L'indice CAC 40 clôture en hausse de 1,97% à 4.206,4 points après une chute de 3,45% mercredi qui a conduit le CAC 40 à son plus bas niveau depuis janvier 2015.

* Le SECTEUR européen des RESSOURCES DE BASE a gagné 7,08%, plus forte hausse sectorielle en Europe, des investisseurs espérant toujours de nouvelles mesures de soutien en Chine, alors qu'un responsable de la Commission chinoise de régulation des marchés a estimé que le pays avait les moyens de soutenir l'économie.

ARCELORMITTAL a pris 10,34% à 3,352 euros, plus forte hausse du SBF 120, APERAM 6,11% à 27,885 euros et ERAMET 5,77% à 20,53 euros.

* Les VALEURS PETROLIERES (+3,7%) ont bénéficié d'une remontée du cours du pétrole (+6,1% pour le baril de Brent à 29,57 dollars à 18h). Par ailleurs, des analystes, comme chez JPMorgan, estiment que les cours de ces valeurs intègrent déjà de nouvelles détériorations.

TECHNIP a avancé de 7,86% à 38,965 euros et TOTAL de 2,98% à 37,61 euros. Hors CAC, MAUREL & PROM a grimpé de 8,37% à 2,46 euros.

* Les VALEURS CYCLIQUES, délaissées depuis le début de l'année par des investisseurs préférant éviter le risque, ont particulièrement profité des propos de Mario Draghi.

* PSA clôture en hausse de 5,31% à 13,895 euros, et RENAULT de 4,39% à 77,77 euros. SCHNEIDER ELECTRIC a gagné 3,63% à 47,595 euros et LVMH 3,38% à 139,2 euros.

* RÉMY COINTREAU (+4,24% à 62,5 euros) entraîne dans son sillage PERNOD RICARD (+3,4% à 100,25 euros) après avoir fait état d'une activité trimestrielle meilleure qu'attendu, dopée par ses ventes de Cognac aux Etats-Unis.

* BIOMÉRIEUX a pris 6,61% à 108 euros, après avoir atteint en séance un plus haut historique à 116,50 euros. Le groupe a annoncé une progression plus forte qu'attendu de sa croissance en 2015 et des perspectives meilleures que prévu par les analystes.

* JCDECAUX s'est octroyé 5,27% à 32,85 euros au lendemain de l'annonce par le spécialiste de la communication extérieure de la signature d'un contrat avec Verizon Wireless aux Etats-Unis.

* TF1 a progressé de 3,43% à 9,61 euros, le groupe de télévision profitant d'une note sectorielle d'UBS, qui entame le suivi du titre en conseillant de l'acheter et invite à arbitrer entre le sud et le nord de l'Europe.

* En revanche, ACCORHOTELS (-2,24% à 32,235 euros) a accusé la plus forte des rares baisses du CAC 40, Barclays ayant ramené son conseil de "surpondérer" à "sous-pondérer" sur le groupe hôtelier, en soulignant notamment un risque élevé de baisse des prévisions du consensus.

* COFACE a abandonné 4,11% à 8,175 euros et finit en dernière position du SBF 120. Des analystes se montrent prudents sur l'assureur-crédit, qui vient d'annoncer le départ de son directeur général, en anticipant une pression sur les prix.

* SOITEC (-5,17% à 0,55 euro) s'est retourné à la baisse après avoir ouvert en hausse, les investisseurs s'inquiétant toujours de la dégradation de la situation bilancielle du spécialiste des semi-conducteurs d'extrêmes performances.

* CARMAT a gagné 12,49% à 33,5 euros malgré le décès d'un quatrième patient sur lequel avait été implanté sa prothèse cardiaque, le greffé ayant dépassé l'objectif primaire d'une survie à 30 jours. Carmat a signalé la fin de son essai clinique de faisabilité, qui va désormais laisser place à une étude plus large.

(Joseph Sotinel et Alexandre Boksenbaum-Granier, édité par Jean-Michel Bélot)