XILAM ANIMATION 
CRÉATEUR D'EMOTIONS
SCALE 2023
FÉVRIER 2020
AVERTISSEMENT
Ce document peut contenir des données financières estimatives, des informations sur des projets et transactions à venir et des résultats / performances anticipés. Ces données prospectives sont fournies à titre purement estimatif. Elles sont exposées aux risques et aux incertitudes du marché et peuvent varier sensiblement par rapport aux résultats réels qui sont publiés par la suite. Les données financières estimées ont été soumises au Conseil d'administration et n'ont pas fait l'objet d'une validation par le commissaires aux comptes titulaire. Des informations plus détaillées sur les risques éventuels susceptibles d'influer sur nos résultats financiers figurent dans le Rapport annuel 2018. Xilam Animation attire particulièrement l'attention des investisseurs sur les risques figurant au chapitre 2.8 de ce document. Hormis ses obligations règlementaires, Xilam Animation ne s'engage aucunement à leur mise à jour en fonction de nouvelles informations ou d'évolutions à venir.
SCALE 2023 | 2 |
NOTRE VISION, NOS VALEURS
Devenir des champions mondiaux de l'animation dans la création, la production et la distribution de programmes innovants qui dépassent les limites d'âge et de géographie.
Créateur d'émotions
TALENTS | AUDACE | INNOVATION | PROSPECTIF | GLOBAL | INCLUSIF |
SCALE 2023 | 3 |
NOTRE MISSION
Proposer les meilleurs programmes d'animation au monde.
Recruter et fidéliser les talents les plus créatifs.
Être un partenaire sur le long terme pour nos plateformes de distribution.
Être une entreprise inclusive de référence.
Générer une croissance rentable et durable pour nos investisseurs.
SCALE 2023 | 4 |
UNE CROISSANCE ORGANIQUE ROBUSTE SUR PLUS DE 20 ANS
1999 | 2020 | |||
UN LEADER DE L'ANIMATION | ACTEUR MONDIAL | ACTEUR DIGITAL | INNOVATEUR | |
Parmi le Top 10 mondial des | ||||
FONDATIONS | STRUCTURATION | ACCÉLERATION | CHANGEMENT D'ÉCHELLE | studios d'animation(1) |
Constituer | Construire les | Bâtir un réseau de | Consolider nos | Marchés |
l'expertise | marques | distribution mondial | marques | émergents |
Intensifier | Intensifier | Reconnaissance |
les ventes | les ventes | Mondiale |
AVOD | SVOD |
5 studios de production : Paris (2), Lyon, Angoulême, Ho Chi Minh
500 employées (400 artistes)
+20 créations originales
+2 200 épisodes produits
190 pays/+800M foyers
+15 milliards de vues / +15M d'abonnés sur YouTube
1 nomination aux Oscars, meilleur film d'animation
SCALE 2023
A l'aube d'une nouvelle ère de croissance
(1) Lauréats Kidscreen 2019 Hot50: http://kidscreen.com/hot50/2019/ | 5 |
UN MODÈLE ÉCONOMIQUE PERFORMANT
Nouvelles productions | Catalogue |
Puissant levier de | Effet de levier : |
croissance | enrichissement et |
Montée en puissance | diversification |
Facteur de | |
des préventes avec forte | |
visibilité à 2 ans | rentabilité |
NOUVELLES PRODUCTIONS = CATALOGUE DE DEMAIN
SCALE 2023
Construire un actif à long terme
Production continue de contenu original premium Création d'un catalogue de marques propriétaires de grande qualité
