Unibel : présentation de l'AG du 14 mai 2020

UNIBEL - ASSEMBLÉE GÉNÉRALE MIXTE

SURESNES, LE 14 MAI 2020

1

Ordre du jour

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Ordre du jour

A caractère ordinaire (1/3)

1. Approbation des comptes annuels de l'exercice clos le 31 décembre 2019 - Approbation des dépenses et charges non déductibles fiscalement.
2. Approbation des comptes consolidés de l'exercice clos le 31 décembre 2019.
3. Affectation du résultat de l'exercice et fixation d'un dividende brut de 7,50 euros par action.
4. Rapport spécial des Commissaires aux comptes sur les conventions et engagements réglementés - Constat de l'absence de convention nouvelle.
5. Renouvellement du mandat de Monsieur Pascal Viénot, en qualité de membre du Conseil de surveillance.
6. Renouvellement du mandat de Madame Joëlle Pacteau en qualité de membre du Conseil de surveillance.
7. Nomination de Monsieur Florian Sauvin en qualité de membre du Conseil de surveillance, en remplacement de Monsieur Luc Luyten.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

3

Ordre du jour

A caractère ordinaire (2/3)

1. Approbation de la politique de rémunération du Président du Directoire.
2. Approbation de la politique de rémunération des autres membres du Directoire.
3. Approbation de la politique de rémunération des membres du Conseil de surveillance.
4. Approbation des informations visées au I de l'article L.225-37-3 du Code de commerce.
5. Approbation des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature versés au cours de l'exercice écoulé ou attribués au titre du même exercice à Monsieur Bruno SCHOCH, Président du Directoire.
6. Approbation des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature versés au cours de l'exercice écoulé ou attribués au titre du même exercice à Monsieur Florian SAUVIN, membre du Directoire.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Ordre du jour

A caractère ordinaire (3/3)

1. Approbation des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature versés au cours de l'exercice écoulé ou attribués au titre du même exercice à Monsieur Antoine FIÉVET, membre du Directoire
2. Approbation des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature versés au cours de l'exercice écoulé ou attribués au titre du même exercice à Monsieur Luc LUYTEN, Président du Conseil de surveillance
3. Autorisation à donner au Directoire à l'effet de faire racheter par la société ses propres actions dans le cadre du dispositif de l'article L.225-209 du Code de commerce, durée de l'autorisation, finalités, modalités, plafond.

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Ordre du jour

A caractère extraordinaire

1. Autorisation à donner au Directoire en vue d'annuler les actions rachetées par la Société dans le cadre du dispositif de l'article L.225-209 du Code de commerce, durée de l'autorisation, plafond.
2. Modification de l'article 2 des statuts pour tenir compte de la nouvelle dénomination de Bel.
3. Modification de l'article 14 des statuts en vue de prévoir la consultation écrite des membres du Conseil de surveillance.
4. Mise en harmonie des statuts.
5. Références textuelles applicables en cas de changement de codification.
6. Délégation de compétence à donner au Directoire pour émettre des actions ordinaires donnant, le cas échéant, accès à des actions ordinaires ou à l'attribution de titres de créance (de la société ou d'une société du groupe), et/ou des valeurs mobilières donnant accès à des actions ordinaires (par la société ou une société du groupe), avec maintien du droit préférentiel de souscription
7. Délégation de compétence à donner au Directoire pour augmenter le capital par

émission d'actions ordinaires et/ou de valeurs mobilières donnant accès au capital avec suppression de droit préférentiel de souscription au profit des adhérents d'un plan d'épargne d'entreprise en application des articles L. 3332-18 et suivants du Code du travail

24. Pouvoirs pour les formalités.

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6

2

Réalisations

stratégiques

2019

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Nous avons redéfini notre mission d'entreprise

Nous engager pour unealimentation plus saine et responsable pour tous

TOGETHER

TOWARD

SUSTAINABLE

DAIRY

PRODUCTION

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Nous nous sommes engagés à relever

5 défis prioritairesdirectement liés aux enjeux de notre activité

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10

Suivi quantitatif de nos engagements RSE

Les objectifs 2019 sont majoritairement remplis

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Près de 20 ans d'engagement reconnu en faveur du

développement durable

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

12

Déployer une stratégie de croissance basée sur 4 piliers pour réaliser notre mission

