Le conglomérat australien de la distribution Wesfarmers Ltd a lancé lundi une offre indicative de 680 millions de dollars australiens (509 millions de dollars) pour la chaîne de pharmacies Australian Pharmaceutical Industries (API), sa première incursion dans le secteur.

Wesfarmers, le propriétaire des chaînes de quincaillerie Bunnings et Officeworks, a déclaré qu'API formerait la base d'une nouvelle division de soins de santé et lui donnerait une base "pour investir et développer des capacités dans le secteur de la santé et du bien-être".

Les actions d'API ont bondi de 20 % dans les premiers échanges après que Wesfarmers a fixé le prix de son offre pour la société mère des marques Priceline Pharmacy et Soul Pattinson à 1,38 dollar australien par action, soit une prime de 20,5 % par rapport à la dernière clôture d'API, qui était de 1,145 dollar australien vendredi.

API a déclaré qu'elle avait commencé à évaluer la proposition de Wesfarmers.

Wesfarmers a déclaré que le principal actionnaire d'API, Washington H Soul Pattinson Co, qui détient 19,3% de la société pharmaceutique, avait conclu un accord avec Wesfarmers et indiqué son soutien à la proposition.

L'offre intervient à un moment où les restrictions liées au coronavirus ont entraîné la fermeture des magasins et des cliniques d'API, ce qui a nui à ses résultats et à sa valorisation boursière. Elle a perdu environ 7 % depuis le début de l'année, après avoir perdu plus de 8 % en 2020.

"Les actions d'API n'ont pas eu la cote ces derniers mois étant donné son sous-investissement dans ses [centres de distribution] par rapport à ses pairs... et la pression continue de COVID-19 impactant la rentabilité de ses activités de détail", a déclaré Gretel Janu, analyste de CS.

"Nous pensons que Wesfarmers est particulièrement intéressé par les activités de détail d'API, car il cherche à entrer dans le secteur de la santé et du bien-être."

L'opération permettrait à Wesfarmers d'accéder au réseau de magasins de détail d'API, à des cliniques de soins de la peau et à un réseau de distribution de produits pharmaceutiques et de soins de santé.

Plus tôt, API a déclaré dans un document distinct qu'elle cesserait de fabriquer des produits de soins personnels et des produits en vente libre en Nouvelle-Zélande afin de simplifier ses activités, et a signalé une baisse de ses bénéfices pour l'année complète se terminant le 31 août.

(1 $ = 1,3360 dollars australiens) (Reportage de Sameer Manekar à Bengaluru ; Édition de Richard Pullin)