Un modèle aux cycles longs
Cycle de production sur 5 ans : développement (3 ans) + production (2 ans) Cycle de vente : 10 ans à >25 ans
Cycles longs = forte barrière à l'entrée
Un acteur entièrement intégré
Création : peu de redevances aux tiers
Production : coûts maîtrisés / rétention de marge Distribution : faibles commissions de vente
6
UN HISTORIQUE DE CROISSANCE SOUTENUE ET RENTABLE
Total des produits d'exploitation
Total chiffre d'affaires et subventions*
Autres produits opérationnels courants (dont CIA**)
+28% TCAM
30,3
26,6
33,2
17,1 | ||||||
12,4 | 24,4 | 28,0 | 30,0 | |||
11,3 | 15,9 | |||||
1,3 | 2,2 | 2,4 | 3,1 | |||
1,1 | ||||||
2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 | ||
ROC ajusté/Total chiffre | 17% | 27% | 36% | 35% | ||
d'affaires et subventions (%) |
*Conformément à l'IFRS 15, la comptabilisation des revenus est déclenchée par la livraison effective du contenu et par l'ouverture des droits | ||
SCALE 2023 | **CIA = "Crédit d'Impôt Audiovisuel" | 7 |
GLOBALISATION DE NOS SOURCES DE REVENUS
DIFFUSEURS TÉLEVISUELS | PLATFORMES DE STREAMING | |
TRADITIONNELS | SVOD / AVOD | GLOBAL |
LOCAL |
Adapter le modèle économique pour capter le fort potentiel du marché
SCALE 2023 | 8 |
CHANGEMENT DE PARADIGME DE
L'INDUSTRIE DE L'ANIMATION :
DISTRIBUTION GLOBALISÉE,
PRODUCTION GLOBALISÉE
9
TENDANCES DE FOND DU MARCHÉ DE L'ANIMATION
TENDANCES
Le marché de la vidéo à la demande est incrémental
La vidéo à la demande : accélérateur de la globalisation
La distribution de contenu : puissant levier d'activités (Amazon, Apple, Disney, Comcast)
L'animation : un puissant facteur de rétention des abonnés (anti churn)
CONSÉQUENCES
Investissements massifs en animation
Demande croissante pour un contenu premium et un catalogue profond
Concentration vers des leaders en capacité de produire un contenu premium
SCALE 2023 | 10 |
L'ESSOR DE LA MOBILITÉ FAVORISE LE STREAMING
Exaoctets/mois
BANDE PASSANTE PAR TYPE D'ÉQUIPEMENT
400
350
300
250
200
150
100
50
0
2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 |
Smartphones TV PC Tablets
Cisco VNI global IP traffic forecast, 2017-2022
VITESSE DE CONNECTION MOBILE PAR TECHNOLOGIE
5G | 170 Mbps | |
4G | ||
Tous réseaux | ||
3G | ||
76 Mbps | 44 Mbps | |||||
30 Mbps | ||||||
29 Mbps | ||||||
9 Mbps | 12 Mbps | |||||
6 Mbps | ||||||
2017 | 2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 |
Cisco VNI global, 2019, Ookla Speedtest.net
Le streaming a représenté 20% de la consommation télévisuelle aux États-Unis en 2019.
Sondage Nielsen
- Le nombre d'abonnés ne sera plus l'instrument de différenciation entre acteurs de la guerre du streaming. Le temps passé sera la véritable mesure. »
Reed Hastings, New York Times, DealBook Conference, Nov19
SCALE 2023 | 11 |
HAUSSE CROISSANTE DES INVESTISSEMENTS EN PROGRAMMES D'ANIMATION
60% des foyers abonnés à Netflix regardent des
programmes d'animation
Le volume du marché de l'animation en streaming était de $2.9 mds en 2018, avec une croissance annuelle +8%.
