Flux de Trésorerie Al Mahhar Holding Company Q.P.S.C.

Actions

MHAR

QA000IGXGS07

Pétrole et gaz - Equipements et services pétroliers

Cours en clôture Qatar Exchange Autres places de cotation 15/06/2025			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
2,244 ^QAR	-4,87 %		-5,12 %	-8,45 %

29/05	L'assemblée générale extraordinaire d'Al Mahhar approuve deux acquisitions potentielles par des filiales	RE
05/05	Al Mahhar Holding évalue deux opportunités d'acquisition potentielles	RE

91bb0b47fc910a.jW18zk8qr8KgfgPu7dPqdMj6OdjVVw78f4qdlEx6tIU.-Cseihxo9ZfLC1qDg72TPrK5dYK_OXmPEczt-SMg1ci8HA_2GXvuisoWcA

Données Financières Publiées: AL MAHHAR HOLDING COMPANY Q.P.S.C.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2022	2023	2024
Chiffre d'affaires	141 M	136 M	571 M	683 M	800 M
Total Chiffre d'affaires	141 M	136 M	571 M	683 M	800 M
Coût des marchandises vendues, total	119 M	102 M	460 M	547 M	661 M
Résultat Brut	22,29 M	34,64 M	111 M	136 M	140 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	30,62 M	31,85 M	95,67 M	119 M	116 M
Provision pour créances douteuses	2,53 M	-	-	-	-
Dépréciation et amortissement - (IS)	1,7 M	1,09 M	4,11 M	5,16 M	5,33 M
Autres dépenses de fonctionnement	-	-	-7,2 M	-6,19 M	-11,72 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	34,85 M	32,94 M	92,57 M	118 M	109 M
Résultat d'Exploitation	-12,56 M	1,7 M	17,96 M	17,76 M	30,31 M
Intérêts payés, total	-2,02 M	-2,43 M	-3,97 M	-5,58 M	-5,76 M
Intérêts perçus et revenus des placements	449 k	1,04 M	2,33 M	1,07 M	883 k
Charges d'intérêt nettes	-1,57 M	-1,4 M	-1,65 M	-4,52 M	-4,88 M
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	-3,56 M	2,13 M	863 k	6,13 M	11,7 M
Gains (pertes) de change	-557 k	177 k	1,44 M	-517 k	-1,27 M
Autres produits non opérationnels	2,71 M	2,31 M	-	-	-
EBT, hors éléments non courants	-15,54 M	4,92 M	18,62 M	18,86 M	35,87 M
Dépréciation du goodwill	-41,97 k	-	-	-	-
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	3,48 M	428 k	586 k	3 M	875 k
Règlements judiciaires	1,4 M	-	-	-	-
Autres éléments non courants	381 k	124 k	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	-10,33 M	5,47 M	19,2 M	21,86 M	36,74 M
Charge d'impôt	19,78 k	-8,9 k	-	396 k	1,56 M
Résultat des activités poursuivies	-10,35 M	5,48 M	19,2 M	21,46 M	35,18 M
Résultat net part du groupe	-10,35 M	5,48 M	19,2 M	21,46 M	35,18 M
Intérêts minoritaires	2,34 M	-1,24 M	1,13 M	6,71 M	2,89 M
Résultat net	-8,01 M	4,25 M	20,33 M	28,17 M	38,08 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	-8,01 M	4,25 M	20,33 M	28,17 M	38,08 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	-8,01 M	4,25 M	20,33 M	28,17 M	38,08 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	-	0,42	0,13	0,14	0,18
BPA de base - Activités poursuivies	-	0,42	0,13	0,14	0,18
Moyenne pondérée des actions en circulation	-	10 M	153 M	207 M	207 M
Bénéfice net par action - dilué	-	0,42	0,13	0,14	0,18
BPA dilué - Activités poursuivies	-	0,42	0,13	0,14	0,18
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	-	10 M	153 M	207 M	207 M
BPA de base normalisé	-	0,18	0,08	0,09	0,12
BPA dilué normalisé	-	0,18	0,08	0,09	0,12
Dividende par action	-	-	-	0,1	0,11
Ratio de distribution	-	-	-	35,5	60,8
Éléments supplémentaires
EBITDA	-6,91 M	8,39 M	30,61 M	31,16 M	44,82 M
EBITA	-12,25 M	2,01 M	18,12 M	17,91 M	30,37 M
EBIT	-12,56 M	1,7 M	17,96 M	17,76 M	30,31 M
EBITDAR	-6,6 M	8,82 M	32,05 M	33,51 M	48,15 M
Taux d’imposition effectif (%)	-0,19	-0,16	-	1,81	4,23
Total des impôts courants	20,66 k	2,04 k	-	1,95 M	1,55 M
Total des impôts différés	-880	-10,94 k	-	-1,56 M	10,47 k
Résultat net normalisé	-7,37 M	1,84 M	12,76 M	18,49 M	25,31 M
Intérêts sur la dette à long terme	2,02 M	2,43 M	3,97 M	5,58 M	5,76 M
Provisions de pension	787 k	624 k	3,83 M	4,22 M	4,44 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	62,85 k	79,39 k	144 k	1,36 M	1,67 M
Dépense de marketing	62,85 k	79,39 k	144 k	1,36 M	1,67 M
Dépenses générales et administratives	30,25 M	31,35 M	94,08 M	116 M	111 M
Charges locatives nettes, total	311 k	423 k	1,44 M	2,35 M	3,33 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	244 k	938 k	1,71 M	2,75 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	179 k	505 k	636 k	588 k
Dépenses d'entretien et de réparation, total	1,18 M	2,11 M	4,37 M	4,25 M	4,79 M

