Flux de Trésorerie BMW AG

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BMW

DE0005190003

Fabricants de voitures et camions

Marché Fermé - Xetra Autres places de cotation 17:35:01 10/10/2024			Après clotûre 21:28:58
76,64 ^EUR	-0,73 %		76,60	-0,05 %

17:29	Les ministres de l'Économie du SPD demandent un assouplissement des valeurs de CO2 pour les flottes automobiles	RE
16:52	BMW : RBC est neutre sur le titre	ZD

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Données Financières Publiées: BMW AG

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Chiffre d'affaires	74,61 Md	68,95 Md	78,37 Md	107 Md	119 Md
Recettes de la division Finances	29,6 Md	30,04 Md	32,87 Md	35,12 Md	36,23 Md
Total Chiffre d'affaires	104 Md	98,99 Md	111 Md	143 Md	155 Md
Coût des marchandises vendues, total	62,52 Md	58,45 Md	61,5 Md	87,6 Md	94,26 Md
Division des finances Dépenses de fonctionnement	22,72 Md	28,32 Md	29,22 Md	31,91 Md	33,25 Md
Charges d'intérêt - Division des finances	2,3 Md	4 M	3 M	6 M	11 M
Résultat Brut	16,68 Md	12,21 Md	20,52 Md	23,09 Md	27,97 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	8,07 Md	7,5 Md	7,87 Md	9,08 Md	9,48 Md
Autres dépenses de fonctionnement	-114 M	-129 M	-736 M	-55 M	136 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	7,95 Md	7,37 Md	7,13 Md	9,03 Md	9,61 Md
Résultat d'Exploitation	8,72 Md	4,84 Md	13,38 Md	14,06 Md	18,36 Md
Intérêts payés, total	-451 M	-420 M	-140 M	-	-636 M
Intérêts perçus et revenus des placements	175 M	113 M	133 M	416 M	696 M
Charges d'intérêt nettes	-276 M	-307 M	-7 M	416 M	60 M
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	136 M	920 M	1,52 Md	-100 M	-159 M
Gains (pertes) de change	-33 M	40 M	28 M	14 M	28 M
Autres produits non opérationnels	-481 M	-229 M	639 M	1,39 Md	-1,13 Md
EBT, hors éléments non courants	8,07 Md	5,26 Md	15,56 Md	15,78 Md	17,16 Md
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	80 M	48 M	584 M	7,77 Md	-57 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	41 M	-87 M	-85 M	-43 M	-9 M
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-	-	-	-	-
Règlements judiciaires	-1,4 Md	-	-	-	-
Autres éléments non courants	329 M	-	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	7,12 Md	5,22 Md	16,06 Md	23,51 Md	17,1 Md
Charge d'impôt	2,14 Md	1,36 Md	3,6 Md	4,93 Md	4,93 Md
Résultat des activités poursuivies	4,98 Md	3,86 Md	12,46 Md	18,58 Md	12,16 Md
Résultat des activités abandonnées	44 M	-	-	-	-
Résultat net part du groupe	5,02 Md	3,86 Md	12,46 Md	18,58 Md	12,16 Md
Intérêts minoritaires	-107 M	-82 M	-81 M	-641 M	-875 M
Résultat net	4,92 Md	3,78 Md	12,38 Md	17,94 Md	11,29 Md
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	4,92 Md	3,78 Md	12,38 Md	17,94 Md	11,29 Md
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	4,87 Md	3,78 Md	12,38 Md	17,94 Md	11,29 Md
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	7,47	5,73	18,77	27,31	17,68
BPA de base - Activités poursuivies	7,4	5,73	18,77	27,31	17,68
Moyenne pondérée des actions en circulation	658 M	659 M	660 M	657 M	639 M
Bénéfice net par action - dilué	7,47	5,73	18,77	27,31	17,68
BPA dilué - Activités poursuivies	7,4	5,73	18,77	27,31	17,68
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	658 M	659 M	660 M	657 M	639 M
BPA de base normalisé	7,5	4,87	14,62	14,04	15,42
BPA dilué normalisé	7,5	4,87	14,62	14,04	15,42
Dividende par action	2,5	1,9	5,8	8,5	6
Ratio de distribution	46,86	43,6	10,12	21,33	48,1
American Depositary Receipts Ratio (ADR)	0,33	0,33	0,33	0,33	0,33
Éléments supplémentaires
EBITDA	12,6 Md	8,76 Md	17,46 Md	19,7 Md	24,12 Md
EBITA	8,87 Md	5,02 Md	13,58 Md	15,53 Md	19,83 Md
EBIT	8,72 Md	4,84 Md	13,38 Md	14,06 Md	18,36 Md
EBITDAR	12,7 Md	8,87 Md	17,54 Md	19,8 Md	24,22 Md
Taux d’imposition effectif (%)	30,06	26,14	22,4	20,96	28,84
Total des impôts courants	3,32 Md	2,02 Md	2,51 Md	5,07 Md	5,37 Md
Total des impôts différés	-1,18 Md	-658 M	1,08 Md	-142 M	-439 M
Résultat net normalisé	4,94 Md	3,21 Md	9,64 Md	9,22 Md	9,85 Md
Intérêts sur la dette à long terme	-	55 M	48 M	56 M	66 M
Provisions de pension	-153 M	88 M	549 M	23 M	-17 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense en recherche et de développement	5,95 Md	5,69 Md	6,3 Md	6,62 Md	7,54 Md
Charges locatives nettes, total	97 M	104 M	88 M	94 M	93 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	3,94 M	5,17 M	1,59 M	-	9,12 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	93,06 M	98,83 M	86,41 M	-	83,88 M
Rémunération à base d'actions, frais de vente et d'administration (total)	-	9 M	-	-	-
Rémunération payée en actions, autres (total)	11,98 M	1,82 M	2,74 M	639 k	598 k
Total des rémunérations fondées sur des actions	11,98 M	10,82 M	2,74 M	639 k	598 k

