Le S&P 500 et le Dow Jones ont progressé modérément lors d'une séance volatile vendredi, soutenus par les attentes d'un accord de paix imminent au Moyen-Orient, alors que les investisseurs se préparent à l'introduction en Bourse de SpaceX. La société d'Elon Musk devrait réaliser la plus importante cotation de l'histoire de Wall Street.

Les déclarations du président américain Donald Trump jeudi, suggérant qu'un accord pour mettre fin au conflit au Moyen-Orient et rouvrir le détroit stratégique d'Ormuz pourrait être signé dès ce week-end, ont favorisé le sentiment de marché à l'échelle mondiale, bien que Téhéran ait précisé qu'une décision finale restait en suspens.

SpaceX doit faire ses débuts sur le Nasdaq plus tard dans la journée et devrait se hisser immédiatement au septième rang des plus grandes capitalisations boursières américaines, avec une valorisation potentielle de 1 750 milliards de dollars.

Seulement 3 % à 4 % des actions de SpaceX devraient être disponibles à la négociation, Reuters rapportant que l'offre a été sursouscrite près de quatre fois.

« Une entreprise dominante avec une valorisation de 1 770 milliards de dollars n'entre pas sur le marché en toute discrétion. Elle va cannibaliser les capitaux », a déclaré Joel Shulman, PDG d'ERShares, qui gère un fonds indiciel coté (ETF) exposé à SpaceX.

Les titres d'autres acteurs du secteur spatial, qui s'étaient envolés avant cette introduction, ont reculé en début de séance vendredi : Rocket Lab a cédé 5,4 %, tandis qu'Intuitive Machines et Planet Labs ont chuté respectivement de 8,3 % et 6,6 %. À l'inverse, les fonds détenant des parts de SpaceX, comme le Fundrise Innovation Fund, ont progressé de 3,4 %.

Huit des onze principaux secteurs du S&P 500 ont évolué à la hausse, les valeurs liées aux matériaux de base en tête.

L'indice Philadelphia SE Semiconductor a reculé de 0,3 %, les fabricants de puces perdant de leur élan après un net rebond lors de la séance précédente. Les actions de Broadcom, Micron et Marvell Technology ont affiché des baisses comprises entre 1 % et 2,5 %.

Selon les analystes, la faiblesse relative des actions américaines et la chute de 16 % du bitcoin la semaine dernière pourraient s'expliquer par des prises de bénéfices de la part des traders afin de libérer des liquidités avant l'arrivée de SpaceX sur le marché.

« En l'absence d'apport de capitaux frais, il est mathématiquement certain que cela aura un impact sur les autres entreprises », a ajouté M. Shulman.

Les fonds d'actions américaines ont enregistré leurs premières sorties hebdomadaires en trois semaines, et l'indice technologique a confirmé une correction plus tôt cette semaine.

À 09h32 (heure de l'Est), l'indice Dow Jones Industrial Average gagnait 303,74 points, soit 0,60 %, à 51 152,85 points. Le S&P 500 progressait de 13,30 points, soit 0,18 %, à 7 407,60 points, tandis que le Nasdaq Composite reculait de 25,38 points, soit 0,10 %, à 25 784,28 points.

Les trois principaux indices boursiers américains s'acheminent vers une fin de semaine sans direction claire, sur fond d'incertitudes liées au conflit iranien et de craintes que le rallye des valeurs de l'intelligence artificielle (IA) ne soit excessif.

SpaceX, qui englobe également Starlink et xAI, a déjà bousculé certaines conventions de Wall Street. Des fournisseurs d'indices tels que le Nasdaq et le FTSE Russell ont ajusté leurs critères d'admission pour permettre son inclusion. Par ailleurs, la société a fixé le prix de son action à 135 dollars avant même le début de la tournée de présentation (roadshow), illustrant l'influence d'Elon Musk sur cette introduction en Bourse (IPO).

Certains analystes ont toutefois exprimé des réserves quant aux fondamentaux de l'entreprise, qui a enregistré plus de 4 milliards de dollars de pertes annuelles l'an dernier.

Les données publiées plus tôt cette semaine ont montré une accentuation des pressions inflationnistes, alimentée par les coûts élevés de l'énergie découlant du conflit au Moyen-Orient.

Les cours du pétrole sont repassés sous la barre des 90 dollars le baril après les propos de Donald Trump. Parallèlement, les traders ont repoussé leurs anticipations de hausse des taux d'intérêt par la Réserve fédérale (Fed) de octobre à décembre, selon l'outil FedWatch du CME Group.

Adobe a chuté de 8,6 % suite au départ de son directeur financier, Dan Durn.

Sur le New York Stock Exchange (NYSE), les valeurs en hausse ont surpassé les valeurs en baisse selon un ratio de 2,06 contre 1. Sur le Nasdaq, ce ratio s'est établi à 1,36 contre 1.

Le S&P 500 a enregistré 20 nouveaux plus-hauts sur 52 semaines et deux nouveaux plus-bas, tandis que le Nasdaq Composite a recensé 78 nouveaux plus-hauts et 20 nouveaux plus-bas.