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Block 1 : Les actualités essentielles
Goldman Sachs : Des millions en bitcoins
Les résultats financiers du 2ème trimestre 2024 montrent que le géant américain Goldman Sachs a investi 420 millions de dollars dans des ETF Bitcoin Spot.
Voici le détail de ses avoirs :
- 11 773 parts du WisdomTree Bitcoin Fund (BTCW), d'une valeur de 750 000 dollars ;
- 6 991 248 parts du Ishares Bitcoin Trust (IBIT) de BlackRock, d'une valeur de 240 millions de dollars ;
- 940 443 parts du Invesco Galaxy Bitcoin ETF (BTCO), d'une valeur de 56 millions de dollars ;
- 660 183 parts du Grayscale Bitcoin Trust (GBTC), d'une valeur de 35 millions de dollars ;
- 1 516 302 parts du Fidelity Wise Origin Bitcoin Fund (FBTC), d'une valeur de 79,5 millions de dollars ;
- 253 961 parts du Bitwise Bitcoin ETF (BITB), d'une valeur de plus de 8 millions de dollars ;
- 5 000 parts du ARK 21Shares Bitcoin ETF (ARKB), d'une valeur de 300 000 dollars.
MicroStrategy et Bitcoin
MicroStrategy a réalisé un bénéfice de 5,38 milliards de dollars grâce à sa stratégie d'accumulation de bitcoins, notamment en acquérant près de 226 500 BTC depuis 2020. La valeur de ses actions, qui est très corrélée avec les fluctuations du cours du BTC, a été multipliée par dix entre 2020 et 2024, positionnant l'entreprise comme l'une des plus performantes du S&P 500. Malgré ces gains, MicroStrategy continue d'accumuler des bitcoins, avec un récent achat de 169 BTC pour 11,4 millions de dollars.
Partenariat entre Strike et Bitstamp
Strike a annoncé un partenariat avec la plateforme d'échange Bitstamp pour faciliter l'achat de cryptomonnaies en Europe. Ce partenariat permet notamment à Strike d'intégrer les services de Bitstamp, offrant des transactions plus fluides entre cryptomonnaies et monnaies fiat, tout en élargissant la clientèle de Bitstamp auprès des banques et fintechs. Bitstamp, qui est plutôt bien réputée pour sa conformité réglementaire, offre à Strike un avantage en Europe, où la réglementation MiCA se développe. Ce partenariat renforce également la position de Robinhood en Europe, après son annonce d'acquisition de Bitstamp pour 200 millions de dollars.
Bitcoin Made in USA
Marathon Digital a décidé de marquer tous les blocs Bitcoin qu'elle mine avec l'expression "Made in USA", en réponse au souhait de Donald Trump que tous les bitcoins minés soient produits aux États-Unis. Le PDG de Marathon, Fred Thiel, voit cette mesure comme un geste patriotique, mettant en avant que sa société est la seule majeure à apposer ce type de marquage. Ce clin d'œil à Trump souligne son soutien récent pour le Bitcoin, bien qu'il soit techniquement impossible de miner tous les BTC restant aux États-Unis en raison de la nature décentralisée de la cryptomonnaie et du fait que les États-Unis représentent “seulement” 37 % du hashrate (puissance de calcul) mondial.
Block 2 : L’Analyse Cryptique de la semaine
Les traders crypto se lancent dans la spéculation en vue des prochaines élections américaines, notamment en cherchant à anticiper l’impact potentiel de cet événement sur l’industrie des actifs numériques. Comment ? En verrouillant des millions de dollars dans des options bitcoin (BTC) spécialement liées à cet événement. Ces options dites “d’expiration électorale”, qui se régleront quatre jours après les élections du 4 novembre, ont commencé à être échangées sur la plateforme Deribit il y a un mois. À ce jour, le montant total des contrats d'options actifs s’élève à 345,83 millions de dollars, selon le fournisseur de données Amberdata.
Les options call, qui offrent un potentiel de gain illimité contre des pertes limitées, représentent 67 % de l'intérêt ouvert total. Le reste, soit les options put, conçues pour se protéger contre une baisse des prix, correspond à un ratio put-call inférieur à 0,50. En d'autres termes, il y a deux fois plus d'options call que d'options put ouvertes, ce qui reflète un optimisme sur les retombées des élections.
“Ces contrats dédiés aux élections permettent aux investisseurs de miser sur l’impact potentiel des élections sur les marchés crypto de manière ciblée. Le ratio put-call actuel de 0,50 montre un sentiment haussier, avec deux fois plus de calls échangés que de puts”, a expliqué la firme de trading algorithmique Wintermute.
L'option call avec un prix d'exercice de 80 000 $ est la plus populaire, avec un intérêt ouvert de plus de 39 millions de dollars. Globalement, l'intérêt ouvert se concentre principalement sur les calls à des prix d'exercice allant de 70 000 $ à 140 000 $. Cela montre que les traders parient sur de nouveaux sommets records autour de l'élection.
Par ailleurs, 39 millions de dollars sont verrouillés dans l'option de vente à 45 000 $.
Plus globalement, à l’heure actuelle, la concentration de l'intérêt ouvert sur les options call autour des 80K et 100K montre que les participants au marché se préparent à une possible hausse du bitcoin, tandis que la présence de puts à 45 000 $ montre une certaine couverture contre les risques de baisse.
Il sera intéressant d’observer les nouvelles tendances sur ces produits en septembre. Une actualisation qui sera à retrouver directement dans les colonnes de Zonebourse.
Block 3 : Tops & Flops
Palmarès des cryptomonnaies
(Cliquez pour agrandir)
Block 4 : Lectures de la semaine
Riche en liquidités, Tether a eu Microsoft, Google et Amazon dans sa ligne de mire (Wired, en anglais)
Comment les pirates ont extrait les “clés du royaume” pour cloner les cartes-clés HID (Wired, en anglais)
La décroissance du Bitcoin (Bitcoin Magazine, en anglais)