https://www.prnewswire.com/news-releases/global-animation-vfx--games-markets-2018-2020-total-value-of-global-animation-industry-is-projected-to-reach-us-270-billion-300773718.html
Accélération de la demande globale en programmes d'animation : prime aux acteurs capables de produire du contenu premium
SCALE 2023 | 12 |
L'EUROPE, CIBLE STRATÉGIQUE DES PLATEFORMES DE STREAMING
Revenus d'abonnements à la vidéo en ligne en Europe | Netflix: part du gain d'abonnés par région en 2019 (%) | ||||||
2018-2023 (Mds$) | |||||||
11,9 | 12,9 | ||||||
10,7 | APAC | ||||||
9,2 | 20% | ||||||
7,8 | |||||||
6 | USA+CAN | EMEA | |||||
11% | 50% | ||||||
LATAM | |||||||
2018 | 2019 | 2020 | 2021 | 2022 | 2023 | 19% | |
Données recueillis le 19 février | Sources : Netflix |
Sources : données industrielles; estimations Kagan | |
Kagan, un groupe de recherche média au sein de l'offre S&P Global Market Intelligence. | |
@2019 S&P Global Market Intelligence de TMT. |
Priorité actuelle pour les plateformes : mener la course en Europe
SCALE 2023 | 13 |
LA DIRECTIVE SMA, NOUVEAU LEVIER DE CROISSANCE
Boost sur
nouvelles productions
Dès janvier 2021, les
plateformes investiront >25% en productions françaises, dont >50% en productions originales indépendantes
SCALE 2023
Boost sur | |
Catalogue | |
Le catalogue des | |
Application de la | plateformes devra |
pour >30% être | |
Directive SMA | |
constitué de contenus | |
(SMA - Service des Médias | |
européens | |
Audiovisuels) |
Un potentiel incrémental significatif
14
AVOD: UNE SOURCE DE REVENUS COMPLÉMENTAIRES EN FORTE CROISSANCE
Le streaming par abonnement est toujours dominant mais le streaming par la publicité est en plein essor
Revenus SVOD et AVOD: x2 d'ici 5 ans
AVOD: un levier significatif pour le catalogue
SCALE 2023 | 15 |
SCALE 2023
ADRESSER 100% DU POTENTIEL
D'UN MARCHÉ EN PLEINE
DISRUPTION
NOUVEAUX OBJECTIFS DE REVENUS CUMULÉS 2020/21 & 2022/23
+41% | ||||||||
+23% | 2012 à 2023 : | |||||||
+45% | 110 | 12 ans de forte croissance | ||||||
2012-2015: 51 M€ | ||||||||
64 | 78 | 2016-2019: 108 M€ | ||||||
44 | ||||||||
2020-2023: 188 M€ | ||||||||
M€ | ||||||||
2016-2017 | 2018-2019 | 2020-2021 | 2022-2023 |
Une croissance organique fortement rentable
Total des produits d'exploitation cumulés / prévisionnels cumulés incluant les Autres produits opérationnels courants (dont CIA). | 17 |
SCALE 2023 Estimations à périmètre constant, avec intégration actée de Cube Creative, à l'exclusion du merchandising |
DOUBLE LEVIER DE CROISSANCE
VOLUME
Hausse de la demande en programmes de qualité
Consolidation du marché
VALEUR
Xilam : une expertise unique
Globalisation des ventes (profondeur du marché)
Guerre du streaming (concurrence)
Marché adulte à fort potentiel
Déséquilibre structurel : offre insuffisante vs. demande croissante du marché
SCALE 2023 | 18 |
STRATÉGIE DE CROISSANCE
PILIERS DE LA STRATÉGIE
- POURSUIVRE LA CROISSANCE SUR LE CŒUR DE MÉTIER
- KIDS & FAMILY »
- ÉLARGIR LES PRODUCTIONS AU SEGMENT ADULTE
LEVIERS
1 | TALENTS |
2 | CAPACITÉ DE |
PRODUCTION |
3
DÉVELOPPER LES PRODUCTIONS NON-PROPRIÉTAIRES À FORTE MARGE
3 | MARKETING |
4 ACCÉLÉRER SUR LES RELAIS DE CROISSANCE B2C
SCALE 2023
4 M&A |
19
1 POURSUIVRE LA CROISSANCE SUR LE CŒUR DE MÉTIER « KIDS & FAMILY »