S ' e n g a g e r p o u r u n e

A l i m e n t a t i o nP L U S S AI N E E TR E S P O N S AB L E P O U R T O U S

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13

Construire des marques positives

Total Impressions : 8.5M+

Total Placements : 23

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

14

Construire des marques positives

Réalisations clés en 2019

15

Construire des marques positives

Réalisations clés en 2019

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16

Accélérer l'innovation positive

Réalisations clés en 2019

Créer des produits et emballages

I N N O VA N T S & AT T R AYA N T Spour augmenterL' E X P E R I E N C E C L I E N T

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Accélérer l'innovation positive

Taux d'innovation en hausse et diminution des délais de mise sur le marché

10,0%

83%

74%

1. Ventes nettes des innovations / Ventes nettes des produits de marques (hors MOM)

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18

Croître dans les géographies clés

19

Gagner en magasins et dans tous les circuits de distribution

Une redéfinition complète de la notion de magasin

T O U T E N D R O I To ù N O T R E O F F R E c r o i s e N O T R E C L I E N T

Etre présent

dans un

maximum de

points de vente

20

Gagner en magasins et dans tous les circuits de distribution

Réalisations clés en 2019

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

21

Perspectives de croissance de 4 à 5% pour le snacking sain

Et encore davantage pour le bio et le plant-based

22

Nous poursuivons notre stratégie de diversification

Investir D A N S3 D O M AI N E Spour rendre accessible

L E S N AC K I N G S AI N à tous

23

Accélération de la diversification dans le secteur végétal

avec l'acquisition de All in Foods à hauteur de 80%

détenir 100% du capital à horizon 2024.

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24

3

Résultats 2019

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Amélioration des résultats en 2019,

fruit de lamise en œuvre du plan de transformation

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Croissance du chiffre d'affaires de +2,8% en 2019

bâtietrimestre après trimestre

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27

Croissance organique de +1,0% en 2019

soutenue par laforte dynamique des nouveaux territoires

Les nouveaux territoires englobent les activités commerciales de MOM, ainsi que les marchés en Afrique subsaharienne et en Amérique latine, en Chine et en Inde

1. La croissance organique correspond à la croissance du chiffre d'affaires hors effet FX et périmètre(c'est-à-dire à taux de change constant et périmètre constant)

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Nos principaux succès par marque et par pays

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29

Retour à la croissance en 2020 pour la VQR Suite ausuccès de la campagne « Laughter »

Réseaux sociaux

Stand out in store

INSPIRER LES GENS À CHOISIR DE SOURIRE À LA VIE

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Nos principaux achats de matières premières sontles liquides avec le lait et la crème

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31

Un impact légèrement positif des matières premières en 2019

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

32

Gains de productivité BBA réalisés à hauteur de

63% de nos objectifset réinvestissements en cours

En millions d'euros

GAINS DE PRODUCTIVITÉ BBA

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33

Une légère baisse des charges financières en 2019

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

34

4

Bilan et Tableau de Flux de Trésorerie 2019

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Désendettement de 61m€ en 2019

grâce à unesolide génération de cash

2018201920182019

(1)Flux de trésorerie après charges financières et avant dividendes

Diminution de la dette nette en 2019 permise par

un fortcash flow opérationnel et unemaîtrise des Capex

37

Une réduction des investissements de 15% en 2019

Grâce à unplus fort challenge des KPIs et desbesoins

En millions d'euros

INVESTISSEMENTS-15%(déduction faite des cessions et subventions)

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Renforcement de notre bilan avec une

augmentation continue des capitaux propres

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Un profil de liquidité très robuste à fin décembre 2019

1. Les financements sont portés par l'entité Bel SA
2. Dont 343m€ dans l'entité Bel SA

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40

Dividende par action et taux de distribution

7,50 (1)

5,20

3,70

(1) Proposé à l'AGM du 14 mai 2020

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

41

5

Action et portefeuille Unibel

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Portefeuille d'actifs Unibel

Continuation de la diversification en 2019

Bel SA

Diversification

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Répartition actuelle du portefeuille Unibel hors Bel SA

OPCVM équivalent de trésorerie

Autres OPC

PE direct

3,8%

PE indirect

7,4%

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Evolution de l'action Unibel

Au 30/04/2020

400 235€

200

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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6

Perspectives 2020

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Une croissance organique de 11% au premier trimestre 2020