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2022	2023	2024
Actifs
Trésorerie et équivalents	19,96 M	18,45 M	78,46 M	70,87 M	48,88 M
Total des liquidités et VMP	19,96 M	18,45 M	78,46 M	70,87 M	48,88 M
Créances clients, total	55,28 M	69,78 M	200 M	146 M	175 M
Autres créances	31,4 M	3,35 M	4,73 M	32,42 M	17,98 M
Notes à recevoir	24,25 M	12,01 M	35,35 M	26,68 M	33,3 M
Total des créances	111 M	85,15 M	240 M	205 M	226 M
Stocks	40,1 M	45,92 M	123 M	129 M	98,59 M
Dépenses payées d'avance	1,46 M	1,48 M	4,31 M	5,09 M	4,2 M
Autres actifs à court terme, total	535 k	61,69 k	17,4 M	39,75 M	51,61 M
Total de l'actif circulant	173 M	151 M	463 M	450 M	429 M
Immobilisations corporelles brutes	155 M	157 M	333 M	328 M	338 M
Amortissements cumulés	-110 M	-108 M	-213 M	-195 M	-204 M
Immobilisations corporelles nettes	45,04 M	49,27 M	120 M	133 M	134 M
Investissements à long terme	18,09 M	17,47 M	14,39 M	18,5 M	26,21 M
Autres immobilisations incorporelles, total	520 k	365 k	215 k	58,5 k	-
Prêts à long terme	3,8 M	3,88 M	15,37 M	4,85 M	877 k
Actifs d'impôts différés à long terme	53,48 k	62,37 k	62,37 k	1,62 M	1,61 M
Autres actifs à long terme, total	18,82 M	17,91 M	13,4 M	12,64 M	11,88 M
Total des actifs	259 M	240 M	627 M	621 M	604 M
Passifs
Comptes à payer, total	105 M	81,11 M	212 M	183 M	169 M
Part à court terme de la dette à long terme	5,41 M	6,85 M	20,61 M	6,99 M	4,99 M
Part à court terme des contrats de location	349 k	1,6 M	3,23 M	3,48 M	5,23 M
Impôts sur le revenu à payer	-	-	-	1,95 M	1,74 M
Autres passifs à court terme	497 k	497 k	-	-	-
Total du passif circulant	111 M	90,06 M	236 M	195 M	181 M
Dette à long terme	20,57 M	18,61 M	21,89 M	20,7 M	15,97 M
Contrats de location à long terme	7,04 M	6,97 M	18,07 M	27,58 M	26,98 M
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	2,98 M	3,21 M	21,01 M	21,85 M	22,39 M
Autres passifs non courants	1,31 M	2,25 M	3,54 M	13,71 M	4,42 M
Total du passif	143 M	121 M	300 M	279 M	251 M
Actions ordinaires, total	10 M	10 M	207 M	207 M	207 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	90,52 M	91,77 M	100 M	122 M	139 M
Résultat global et autres	544 k	532 k	1,86 M	1,74 M	1,27 M
Total des fonds propres ordinaires	101 M	102 M	309 M	331 M	348 M
Intérêts minoritaires	15,39 M	16,63 M	17,7 M	10,96 M	5,57 M
Total des capitaux propres	116 M	119 M	327 M	342 M	353 M
Total du passif et des capitaux propres	259 M	240 M	627 M	621 M	604 M
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	-	10 M	207 M	207 M	207 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	-	10 M	207 M	207 M	207 M
Actif net par action	-	10,23	1,49	1,6	1,68
Actif corporel net	101 M	102 M	309 M	331 M	348 M
Actif corporel net par action	-	10,19	1,49	1,6	1,68
Total de la dette	33,37 M	34,03 M	63,8 M	58,75 M	53,17 M
Dette nette	13,41 M	15,58 M	-14,66 M	-12,13 M	4,29 M
Dette relative aux contrats de location	2,48 M	3,38 M	11,54 M	18,77 M	26,68 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	15,39 M	16,63 M	17,7 M	10,96 M	5,57 M
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	17,53 M	16,92 M	11,8 M	15,9 M	23,9 M
Code comptable - Valorisation des stocks	-	6	6	6	6
Stocks de produits finis, total	55,44 M	62,29 M	147 M	153 M	124 M
Bâtiments, total	34,29 M	32,87 M	111 M	112 M	113 M
Machines, total	113 M	113 M	196 M	183 M	192 M