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Actifs
Trésorerie et équivalents	9,96 Md	10,67 Md	12,54 Md	13,34 Md	14,24 Md
Total des liquidités et VMP	9,96 Md	10,67 Md	12,54 Md	13,34 Md	14,24 Md
Créances clients, total	2,42 Md	2,2 Md	2,17 Md	4,01 Md	3,98 Md
Autres créances	7,08 Md	542 M	7,25 Md	962 M	5,23 Md
Total des créances	9,5 Md	2,74 Md	9,41 Md	4,98 Md	9,21 Md
Stocks	15,08 Md	14,08 Md	15,52 Md	19,48 Md	23,03 Md
Division des finances Prêts et contrats de location Courant	41,51 Md	36,35 Md	35,8 Md	35,45 Md	37,02 Md
Division des finances Autres actifs à court terme, total	2,97 Md	3,74 Md	3,96 Md	4,19 Md	3,88 Md
Autres actifs à court terme, total	11,61 Md	14,22 Md	8,94 Md	14,77 Md	7,6 Md
Total de l'actif circulant	90,63 Md	81,81 Md	86,17 Md	92,2 Md	94,97 Md
Immobilisations corporelles brutes	-	-	-	-	-
Amortissements cumulés	-	-	-	-	-
Immobilisations corporelles nettes	23,16 Md	21,77 Md	22,32 Md	32 Md	35,17 Md
Investissements à long terme	3,9 Md	4,32 Md	6,35 Md	1,77 Md	1,64 Md
Autres immobilisations incorporelles, total	11,34 Md	11,96 Md	12,61 Md	21,41 Md	19,66 Md
Division des finances Prêts et contrats de location à long terme	51,03 Md	48,02 Md	51,71 Md	50,37 Md	50,52 Md
Division des finances Autres actifs à long terme, total	43,09 Md	42,45 Md	45,14 Md	43,31 Md	43,58 Md
Actifs d'impôts différés à long terme	2,19 Md	2,46 Md	2,2 Md	1,76 Md	2,43 Md
Autres actifs à long terme, total	2,7 Md	3,86 Md	3,02 Md	4,1 Md	2,92 Md
Total des actifs	228 Md	217 Md	230 Md	247 Md	251 Md
Passifs
Comptes à payer, total	9,24 Md	7,75 Md	10,04 Md	13,27 Md	14,48 Md
Charges à payer, total	-	-	-	-	-
Part à court terme de la dette à long terme	19,17 Md	13,86 Md	16,88 Md	15,01 Md	16,74 Md
Division des finances Dette courante	26,92 Md	25,13 Md	24,24 Md	25,72 Md	25,38 Md
Division des finances Autres passifs à court terme, total	1,44 Md	1,47 Md	1,49 Md	1,49 Md	1,77 Md
Impôts sur le revenu à payer	769 M	555 M	781 M	1,1 Md	1,26 Md
Revenus collectés avant livraison du produit/service	-	-	-	-	-
Autres passifs à court terme	25,09 Md	23,2 Md	23,03 Md	27,83 Md	27,36 Md
Total du passif circulant	82,62 Md	71,96 Md	76,47 Md	84,42 Md	87 Md
Dette à long terme	52,48 Md	49,66 Md	43,43 Md	37,13 Md	34,88 Md
Division des finances Dette non courante	18,17 Md	17,73 Md	18,91 Md	16,34 Md	18 Md
Division des finances Autres passifs non courants, total	149 M	195 M	187 M	176 M	175 M
Recettes non acquises Non courantes	-	-	-	-	-
Pensions et autres avantages postérieurs à l'emploi	3,29 Md	3,64 Md	1,21 Md	319 M	410 M
Passif d'impôt différé Non courant	632 M	509 M	1,46 Md	2,76 Md	2,8 Md
Autres passifs non courants	10,79 Md	11,44 Md	12,73 Md	14,49 Md	14,7 Md
Total du passif	168 Md	155 Md	154 Md	156 Md	158 Md
Actions ordinaires, total	659 M	660 M	661 M	663 M	639 M
Primes d'émissions d'actions	2,16 Md	2,2 Md	2,32 Md	2,43 Md	2,46 Md
Bénéfices non distribués sur l'exercice	57,67 Md	59,55 Md	71,7 Md	85,42 Md	89,07 Md
Actions détenues en propre	-	-	-	-1,28 Md	-500 M
Résultat global et autres	-1,16 Md	-1,52 Md	-325 M	-117 M	-2,07 Md
Total des fonds propres ordinaires	59,32 Md	60,89 Md	74,37 Md	87,12 Md	89,6 Md
Intérêts minoritaires	583 M	629 M	766 M	4,16 Md	3,33 Md
Total des capitaux propres	59,91 Md	61,52 Md	75,13 Md	91,29 Md	92,92 Md
Total du passif et des capitaux propres	228 Md	217 Md	230 Md	247 Md	251 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	658 M	660 M	661 M	646 M	634 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	658 M	660 M	661 M	646 M	634 M
Actif net par action	90,14	92,3	112,44	134,85	141,42
Actif corporel net	47,6 Md	48,55 Md	61,39 Md	65,35 Md	69,57 Md
Actif corporel net par action	72,32	73,59	92,81	101,15	109,82
Total de la dette	117 Md	106 Md	103 Md	94,2 Md	95,01 Md
Dette nette	107 Md	95,7 Md	90,92 Md	80,86 Md	80,77 Md
Dette relative aux PBO non financés	3,31 Md	3,68 Md	-22 M	-698 M	-429 M
Dette relative aux contrats de location	776 M	832 M	704 M	752 M	744 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	583 M	629 M	766 M	4,16 Md	3,33 Md
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	3,4 Md	3,8 Md	5,36 Md	711 M	677 M
Code comptable - Valorisation des stocks	6	6	6	6	6
Employés à temps plein	134 k	121 k	119 k	149 k	155 k
Actifs en location simple - Brut	-	-	-	-	-
Actifs faisant l'objet d'un contrat de location simple - Amortissement cumulé	-	-	-	-	-