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COVID-19 : Actions entreprises

Sécurité et santé des collaborateurs

• Priorité absolue du Groupe Bel. Mesures préventives mises en place :
• • Accès aux sites uniquement auxfonctions critiques à la continuité d'activité
  • Mesures deprécaution et d'hygiène strictes dans les usines

Continuité des activités

• Responsabilité critique en tant qu'acteur majeur de l'industrieagro-alimentaire. Mesures mises en place :
• • Augmentation des stocks de matières premières alimentaires et d'emballages
  • Préservation de l'approvisionnement (matières premières en usines et produits finis aux distributeurs)
  • Mise en place de plans de continuité d'activité en usines
  • Adaptation des lignes de production et de la logistique

Liquidité et trésorerie disponible

• Forte liquiditéà la fois en cash (403m€ à fin déc. 2019) et en lignes de crédit non tirées (820m€ maturité 2023-2024)
• Initiatives mises en placepour limiter les effets de la pandémie sur sa trésorerie :
• • Adaptation et priorisation des investissements en 2020
  • Contrôle strict de l'évolution du BFR, tout en étantpro-actif par rapport à la situation financière de nos fournisseurs sensibles
• Sensible réduction du dividende voté en AG par rapport à celui proposé initialementpré-Covid19 dans l'UDR 2019 : 3.5€ vs 6€/action

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COVID-19 : Actions solidaires mises en place

Avoir une démarche responsable avec nos partenaires

• Eleveurs :activités de collecte maintenues dans l'ensemble des bassins laitiers
• Fournisseurs: dispositifs ciblés leur permettant de bénéficier de règlements plus rapides à des conditions plus favorables.
• Pas de recours au chômage partiel

Avec nos équipes, rester mobilisés et solidaires

• Mobilisation des équipes de Bel pour répondre aux besoins liés à la crise :
• • Dons de produits:
  • • Dons à des hôpitaux situés à proximité des sites de production
    • Une journée de production (20 millions de portions) intégralement dédiée à des dons pour les acteurs du terrain et aux populations démunies
  • Engagement des collaborateurs :association au mouvement « Tous confinés, Tous engagés » permettant à ses collaborateurs de s'engager sur leur temps professionnel

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Perspectives 2020

Volatilité de la demande

• Dans le contexte de crise sanitaire et économique, la forte volatilité de la demande qui prévaudra sur les prochains mois dans le monde ne permet pas au Groupe d'établir des perspectives précises à ce stade
• Les premières semaines d'avril marquent déjà un retour vers un niveau plus normal de la consommation dont les évolutions à venir restent incertaines

Adaptabilité et suivi actif

• Le Groupe continue d'assurer un suivi très actif de la situation afin d'adapter ses mesures en fonction de l'évolution de la pandémie
• Le Groupe poursuivra également avec agilité l'évolution de ses modes de distribution et de son offre produits afin d'accompagner les nouveaux modes de consommation qui résulteront de cette période inédite dans les marchés où il opère

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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7

Rapports des commissaires aux comptes

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Rapports des commissaires aux comptes

Exercices 2019

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8

Questions - Réponses

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Questions - Réponses

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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9

Présentation des résolutions

Le texte intégral des résolutions tel que publié dans les avis préalable et de convocation est disponible sur le site Internet de la Société.

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Résolutions à caractère ordinaire

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Résolutions n°1 et n°2

Approbation des comptes annuels de l'exercice clos le 31 décembre 2019 - Approbation des dépenses et charges non déductibles fiscalement

Approbation des comptes consolidés de l'exercice clos le 31 décembre 2019

Il est demandé aux actionnaires de bien vouloir approuver les comptes annuels et les comptes consolidés de l'exercice clos le 31 décembre 2019, se soldant respectivement par un bénéfice de 17 274 478, 66 euros et par un résultat net part du Groupe d'un montant de 74 960 000 euros. L'activité et les résultats de cet exercice vous sont présentés dans le document d'enregistrement universel incluant le Rapport financier annuel de la Société et le Rapport de gestion du Directoire, disponible sur le site internet de la Société.

Il est également demandé aux actionnaires de bien vouloir approuver le montant global des dépenses et charges visées par l'article 223 quater et au 4 de l'article 39 du Code général des impôts, soit la somme de 36 286, 65 euros et l'impôt correspondant.