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2022	2023	2024
Résultat net	-8,01 M	4,25 M	20,33 M	28,17 M	38,08 M
Dépréciation et amortissement - CF	7,04 M	7,48 M	16,6 M	18,41 M	19,79 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	312 k	304 k	151 k	156 k	58,5 k
Amortissements et dépréciations, Total	7,35 M	7,78 M	16,75 M	18,56 M	19,84 M
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-3,48 M	-428 k	-586 k	-3 M	-875 k
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	121 k	20,43 k	4,83 k	-	-
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	3,56 M	-2,13 M	-863 k	-6,13 M	-11,7 M
Provision et annulation de créances irrécouvrables	3,84 M	4,93 M	8,35 M	13,66 M	8,59 M
Autres activités d'exploitation, total	-4,47 M	1,32 M	1,29 M	238 k	1,45 M
Variation des créances	-5,62 M	21,23 M	13,68 M	9,15 M	-41,75 M
Variation des stocks	11,21 M	-9,7 M	-38,36 M	-13,56 M	29,63 M
Variation des dettes fournisseurs	19,3 M	-22,9 M	909 k	-15,37 M	-16,79 M
Flux de trésorerie d'exploitation	23,81 M	4,36 M	21,5 M	31,72 M	26,46 M
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-5,83 M	-5,37 M	-7,7 M	-11,04 M	-13,63 M
Vente d'immobilisations corporelles	5,1 M	620 k	1,06 M	3,5 M	1 M
Acquisitions en espèces	-	-	58,87 M	-	-
Vente (achat) de biens immobiliers	-15,21 M	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	2,06 M	-	-	-	-
Autres activités d'investissement, total	449 k	1,04 M	3 M	3 M	4,39 M
Flux de trésorerie d'investissement	-13,42 M	-3,72 M	55,23 M	-4,54 M	-8,24 M
Dette à long terme émise, total	-	-	13,77 M	38,99 M	53,67 M
Total de la dette émise	-	-	13,77 M	38,99 M	53,67 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-3,43 M	-2,15 M	-27,29 M	-59,32 M	-66,91 M
Total de la dette remboursée	-3,43 M	-2,15 M	-27,29 M	-59,32 M	-66,91 M
Dividendes ordinaires payés	-	-	-	-10 M	-23,15 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-	-	-	-10 M	-23,15 M
Autres activités de financement, total	-	-	-3,2 M	-4,44 M	-3,82 M
Flux de trésorerie de financement	-3,43 M	-2,15 M	-16,72 M	-34,76 M	-40,22 M
Ajustements des taux de change	7,54 k	-	-	-	-
Variation nette de la trésorerie	6,97 M	-1,5 M	60 M	-7,58 M	-22 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	1,64 M	2,43 M	3,2 M	4,44 M	3,82 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	-	-	-	-	2,09 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-	-1,22 M	-103 M	-6,07 M	6,14 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-	297 k	-101 M	-2,59 M	9,74 M
Variation du fonds de roulement net	-	3,18 M	121 M	21,2 M	15,41 M
Dette nette émise (remboursée)	-3,43 M	-2,15 M	-13,52 M	-20,33 M	-13,24 M