SLAPSTICK | AVENTURE / COMEDIE | FORMATS COURTS | PRESCOLAIRE |
Moka
M. Magoo
Zig &
Sharko
Kaeloo
Magic
Chicky | Oggy Oggy |
La quête de | ||
Gemma | Athleticus | Tangranimo |
Trico
Oggy
- Potobot
- Bobby
De Gaulle à | Les contes |
la plage | |
de Lupin | |
SCALE 2023 | 20 |
2 ÉLARGIR LES PRODUCTIONS AU SEGMENT ADULTE
ANIMATION SUR SEGMENT ADULTE :
HISTORIQUEMENT AMÉRICAIN
DEMANDE NOUVELLE DES 15-35 ANS :
UN MARCHÉ MONDIAL INEXPLOITÉ
Réputation mondiale grâce | 2 films + 4 séries |
à J'ai perdu mon corps | en développement |
Budgets de production | Livraison de mini- |
plus élevés qu'en « kids » | séries dès 2022 |
Modèle de préfinancement | Livraison de films |
inchangé (aucun revenu | dès 2023 |
« salles ») |
SCALE 2023 | 21 |
3 DÉVELOPPER LES PRODUCTIONS NON-PROPRIÉTAIRES
Développer des services en
capitalisant sur l'expertise en
création et production
Capitaliser sur l'expertise en images de synthèse (Cube)
Marges élevées + cash flow
Avancer la comptabilisation des revenus
SCALE 2023 | 22 |
4 ACCÉLÉRER SUR LES RELAIS DE CROISSANCE B2C : AVOD ET MERCHANDISING
Évolution de la fréquentation (en mds de vues)
2,2
1,11
5,69
3,81
2,65
2015 | 2016 | 2017 | 2018 | 2019 |
SCALE 2023 | 23 |
1 RECRUTER ET FIDELISER DES TALENTS BRILLIANTS ET CRÉATIFS
La visibilité mondiale du contenu de Xilam renforce | Capacité démontrée à identifier et |
l'image de marque de la société auprès des talents | encourager des talents d'exception |
Concentration sur la recherche de talents et sur | |
l'innovation au travers de partenariats avec les | |
meilleures écoles d'animation | |
Système de mentorat / partage des compétences, des | |
connaissances et des technologies | |
Gestion de la carrière des talents au sein de Xilam | |
Xilam Challenge : appel à propositions 2x/an pour | |
identifier les nouveaux développements / talents | |
Best place to work : culture inclusive et fort | |
engagement écologique | |
SCALE 2023 | 24 |
2 DIMENSIONNER LA PRODUCTION POUR ABSORBER LA CROISSANCE FUTURE
Organisation fluides des interactions entre les studios
Décentralisation en France (Paris, Angoulême, Lyon)
Cube Creative : expert en 3D/CGI
Pôle asiatique en production 2D : Armada (studio interne) et Toon City (partenaire)
Prêts pour répondre à l'explosion de la demande mondiale
SCALE 2023 | 25 |
3 MARKETING : AMÉLIORER LA VISIBILITÉ DE LA MARQUE
B TO B
Créativité, fiabilité, rentabilité
TALENTS
DISTRIBUTEURS
B TO C
Image de marque
FAMILLES
SCALE 2023 | 26 |
4 CROISSANCE EXTERNE
RECHERCHE
Studios
Talents
Expertises complémentaires
APPORTE
Marques fortes
Expertise éditoriale
Puissance de distribution
Management
Trésorerie
Permettre aux cibles de révéler tout leur potentiel de production propriétaire Élever leur rentabilité au niveau de celle de Xilam
SCALE 2023 | 27 |
VERS UNE NOUVELLE ÈRE DE CROISSANCE RENTABLE
2016-20192020-2023
✓Promesses tenues | Forte visibilité |
SCALE 2023 | 28 |
La Sté Xilam Animation SA a publié ce contenu, le 20 février 2020, et est seule responsable des informations qui y sont renfermées.
Les contenus ont été diffusés par Public non remaniés et non révisés, le20 février 2020 08:51:07 UTC.
Document originalhttps://xilam.com/wp-content/uploads/2020/02/XILAM-SCALE-2023-FR.pdf
Public permalinkhttp://www.publicnow.com/view/749D59386F8E654880AD7AF80BD16976B293A142
