La roupie a reculé à 93,1275 face au dollar, soit une baisse de 0,2% par rapport à la session précédente, marquant son repli le plus marqué depuis le 13 avril.
Bien que la devise locale se soit raffermie en début de séance, elle a inversé sa tendance alors que la demande de dollars de la part des banques publiques et étrangères s'est intensifiée, probablement pour le compte de clients commerciaux et d'investisseurs étrangers, selon des traders.
Un important conglomérat indien a également été aperçu en train de se positionner à l'achat sur le dollar, a rapporté un trader d'une banque basée à Mumbai.
La fermeté des cours du pétrole Brent a également pesé sur la tendance, les contrats à terme progressant de plus de 5% en fin de séance.
Le maintien du cessez-le-feu est devenu incertain après la saisie d'un cargo iranien par les États-Unis, Téhéran ayant promis des représailles.
Les États-Unis espéraient entamer des négociations au Pakistan peu avant l'expiration du cessez-le-feu de deux semaines, mais l'Iran a refusé d'y participer pour l'instant.
"Le caractère saccadé des pourparlers de paix focalise l'attention sur le moment où les flux énergétiques pourront pleinement reprendre et sur la question de savoir si la cherté du pétrole commencera à se propager à d'autres secteurs de l'économie", ont souligné les analystes d'ING dans une note.
Pour l'Inde, cette incertitude accroît les risques tant sur le front du compte courant que sur celui du compte de capital, en menaçant de gonfler les importations d'énergie du pays et de freiner les flux de portefeuilles étrangers vers les actions et obligations locales.
Les investisseurs internationaux ont déjà vendu pour près de 20 milliards de dollars d'actifs nets au cours des mois de mars et avril. Ces sorties de capitaux, conjuguées à d'autres facteurs, ont malmené la roupie et incité la banque centrale à mobiliser des outils de gestion de crise pour soutenir la monnaie.
"Nous considérons l'INR comme un bon exemple de cas où l'action de lissage de la banque centrale a limité la sous-performance de la devise pendant le choc, mais où le degré de lissage observé jusqu'ici serait difficile à maintenir si les pressions résultant du choc venaient à se prolonger", estiment les analystes de Goldman Sachs.