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Résolution n°3

Affectation du résultat de l'exercice et fixation d'un dividende brut de 7,50 euros par action

L'Assemblée générale, sur proposition du Directoire, et avis conforme du Conseil de surveillance, décide de procéder à l'affectation du résultat de l'exercice clos le 31 décembre 2019 suivante :

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Résolution n°4

Rapport spécial des Commissaires aux comptes sur les conventions et engagements réglementés - Constat de l'absence de convention nouvelle

L'Assemblée générale, après avoir pris connaissance du rapport spécial des commissaires aux comptes mentionnant l'absence de convention nouvelle de la nature de celles visées aux articles L. 225-86 et suivants du Code de commerce, en prend acte purement et simplement.

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Résolutions n°5 et n°6

Renouvellement des mandat de Monsieur Pascal Viénot et de Madame Joëlle Pacteau en qualité de membre du Conseil de surveillance

Les mandats de Madame Joëlle Pacteau et de Monsieur Pascal Vienot, en tant que membres du Conseil de Surveillance, arrivent à échéance à l'issue de l'Assemblée générale.

Les éléments relatifs aux candidats au renouvellement sont présentés au Chapitre 7 du Document d'enregistrement universel, disponible sur le site internet de la Société.

Suivant la recommandation du Comité des nominations et des rémunérations, il vous est proposé de renouveler les mandats de membres du Conseil de Surveillance de Madame Joëlle Pacteau et de Monsieur Pascal Vienot, pour une durée de trois années, venant à expiration à l'issue de l'assemblée tenue dans l'année 2023 appelée à statuer sur les comptes de l'exercice écoulé.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°7

Nomination de Monsieur Florian SAUVIN en qualité de membre du Conseil de surveillance en remplacement de Monsieur Luc Luyten

L'Assemblée générale décide de nommer Monsieur Florian Sauvin en remplacement de Monsieur Luc Luyten en qualité de membre du Conseil de surveillance, pour une durée de trois années, venant à expiration à l'issue de l'Assemblée tenue dans l'année 2023 appelée à statuer sur les comptes de l'exercice écoulé.

Suivant la recommandation du Comité des nominations et des rémunérations, il vous est proposé de nommer Monsieur Florian Sauvin en qualité de membre du Conseil de Surveillance, en remplacement de Monsieur Luc Luyten.

Les éléments relatifs à Florian Sauvin sont présentés au Chapitre 7 du Document d'enregistrement universel, disponible sur le site internet de la Société.

Il vous est également précisé qu'en cas de nomination de Monsieur Florian Sauvin en qualité de membre du Conseil de Surveillance, ce dernier démissionnerai de son mandat de membre du Directoire, ces deux fonctions étant incompatibles.

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Résolutions n°8 et n°9

Approbation de la politique de rémunération du Président du Directoire

Approbation de la politique de rémunération des membres du Directoire

Il est demandé aux actionnaires d'approuver, au titre de l'article L.225-37-2 du Code de commerce les politiques de rémunération des membres et du Président du Directoire, présentées dans le rapport sur le gouvernement d'entreprise figurant dans le document d'enregistrement universel 2019 au paragraphe 4.2.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°10

Approbation de la politique de rémunération des membres du Conseil de surveillance

L'Assemblée générale, statuant en application de l'article L. 225-82-2 du Code de commerce, approuve la politique de rémunération des membres du Conseil de surveillance, présentée dans le Rapport sur le gouvernement d'entreprise figurant dans le document d'enregistrement universel 2019 au paragraphe 4.2.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°11

Approbation des informations visées au I de l'article L. 225-37-3 du Code de commerce

L'Assemblée générale, statuant en application de l'article L. 225-100 II du Code de commerce, approuve les informations visées au I de l'article L. 225-37-3 du Code de commerce mentionnées dans le Rapport sur le gouvernement d'entreprise 2019 figurant dans le document d'enregistrement universel 2019 au paragraphe 4.2.

