de valorisation de stocks négatifs induits par les matières premières.
La charge d'amortissement et de dépréciation au 1er trimestre 2020 s'est élevée à (3) millions d'euros.
La division Alliages et Aciers Spéciaux a enregistré un bénéfice opérationnel de 6 millions d'euros au 1er trimestre 2020, contre un bénéfice opérationnel de 13 millions d'euros au 4ème trimestre 2019.
Événements récents
Nouveaux développements
Conférence téléphonique investisseurs
La direction d'Aperam tiendra une conférence téléphonique destinée aux investisseurs afin de discuter de la performance financière du 1er trimestre 2020 à la date et aux heures suivantes :
Lien vers la webdiffusion: https://channel.royalcast.com/webcast/aperam/20200506_1/ Les numéros de téléphone d'accès sont les suivants: international +44 (0) 20 3003 2666; USA +1 212 999 6659 . Le code d'accès participant est: Aperam
Une rediffusion de la conférence téléphonique sera disponible pendant un an à l'adresse suivante: https://channel.royalcast.com/webcast/aperam/20200506_1/
Contacts
Communication Groupe / Laurent Beauloye: +352 27 36 27 103 Relations Investisseurs / Thorsten Zimmermann: +352 27 36 27 304
A propos d'Aperam
Aperam est un acteur mondial du secteur de l'acier inoxydable, de l'acier électrique et des aciers spéciaux qui exerce des activités dans plus de 40 pays. La Société est structurée en trois segments: Acier Inoxydable et Aciers Électriques, Services et Solutions et Alliages et Aciers Spéciaux. Aperam a une capacité de production de 2,5 millions de tonnes d'acier inoxydable plat en Europe et au Brésil et est un leader dans des créneaux à forte valeur ajoutée comme les alliages et les aciers spéciaux. Aperam possède par ailleurs un réseau de distribution, de traitement et de services hautement intégré ainsi que des capacités inégalées pour produire de l'acier inoxydable et des aciers spéciaux à partir de biomasse à faible coût (charbon de bois produit à partir de nos propres forêts certifiées FSC). Son réseau industriel est concentré dans six usines principales situées au Brésil, en Belgique et en France. En 2019, Aperam a réalisé un chiffre d'affaires de 4 240 millions d'euros et des expéditions d'acier de 1,79 million de tonnes. Pour de plus amples informations merci de se référer au site web : www.aperam.com.
Déclarations prospectives
Ce document peut contenir des informations et des déclarations prospectives sur Aperam et ses filiales. Ces déclarations englobent des projections et des estimations financières ainsi que les hypothèses sous-jacentes, des déclarations concernant des plans, des objectifs et des anticipations ayant trait aux activités, aux produits et aux services futurs, et des déclarations se rapportant aux performances futures. Les déclarations prospectives peuvent être identifiées grâce aux termes « estime », « anticipe », « vise » ou autre expressions similaires. Bien que la direction d'Aperam estime que les anticipations reflétées par les déclarations prospectives sont raisonnables, l'attention des investisseurs et des détenteurs de titres Aperam est attirée sur le fait que les informations et les déclarations prospectives sont sujettes à de nombreux risques et incertitudes dont beaucoup sont difficiles à prévoir et sur lesquels la Société n'exerce généralement aucun contrôle, et qui pourraient entraîner des différences significatives et défavorables entre les résultats réels et les évolutions de ceux qui sont exprimés, implicites ou projetés dans les déclarations prospectives. Ces risques et incertitudes englobent les facteurs analysés dans les documents déposés auprès de la Commission de Surveillance du Secteur Financier du Luxembourg. Aperam ne s'engage pas à actualiser ses déclarations prospectives du fait de nouvelles informations, d'événements futurs ou d'autres facteurs. En particulier, la durée et la gravité de la récente éclosion de la pandémie de COVID-19 (coronavirus), y compris ses répercussions sur le secteur, sur les conditions macroéconomiques et sur les principaux marchés locaux d'Aperam peuvent faire en sorte que nos résultats réels soient sensiblement différents de ceux exprimés dans nos déclarations prospectives.
BILAN RÉSUMÉ CONSOLIDÉ D'APERAM
?COMPTE DE RÉSULTAT CONSOLIDÉ RÉSUMÉ D'APERAM
TABLEAU CONSOLIDÉ RÉSUMÉ DES FLUX DE TRÉSORERIE D'APERAM
Annexe 1a - Statistiques sur la santé et la sécurité
Le taux de fréquence des accidents avec arrêt de travail est calculé pour 1 000 000 d'heures travaillées, sur la base de notre personnel et de celui de nos sous-traitants.
