Un aperçu de la journée à venir sur les marchés européens et mondiaux par Anshuman Daga

Après un trimestre tumultueux qui a vu l'inflation mondiale et les coûts d'emprunt monter en flèche et marteler les actifs à risque, le premier jour de bourse du quatrième trimestre est probablement ce dont les investisseurs avaient besoin - une session calme.

Les actions asiatiques ont connu un panorama mitigé en début de séance, dans une semaine marquée par les vacances, les projecteurs étant clairement braqués sur les coûts énergétiques après que les prix du pétrole ont bondi de plus de 3 % à la suite de l'annonce que l'OPEP+ envisageait une réduction de la production de plus d'un million de barils par jour.

Il s'agirait de la plus importante réduction depuis le début de la pandémie et elle survient après que les prix du pétrole aient été battus par les inquiétudes concernant la croissance économique mondiale et la hausse du dollar américain.

Cependant, rien n'a pu arrêter le flux de nouvelles baissières pour la Grande-Bretagne, qui lutte contre une crise auto-infligée.

Standard & Poor's a réduit la perspective de sa note AA sur la dette souveraine britannique de "stable" à "négative" après que le pays a annoncé des propositions de réduction massive des impôts.

Et quelques jours après que les coûts d'emprunt du pays aient connu leur plus forte hausse depuis des décennies et que la livre ait plongé à un niveau record, la première ministre Liz Truss a défendu son plan économique, tout en admettant qu'elle aurait dû en faire plus pour "préparer le terrain".

Les données sur l'activité manufacturière, attendues lundi, fourniront aux investisseurs des indices sur l'évolution de la croissance mondiale.

La livre sterling s'est affaiblie lundi mais est restée loin de son plus bas niveau record de 1,0327 $.

Malgré la faiblesse des actions, les stratèges en actions de Standard Chartered Wealth Management ont déclaré que le Royaume-Uni était l'une de ses régions préférées, les mesures de relance budgétaire devant être positives pour la croissance et la faiblesse de la monnaie devant soutenir les entreprises ayant des revenus importants à l'étranger.

"La valorisation est à sa plus forte décote par rapport aux 20 dernières années, et peu coûteuse sur une base absolue. Ses actions offrent un bon équilibre entre revenu et croissance, proposant un rendement de dividende relatif supérieur de 2 % à celui des actions mondiales", ont déclaré les stratèges.

Pendant ce temps, l'élection présidentielle brésilienne se dirige vers un second tour après que la force surprenante du président Jair Bolsonaro au premier tour ait gâché les espoirs de son rival Luiz Inacio Lula da Silva de l'emporter.

Principaux développements qui pourraient influencer les marchés lundi :

Le chancelier britannique Kwasi Kwarteng s'exprime lors de la conférence du Parti conservateur.

Discours de Catherine Mann de la Banque d'Angleterre

Inflation suisse en septembre

PMI des États-Unis, de la zone euro, du Royaume-Uni, du Canada et autres (septembre)

Thomas Barkin, Raphael Bostic et Esther George de la Fed s'expriment lors d'événements.