Israël a bombardé de nouvelles cibles au Liban, mettant en péril la trêve alors que l'Iran a prévenu qu'aucun accord ne serait possible sans l'arrêt des bombardements, avant les premiers pourparlers de paix prévus plus tard cette semaine.
La rareté des signes de trafic maritime dans le détroit d'Ormuz a accentué l'incertitude entourant les livraisons d'énergie, entraînant un rebond des cours du pétrole, bien qu'ils soient restés sous la barre des 100 dollars le baril.
Le secteur de l'énergie du S&P 500 a progressé de 0,7 % et les valeurs des services aux collectivités (utilities) ont signé la plus forte hausse sectorielle avec un gain de 1,8 %.
"C'est la confusion autour du cessez-le-feu, le manque de clarté sur ses modalités et le fait qu'il ne soit pas encore réellement effectif... le marché se dit que la situation n'est peut-être pas aussi limpide qu'on le pensait initialement", a déclaré Dustin Thackeray, associé et responsable de la gestion de portefeuille chez Crewe Advisors.
À 11h34 ET, l'indice Dow Jones Industrial Average gagnait 44,47 points, soit 0,09 %, à 47 953,32 points, le S&P 500 s'adjugeait 14,67 points, soit 0,22 %, à 6 797,48 points et le Nasdaq Composite progressait de 59,52 points, soit 0,26 %, à 22 694,91 points.
La consommation discrétionnaire a soutenu le S&P 500, portée par un bond de 3,7 % d'Amazon.com après que son PDG a déclaré que les services d'IA de sa division de cloud généraient un chiffre d'affaires annualisé de plus de 15 milliards de dollars.
Cette performance a compensé les pertes du secteur technologique du S&P 500, Microsoft et Apple reculant respectivement de 1,4 % et 0,5 %. Les valeurs du logiciel ont subi des pressions, l'ETF iShares Expanded Tech-Software ayant cédé 3,9 %.
Les gains de Caterpillar et Honeywell ont contrebalancé les replis de Salesforce et IBM, soutenant ainsi le Dow Jones.
"Le conflit iranien a éclaté et les valeurs du logiciel n'ont pas autant corrigé que les autres... il s'agit peut-être simplement de prises de bénéfices et d'un repositionnement sur ces titres", a ajouté M. Thackeray.
Ces mouvements interviennent au lendemain de la plus forte progression quotidienne du S&P 500 et du Nasdaq en plus d'une semaine, et de celle du Dow Jones en un an.
Parallèlement, les données ont montré que l'inflation américaine a progressé comme prévu en février et a probablement continué de croître en mars dans le contexte de la guerre avec l'Iran, tandis que la croissance économique a ralenti plus que prévu au quatrième trimestre.
L'indice des prix à la consommation de vendredi pour le mois de mars sera au centre de l'attention, les investisseurs attendant de mesurer l'impact économique de la cherté du pétrole résultant du conflit.
Les intervenants sur le marché monétaire n'anticipent plus qu'environ 30 % de chances d'une baisse des taux de 25 points de base d'ici fin 2026, contre 56 % la veille, selon les données compilées par LSEG.
Ils tablaient sur deux baisses cette année avant le début de la guerre, tandis que les paris sur une hausse des taux en décembre ont également augmenté durant le conflit.
Parmi les valeurs actives, Constellation Brands a bondi de 6,4 % après que le fabricant de la bière Corona a publié une baisse de ses ventes au quatrième trimestre moins marquée que prévu.
Carlyle a reculé de 1,8 % après que son fonds phare de crédit privé a été frappé par une vague de rachat, nouveau signe de tensions dans le compartiment du crédit.
Les valeurs en hausse ont dépassé les valeurs en baisse selon un ratio de 1,15 contre 1 sur le NYSE et de 1,14 contre 1 sur le Nasdaq.
Le S&P 500 a enregistré 39 nouveaux plus hauts sur 52 semaines et 19 nouveaux plus bas, tandis que le Nasdaq Composite a inscrit 85 nouveaux plus hauts et 113 nouveaux plus bas.