Période Fiscale: Décembre	2020	2021	2022	2023	2024
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-	0,43	2,59	1,78	3,09
Rentabilité du capital total (ROTC)	-	0,7	4,13	2,81	4,7
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-	4,66	8,62	6,42	10,13
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-	4,18	9,89	8,81	11,23
Analyse des marges
Marge brute %	15,8	25,44	19,36	19,93	17,46
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	21,7	23,39	16,76	17,48	14,47
Marge d’EBITDA %	-4,9	6,16	5,36	4,56	5,6
Marge EBITA %	-8,68	1,47	3,17	2,62	3,79
Marge d'EBIT %	-8,9	1,25	3,15	2,6	3,79
Marge des activités poursuivies %	-7,34	4,03	3,36	3,14	4,4
Marge nette %	-5,68	3,12	3,56	4,12	4,76
Net Avail. Pour la marge commune %	-5,68	3,12	3,56	4,12	4,76
Marge nette normalisée %	-5,23	1,35	2,24	2,71	3,16
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	-0,9	-18,06	-0,89	0,77
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	0,22	-17,62	-0,38	1,22
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	0,55	1,32	1,1	1,31
Rotation des actifs corporels	-	2,89	6,59	5,39	5,98
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	2,18	4,24	4,02	4,99
Rotation des stocks (stock moyen)	-	2,36	5,45	4,34	5,81
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,56	1,68	1,97	2,3	2,37
Quick Ratio	0,96	1,02	1,2	1,28	1,33
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,21	0,05	0,09	0,16	0,15
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	167,62	86,14	90,8	73,36
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	-	154,65	67,02	84,06	62,99
Délais de paiement des fournisseurs	-	315,93	99,18	130,29	102,21
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	-	6,34	53,98	44,58	34,13
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	28,65	28,61	19,54	17,19	15,05
Dette totale / Capital total	22,27	22,25	16,34	14,67	13,08
Dette à long terme / Capitaux propres	23,71	21,51	12,24	14,13	12,16
Dette à long terme / Capital total	18,43	16,72	10,24	12,06	10,57
Dette totale / Total de l'actif	55,09	50,45	47,89	44,96	41,55
EBIT / Charges d'intérêt	-6,22	0,7	4,52	3,18	5,26
EBITDA / Charges d'intérêt	-2,58	3,9	8,74	6,51	8,71
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	-5,46	1,69	6,8	4,53	6,34
Dette totale / EBITDA	-6,4	3,59	1,84	1,62	1,06
Dette nette / EBITDA	-2,57	1,64	-0,42	-0,33	0,09
Dette totale / (EBITDA - Capex)	-3,02	8,28	2,36	2,32	1,46
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-1,21	3,79	-0,54	-0,48	0,12
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-	-3,5	319,32	19,65	17,17
Résultat brut, Croissance 1 an	-	55,41	219,07	23,15	2,65
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	-221,42	190,13	1,82	43,81
EBITA, 1 an Croissance en %	-	-116,37	335,21	-1,11	69,52
EBIT, 1 an Croissance %	-	-113,54	348,2	-1,15	70,68
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-	-152,97	250,2	11,76	63,96
Résultat net, Croissance 1 an	-	-153,01	378,83	38,53	35,2
Résultat net normalisé sur 1 an	-	-124,95	593,91	44,87	36,86
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-	-	-68,71	2,41	35,2
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	26,24	186,19	-24,7	19,76
Stocks, Croissance 1 an	-	14,52	168,15	4,62	-23,47
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	9,4	126,66	11	0,65
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-	-7,44	162,44	-0,95	-2,65
Actif corporel net, Croissance 1 an	-	1,38	202,79	7,13	5,13
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-	1,22	201,92	7,08	5,11
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	-81,68	216,39	47,55	-16,57
CAPEX, Croissance 1 an	-	-7,8	43,4	43,37	23,44
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-	14,33 k	-94,11	-201,11
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-	-12,58 k	-97,43	-476,84
Dividende par action, 1 an de croissance	-	-	-	-	10
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	101,16	124	18,41
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	122,68	98,22	12,43
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	110,44	71,87	21,01
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-	21,61	107,45	29,47
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-	19,59	110,49	29,89
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	-	36,19	97,83	35,36
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	-	59,32	157,55	36,85
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-	31,58	217,06	40,81
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	-	-	-43,39	17,67
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	90,08	44,65	-5,04
Stocks, CAGR sur 2 ans	-	-	75,24	67,49	-10,52
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	-	63,35	58,62	5,7
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	-	55,46	61,23	-1,81
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-	75,21	80,11	6,13
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	-	74,82	79,8	6,09
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	-4,98	116,06	10,95
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	-	14,98	43,38	33,03
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	-	191,61	-75,59
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	-	79,07	-68,88
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	69,18	80,48
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	-	82,78	59,18
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	-	-	65,2	61,96
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	-	13,51	93,95
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	-	12,23	96,28
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	-	27,51	85,83
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	52,07	107,76
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	-	35,87	139,62
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-	-	-	-	-24,33
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	-	38,23	35,83
Stocks, CAGR sur 3 ans	-	-	-	47,56	29,01
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	-	-	43,61	36,3
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	-	33,77	36,27
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	48,71	50,52
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	48,46	50,34
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	-	10,03	57,33
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	-	-	23,76	36,4
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	104,87
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-	129,47