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Résolutions n°12, 13, 14 et 15

Approbation des éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature versés ou attribués au titre de l'exercice écoulé au Président du Directoire, au Président du Conseil de Surveillance et aux membres du Directoire

Il est demandé aux actionnaires d'approuver, en application de l'article L.225-100 II du Code de commerce, d'approuver les éléments fixes, variables et exceptionnels composant la rémunération totale et les avantages de toute nature versés au cours de l'exercice écoulé ou attribués au titre du même exercice à Monsieur Bruno Schoch, Président du Directoire, Monsieur Luc Luyten, Président du Conseil de Surveillance, et Messieurs Antoine Fievet et Florian Sauvin, membres du Directoire présentés dans le rapport présentant les résolutions à l'Assemblée Générale des actionnaires et dans le document d'enregistrement universel de la Société au paragraphe 4.2.

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Résolution n°16 (1/3)

Autorisation à donner au Directoire à l'effet de faire racheter par la Société ses propres actions dans le cadre du dispositif de l'article L. 225-209 du Code de commerce

L'Assemblée générale, connaissance prise du rapport du Directoire, autorise ce dernier, pour une période de dix-huit mois, conformément aux articles L. 225-209 et suivants du Code de commerce, à procéder à l'achat, en une ou plusieurs fois aux époques qu'il déterminera, d'actions de la Société dans la limite de 10% du nombre d'actions composant le capital social.

Cette autorisation met fin à l'autorisation donnée au Directoire par l'Assemblée générale du 22 mai 2019 dans sa quatorzième résolution à caractère ordinaire.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°16 (2/3)

Les acquisitions pourront être effectuées en vue :

• d'assurer l'animation du marché secondaire ou la liquidité de l'action Unibel par l'intermédiaire d'un prestataire de services d'investissement au travers d'un contrat de liquidité conforme à la pratique admise par la réglementation, étant précisé que dans ce cadre, le nombre d'actions pris en compte pour le calcul de la limite susvisée correspond au nombre d'actions achetées, déduction faite du nombre d'actions revendues ;
• de conserver les actions achetées et les remettre ultérieurement à l'échange ou en paiement dans le cadre d'opérations éventuelles de croissance externe ;
• d'assurer la couverture de plans d'options d'achat d'actions et/ou de plans d'actions attribuées gratuitement (ou plans assimilés) au bénéfice des salariés et/ou des mandataires sociaux du Groupe ainsi que toutes allocations d'actions au titre d'un plan d'épargne d'entreprise ou de groupe (ou plan assimilé), au titre de la participation aux résultats de l'entreprise et/ou toutes autres formes d'allocation d'actions à des salariés et/ou des mandataires sociaux du Groupe ;
• d'assurer la couverture de valeurs mobilières donnant droit à l'attribution d'actions de la Société dans le cadre de la réglementation en vigueur ;
• de procéder à l'annulation éventuelle des actions acquises, sous réserve de l'autorisation conférée ou à conférer par l'Assemblée générale extraordinaire.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°16 (3/3)

Ces achats d'actions pourront être opérés par tous moyens, y compris par voie d'acquisition de blocs de titres, et aux époques que le Directoire appréciera.

La Société se réserve le droit d'utiliser des mécanismes optionnels ou instruments dérivés dans le cadre de la réglementation applicable.

Le prix maximum d'achat est fixé à 1 100 euros par action. En cas d'opération sur le capital, notamment de division ou de regroupement des actions ou d'attribution gratuite d'actions aux actionnaires, le montant sus- indiqué sera ajusté dans les mêmes proportions (coefficient multiplicateur égal au rapport entre le nombre d'actions composant le capital avant l'opération et le nombre d'actions après l'opération).

Le montant maximal de l'opération est fixé à 255 592 700 euros.

L'Assemblée générale confère tous pouvoirs au Directoire à l'effet de procéder à ces opérations, d'en arrêter les conditions et les modalités, de conclure tous accords et d'effectuer toutes formalités.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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2

Résolutions à caractère extraordinaire

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

Résolution n°17

Autorisation à donner au Directoire en vue d'annuler les actions rachetées par la Société dans le cadre du dispositif de l'article L. 225-209 du Code de commerce

L'Assemblée générale, connaissance prise du rapport du Directoire et du rapport des commissaires aux comptes :