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Résultat net	4,92 Md	3,78 Md	12,38 Md	17,94 Md	11,29 Md
Dépréciation et amortissement - CF	4,2 Md	4,25 Md	4,36 Md	4,83 Md	5,12 Md
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	148 M	183 M	202 M	1,47 Md	1,47 Md
Amortissements et dépréciations, Total	4,35 Md	4,43 Md	4,56 Md	6,3 Md	6,59 Md
Amortissement des charges différées, Total - (CF)	1,67 Md	1,71 Md	1,94 Md	2,26 Md	2,39 Md
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	4 M	-	-	-	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-	-	-	-	-
(Augmentation) diminution nette des prêts accordés / vendus - exploitation	-3,56 Md	4,19 Md	965 M	1,89 Md	-3,62 Md
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	-136 M	-920 M	-1,52 Md	100 M	159 M
Trésorerie nette provenant des activités abandonnées	-44 M	-	-	-	-
Autres activités d'exploitation, total	-5,02 Md	-808 M	-1,33 Md	-3,3 Md	105 M
Variation des créances	14 M	160 M	119 M	-939 M	-187 M
Variation des stocks	-1,56 Md	370 M	-563 M	-115 M	-4,14 Md
Variation des dettes fournisseurs	429 M	-1,53 Md	1,8 Md	531 M	1,61 Md
Variation des autres actifs nets d'exploitation	2,61 Md	1,87 Md	-2,45 Md	-1,15 Md	3,35 Md
Flux de trésorerie d'exploitation	3,66 Md	13,25 Md	15,9 Md	23,52 Md	17,54 Md
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-6,9 Md	-6,15 Md	-6,62 Md	-9,05 Md	-10,88 Md
Vente d'immobilisations corporelles	32 M	34 M	40 M	103 M	116 M
Acquisitions en espèces	-	-	-	3,59 Md	-
cession totale ou partielle d'une activité	-	-	-	-	-
Investissements en titres négociables et en actions, total	-1,11 Md	1,41 Md	136 M	486 M	1,22 Md
Autres activités d'investissement, total	693 M	1,07 Md	54 M	102 M	-
Flux de trésorerie d'investissement	-7,28 Md	-3,64 Md	-6,39 Md	-4,77 Md	-9,55 Md
Dette à court terme émise, total	-	-	-	-	-
Dette à long terme émise, total	151 Md	165 Md	227 Md	16,05 Md	23,91 Md
Total de la dette émise	151 Md	165 Md	227 Md	16,05 Md	23,91 Md
Remboursement de la dette à court terme, total	-	-	-	-	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-144 Md	-172 Md	-232 Md	-27,34 Md	-22,43 Md
Total de la dette remboursée	-144 Md	-172 Md	-232 Md	-27,34 Md	-22,43 Md
Émission d'actions ordinaires	33 M	28 M	103 M	85 M	-
Rachat d'actions ordinaires	-	-	-	-1,28 Md	-1,24 Md
Dividendes ordinaires payés	-2,3 Md	-1,65 Md	-1,25 Md	-3,83 Md	-5,43 Md
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-2,3 Md	-1,65 Md	-1,25 Md	-3,83 Md	-5,43 Md
Autres activités de financement, total	-262 M	-300 M	-241 M	-1,68 Md	-1,67 Md
Flux de trésorerie de financement	4,79 Md	-8,25 Md	-6,74 Md	-17,98 Md	-6,86 Md
Ajustements des taux de change	-28 M	180 M	-307 M	104 M	-705 M
Ajustements divers des flux de trésorerie	-83 M	-40 M	-	-10 M	27 M
Variation nette de la trésorerie	1,06 Md	1,5 Md	2,47 Md	861 M	457 M
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	199 M	275 M	217 M	222 M	186 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	3,39 Md	1,6 Md	3,22 Md	4,51 Md	5,05 Md
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	30,24 Md	6,95 Md	7,13 Md	12,9 Md	8,15 Md
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	30,52 Md	7,21 Md	7,22 Md	12,9 Md	8,55 Md
Variation du fonds de roulement net	-25,94 Md	-4,19 Md	1,02 Md	-4,59 Md	1,02 Md
Dette nette émise (remboursée)	7,32 Md	-6,34 Md	-5,34 Md	-11,29 Md	1,48 Md