Annexe 1b - Principales données opérationnelles et financières
Annexe 2 - Termes et définitions
Sauf indication contraire, ou si le contexte l'exige autrement, les références aux termes suivants dans le présent communiqué de presse ont les significations suivantes:
Dette? ?financière? ?brute:? ?dette financière à long terme plus dette financière à court terme. Dette financière nette et / ou Trésorerie nette: dette financière à long terme, plus dette financière à court terme moins la trésorerie et les équivalents de trésorerie. Dette financière nette / EBITDA ou ratio d'endettement: ?désigne le calcul de la dette financière nette divisée par l'EBITDA des douze derniers mois. EBITDA:? résultat opérationnel avant dotations aux amortissements et aux dépréciations. EBITDA? ?ajusté:? ?résultat opérationnel avant dotations aux amortissements et aux dépréciations et éléments exceptionnels. EBITDA/tonne:? ?calculé comme l'EBITDA divisé par le total des expéditions d'acier. EBITDA ajusté/tonne: calculé comme l'EBITDA ajusté divisé par le total des expéditions d'acier. Eléments exceptionnels: comprennent (i) des dépréciations de stocks supérieures ou égales à 10% du total des stocks concernés avant dépréciation à la fin du trimestre considéré, (ii) des (charges) / gains de restructuration supérieurs ou égaux à 10 millions d'euros pour le trimestre considéré, (iii) des (pertes) / gains sur les cessions d'actifs supérieurs ou égaux à 10 millions d'euros pour le trimestre considéré ou (iv) des autres éléments non récurrents supérieurs ou égaux à 10 millions d'euros pour le trimestre considéré. Expéditions: ?les informations au niveau de la division et du groupe éliminent les expéditions inter-sectorielles (qui existent principalement entre les divisions "Acier Inoxydable et aciers électriques" et "Services et Solutions") et les expéditions intra-segments, respectivement. Flux de trésorerie disponibles avant dividendes et rachat d'actions: ?correspondent aux flux de trésorerie générés par l'exploitation moins les flux de trésorerie utilisés dans les activités d'investissement. Fonds? ?de? ?roulement:? ? créances clients plus stocks, moins dettes fournisseurs. Investissements: font référence aux dépenses en capital et se définit comme l'achat d'immobilisations corporelles, d'actifs incorporels et d'actifs biologiques. Liquidité:? ?trésorerie et équivalents de trésorerie et lignes de crédit non tirées. Prix? ?de? ?vente? ?moyen? ?d'acier:? calculé en divisant le chiffre d'affaires lié à la vente d'acier par les expéditions d'acier. Résultats financiers: Charges financières nettes, autres coûts de financement nets, résultats de change et résultats sur produits dérivés. Taux de fréquence en matière de santé et sécurité: le taux de fréquence des accidents avec arrêt de travail est calculé pour 1 000 000 d'heures travaillées, sur la base de notre personnel et de celui de nos sous-traitants. Trésorerie et équivalents de trésorerie: représente la trésorerie et les équivalents de trésorerie, les liquidités soumises à restriction et les placements à court terme.
1 Les informations financières figurant dans ce communiqué de presse et dans l'Annexe 1 ont été préparées conformément aux critères de mesure et de reconnaissance des Normes internationales d'information financière (International Financial Reporting Standards, « IFRS ») telles qu'adoptées au sein de l'Union Européenne. Les informations financières intermédiaires incluses dans ce communiqué ont été préparées conformément aux IFRS applicables aux périodes intermédiaires, mais ce communiqué ne contient toutefois pas suffisamment d'informations pour constituer un rapport intermédiaire au sens de la norme IAS 34, « Information financière intermédiaire ». Sauf indication contraire, les chiffres et informations indiqués dans le communiqué de presse n'ont pas été audités. Les informations financières et certaines autres informations présentées dans différents tableaux de ce communiqué de presse ont été arrondies à l'entier le plus proche ou à la décimale la plus proche. En conséquence, la somme des nombres d'une colonne peut ne pas correspondre exactement au total indiqué dans cette colonne. En outre, certains pourcentages présentés dans ce communiqué de presse reflètent des calculs basés sur les informations sous-jacentes avant arrondis et, par conséquent, peuvent ne pas correspondre exactement aux pourcentages qui résulteraient des calculs basés sur des chiffres arrondis. Ce communiqué de presse contient également des Mesures de Performance Alternative ("MPA" ci-après). Le Groupe pense que ces MPA sont utiles pour mieux comprendre son bilan et donnent des informations supplémentaires aux investisseurs et au management vis-à-vis des performances financières du Groupe, de sa structure de capital et de son évaluation de crédit. Ces mesures financières non normées doivent être lues en complément et non pas à la place des états financiers d'Aperam établis selon les normes IFRS. Ces mesures non normées peuvent ne pas être comparables à des mesures intitulées de la même manière dans d'autres groupes. Les MPAs utilisés sont définis dans l'annexe 2 "Termes et définitions". Le présent communiqué de presse est une traduction française libre du communiqué de presse des résultats en anglais. En cas de différence entre les deux documents, la version anglaise prévaut. 2 Le Leadership Journey(R) est une initiative lancée le 16 décembre 2010 accélérée et étendue par la suite pour viser des gains de gestion et une amélioration des profits. La troisième phase du Leadership Journey(R) - le Programme de Transformation - vise à une contribution à l'EBITDA de 200 millions d'euros à fin 2020.
Diffusion d'une information Réseau Financier, transmit par l'EQS Group. | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
1036857 06-Mai-2020 CET/CEST
