La banque Santander a annoncé mercredi qu'elle surveillait de très près l'incertitude qui règne sur les marchés, tout en maintenant ses ambitions de bénéfices plus élevés pour 2025. Cette décision intervient alors que le bénéfice net du premier trimestre a dépassé les prévisions, la solidité des activités en Espagne et aux États-Unis ayant compensé les faiblesses observées au Brésil et au Mexique.

La banque a tiré parti par le passé de la hausse des taux d'intérêt, tandis que sa croissance sur des marchés clés d'Amérique latine, comme le Brésil, lui a permis de se démarquer de ses concurrents plus dépendants de l'Europe.

Mercredi, la présidente exécutive Ana Patricia Botín a souligné que la diversification géographique de la banque -- présente sur dix marchés principaux -- constituerait un facteur de stabilité dans un environnement mondial incertain.

« Tous nos marchés restent résilients et nous suivons la situation de près », a-t-elle déclaré.

Au Mexique, quatrième marché de la banque, le bénéfice net trimestriel a reculé de 4,2 % dans un contexte de risques géopolitiques liés notamment aux droits de douane commerciaux américains, et en partie à la dépréciation du peso mexicain. Au Brésil, deuxième marché de Santander après l'Espagne, le bénéfice net a chuté de 9,3 %.

Cependant, la stratégie commerciale diversifiée de la banque et un impact moindre de la taxe bancaire renouvelée en Espagne ont permis à Santander d'enregistrer une hausse de 19 % de son bénéfice net sur un an au cours de la période janvier-mars, atteignant un record de 3,4 milliards d'euros -- le quatrième trimestre consécutif à ce niveau --, dépassant les 3,16 milliards d'euros anticipés par les analystes interrogés par Reuters.

À 07h57 GMT, l'action Santander reculait de 2,7 %, bien que la banque ait progressé d'environ 44 % depuis le début de l'année.

Le courtier Jefferies a identifié de solides performances dans le sud de l'Europe, ainsi qu'en Pologne et aux États-Unis, tandis que les marchés clés d'Amérique latine et du Royaume-Uni se sont montrés plus faibles, selon la société de courtage.

La progression globale des bénéfices a permis à Santander d'améliorer son ratio de rentabilité des capitaux propres tangibles (ROTE), après prise en compte des instruments de capital additionnels de catégorie 1 (AT1), à 15,8 % sur le trimestre, contre 15,5 % fin 2024, ce qui place la banque sur la bonne voie pour atteindre son objectif d'environ 16,5 % cette année.

La banque a également indiqué être en bonne voie pour atteindre son objectif de chiffre d'affaires annuel d'environ 62 milliards d'euros, tandis que son ratio de fonds propres durs de catégorie 1 a progressé de 10 points de base par rapport au trimestre précédent, atteignant 12,9 % fin mars, contre un objectif annuel de 13 %.

En Espagne, le bénéfice net a bondi de 49 %, porté par la solidité de son activité de détail, la banque ayant provisionné 87 millions d'euros au titre de la taxe bancaire, soit un quart de l'estimation annuelle de 350 millions d'euros.

GAINS D'EFFICACITÉ ACCRUS

Globalement, le revenu net d'intérêts de la banque -- qui mesure la différence entre les revenus des prêts et le coût des dépôts -- a reculé de 5 % sur un an au premier trimestre, à 11,38 milliards d'euros, légèrement en deçà des 11,42 milliards d'euros attendus par les analystes, en raison de l'impact de l'hyperinflation en Argentine.

Le ratio d'efficacité s'est amélioré à 41,8 % sur le trimestre, contre 42,3 % à la fin du quatrième trimestre, grâce à la transformation de la banque vers un modèle plus digital et intégré.

Le bénéfice de la division détail, principal contributeur des résultats des cinq nouvelles unités mondiales de la banque, a progressé de 24 %, tandis que celui de la gestion de patrimoine a augmenté de 25 %. L'unité de banque d'investissement et de financement a, quant à elle, enregistré une hausse de 13 %.

Au Royaume-Uni, où Santander réévalue sa présence, le bénéfice net a reculé de 6,7 % en raison de provisions plus élevées, tandis qu'aux États-Unis, il a bondi de 49 %, porté par la solidité de l'activité de crédit à la consommation.

($1 = 0,9348 euro)