Période Fiscale: Décembre	2019	2020	2021	2022	2023
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	2,48	1,36	3,75	3,69	4,61
Rendement du capital total	3,2	1,75	4,83	4,83	6,15
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	8,46	6,35	18,24	22,33	13,21
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	8,36	6,28	18,31	22,22	12,78
Analyse des marges
Marge brute %	16	12,34	18,44	16,19	17,99
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	7,74	7,58	7,07	6,37	6,09
Marge d’EBITDA %	12,1	8,85	15,69	13,81	15,51
Marge EBITA %	8,51	5,07	12,21	10,89	12,75
Marge d'EBIT %	8,37	4,89	12,03	9,86	11,81
Marge des activités poursuivies %	4,78	3,9	11,2	13,03	7,82
Marge nette %	4,72	3,81	11,13	12,58	7,26
Net Avail. Pour la marge commune %	4,67	3,81	11,13	12,58	7,26
Marge nette normalisée %	4,74	3,24	8,67	6,47	6,34
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	29,02	7,02	6,41	9,04	5,24
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	29,29	7,28	6,49	9,04	5,5
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,47	0,45	0,5	0,6	0,62
Rotation des actifs corporels	4,64	4,41	5,05	5,25	4,63
Rotation des créances (moyenne des créances)	30,64	29,89	35,91	34,79	29,85
Rotation des stocks (stock moyen)	4,35	4,01	4,16	5,01	4,44
Liquidité à court terme
Current Ratio	1,1	1,14	1,13	1,09	1,09
Quick Ratio	0,76	0,73	0,8	0,68	0,73
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,04	0,18	0,21	0,28	0,2
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	11,91	12,24	10,16	10,49