1. Donne au Directoire l'autorisation d'annuler, sur ses seules décisions, en une ou plusieurs fois, dans la limite de 10 % du capital calculé au jour de la décision d'annulation, déduction faite des éventuelles actions annulées au cours des 24 derniers mois précédents, les actions que la société détient ou pourra détenir par suite des rachats réalisés dans le cadre de l'article L.225-209 du Code de commerce ainsi que de réduire le capital social à due concurrence conformément aux dispositions légales et réglementaires en vigueur ;
2. Fixe à vingt-quatre mois à compter de la présente Assemblée, la durée de validité de la présente autorisation ;
3. Donne tous pouvoirs au Directoire pour réaliser les opérations nécessaires à de telles annulations et aux réductions corrélatives du capital social, modifier en conséquence les statuts de la société et accomplir toutes les formalités requises.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolutions n°18, 19 et 20

Modification de l'article 2 des statuts pour tenir compte de la nouvelle dénomination de Bel Modification de l'article 14 des statuts en vue de prévoir la consultation écrite des membres du Conseil de surveillance

Mise en harmonie des statuts

Il est proposé aux actionnaires de modifier l'article 2 des statuts pour tenir compte du changement de dénomination sociale de la société Fromageries BEL, désormais BEL (18erésolution), d'autoriser la mise en harmonie des articles 14 et 14 bis des statuts avec les dispositions légales et réglementaires et de modifier lesdits articles en conséquence.

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Résolution n°21

Références textuelles applicables en cas de changement de codification

L'Assemblée générale prend acte que les références textuelles mentionnées dans l'ensemble des résolutions de la présente assemblée, font référence aux dispositions légales et réglementaires applicables au jour de leur établissement et qu'en cas de modification de la codification de celles-ci dans le cadre de l'habilitation conférée par la loi no 2019-486 du 22 mai 2019 au gouvernement, les références textuelles correspondant à la nouvelle codification s'y substitueraient.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°22

Délégation de compétence à donner au Directoire pour augmenter le capital par émission d'actions ordinaires et/ou de valeurs mobilières donnant accès à des actions ordinaires avec maintien du droit préférentiel de souscription

Il est proposé aux actionnaires de déléguer au Directoire la faculté, s'il le juge opportun, notamment en cas de besoin de financement, d'augmenter le capital social en une ou plusieurs fois par l'émission d'actions ordinaires ou de valeurs mobilières donnant accès à des titres de capital à émettre de la Société dans la limite de 10% du capital, avec maintien du droit préférentiel de souscription. Cette délégation aurait eu une durée de validité de 26 mois.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°22

Délégation de compétence à donner au Directoire pour augmenter le capital par émission d'actions ordinaires et/ou de valeurs mobilières donnant accès à des actions ordinaires avec maintien du droit préférentiel de souscription

Il est proposé aux actionnaires de déléguer au Directoire la faculté, s'il le juge opportun, notamment en cas de besoin de financement, d'augmenter le capital social en une ou plusieurs fois par l'émission d'actions ordinaires ou de valeurs mobilières donnant accès à des titres de capital à émettre de la Société dans la limite de 10% du capital, avec maintien du droit préférentiel de souscription. Cette délégation aurait eu une durée de validité de 26 mois.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°23

Délégation de compétence à donner au Directoire pour augmenter le capital par émission d'actions ordinaires et/ou de valeurs mobilières donnant accès au capital avec suppression du droit préférentiel de souscription au profit des adhérents à un plan d'épargne d'entreprise

Il est proposé aux actionnaires de déléguer au Directoire, la faculté, s'il le juge opportun d'augmenter le capital social en une ou plusieurs fois par l'émission d'actions ordinaires ou de valeurs mobilières donnant accès à des titres de capital à émettre de la Société au profit des adhérents à un ou plusieurs plans d'épargne entreprise ou de groupe établis par la Société et/ou les entreprises françaises étrangères qui lui sont liées.

Cette délégation emporterait suppression du droit préférentiel de souscription des actionnaires aux actions et aux autres titres de capital et valeurs mobilières donnant accès au capital qui pourraient être émis dans le cadre de celle-ci. Cette délégation aurait une durée de validité de 26 mois. Le montant nominal maximum de la ou des augmentations pouvant être réalisées serait limité à 0,1% du montant du capital social atteint lors de la décision du Directoire de réalisation de cette augmentation.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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Résolution n°24

Pouvoirs pour les formalités

L'Assemblée générale donne tous pouvoirs au porteur d'un exemplaire, d'une copie ou d'un extrait du présent procès-verbal à l'effet d'accomplir toutes les formalités de dépôt et de publicité requises par la loi.

14 mai 2020 - Assemblée Générale Unibel

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