À Paris, l'indice CAC 40 perd 1,27% à 5.526,4 points vers 08h35 GMT. À Francfort, le Dax cède 0,96% et à Londres, le FTSE lâche 1,29%.

L'indice EuroStoxx 50 de la zone euro recule de 0,99%, le FTSEurofirst 300 de 0,98% et le Stoxx 600 de 1,03%.

Les indices européens ont terminé sur un repli marqué mardi, affectés principalement par la forte contraction du secteur manufacturier en septembre aux Etats-Unis, dans un contexte de détérioration de la conjoncture économique et de tensions commerciales entre Pékin et Washington.

Dans la zone euro, l'activité du secteur manufacturier a enregistré en septembre sa contraction la plus marquée depuis près de sept ans.

"La baisse semble maintenant s'accélérer de peur que la détérioration continue de l'activité dans les usines se propage à un moment donné dans le secteur beaucoup plus vaste des services. Nous en apprendrons davantage (jeudi avec l'indice PMI en zone euro et l'ISM des services) mais plus la faiblesse dans les usines persiste, plus elle sera susceptible de se manifester dans le secteur des services", commente Michael Hewson chez CMC Markets.

Unique statistique majeure au programme de la séance, l'enquête ADP sur l'emploi privé aux Etats-Unis pour le mois de septembre sera publiée à 12h15 GMT.

VALEURS

Les craintes sur la croissance mondiale pénalisent la quasi totalité des secteurs européens. L'indice Stoxx de pétrole et du gaz évolue à un plus bas depuis d'un mois et signe la plus forte baisse sectorielle en Europe (-2,07%). A Paris, ArcelorMittal perd 2,59%, en queue de peloton du CAC 40.

Suez lâche 3,16% après la présentation de son plan stratégique à horizon 2030 qui vise à doper ses revenus à l'international et son chiffre d'affaires auprès de ses clients industriels.

Le plan de Suez présente "des éléments très positifs sur le papier (...) mais il va falloir désormais mettre en œuvre ces ambitions et c'est là que l'on risque d'avoir des déceptions dans un environnement à faible visibilité macroéconomique et avec des taux d'intérêt durablement bas", commente Grégoire Laverne, gérant chez Roche-Brune Asset Management.

Pernod Ricard est la seule valeur du CAC à se maintenir dans le vert (+0,28%), soutenue par une relèvement de recommandation de Jefferies à l'achat.

Ailleurs en Europe, Flutter Entertainment, anciennement Paddy Power, bondit de 12,82% après l'annonce d'une fusion avec son concurrent Stars Group, propriétaire de Poker Stars, pour créer le leader mondial des paris sportif en ligne. Le secteur des transports et loisirs prend 0,23%.

EN ASIE

Affecté par les mêmes inquiétudes sur la croissance, le Nikkei à Tokyo a perdu 0,5%.

L'indice Kospi à Séoul a fini en recul de 1,95%, sa plus forte baisse en pourcentage depuis deux mois, en raison notamment des tensions à Hong Kong où la Bourse a cédé 0,19%.

Les marchés asiatiques réagissent également au tir d'au moins un nouveau missile par la Corée du Nord, une information rapportée par l'armée sud-coréenne et le gouvernement japonais, au lendemain de l'annonce par Pyongyang de discussions de travail avec les Etats-Unis le week-end prochain.

A WALL STREET

La Bourse de New York a fini mardi en baisse en réaction à la baisse de l'activité manufacturière aux Etats-Unis qui réveille les inquiétudes concernant l'impact de la guerre commerciale sur la première économie mondiale.

L'indice Dow Jones a perdu 1,28%, le S&P-500, plus large, a cédé 1,23% et le Nasdaq Composite, à forte composante technologique, a abandonné 1,13%.

Les valeurs industrielles 3M et Caterpillar ont perdu plus de 3%.

TAUX

Le rendement des bons du Trésor américain à 10 ans se stabilise à 1,645% après être tombé la veille sous 1,62%, un plus bas de trois semaines, les inquiétudes sur la croissance de l'économie américaine ayant conduit les investisseurs à se réfugier sur le marché obligataire.

En Europe, le Bund allemand à 10 ans gagne environ deux points de base à -0,537% après des déclarations mardi de Mario Draghi, le président sortant de la Banque centrale Européenne, appelant à une relance budgétaire pour soutenir une économie morose en zone euro.

"Mario Draghi quitte la BCE fin octobre et beaucoup de gens diront qu'il est le seul président de l'institution d'émission à n'avoir pas pu relever les taux", a déclaré Sebastian Fellechner, stratégiste chez DZ Bank.

CHANGES

L'"indice dollar", qui mesure ses fluctuations face à un panier de devises de référence, reprend 0,2% après avoir été pénalisé mardi par la contraction surprise de l'ISM manufacturier.

L'euro recule parallèlement autour de 1,091 dollar.

La livre sterling perd environ 0,2% face au dollar et à l'euro, dans l'attente du discours du Premier ministre britannique, Boris Johnson, qui doit présenter dans la journée son ultime proposition à l'Union européenne pour tenter de parvenir à un Brexit ordonné.

PÉTROLE

Les cours du pétrole montent à la faveur d'une baisse inattendue des stocks de brut américains, d'après les données de l'American Petroleum Institute (API).

Le Brent gagne 0,14% à 58,97 dollars le baril et le brut léger américain (West Texas Intermediate, WTI) prend 0,67% à 53,98 dollars.

Le marché attend pour 14h30 GMT les statistiques hebdomadaires de l'Energy Information Administration (EIA).

MÉTAUX

L'or profite de son statut de valeur refuge et monte à 1.479,68 dollars l'once.

(Avec Sudip Kar-Gupta, édité par Patrick Vignal)

par Laetitia Volga