Finances Guangdong Investment Limited

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270 HK0270001396

Services des eaux

Marché Fermé - Hong Kong S.E. Autres places de cotation 10:08:35 19/04/2024			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
3,48 ^HKD	-2,25 %		-1,42 %	-38,73 %

26/03	Les bénéfices de Guangdong Investments chutent de 35 % en raison de l'augmentation des dépenses d'exploitation	MT
25/03	Guangdong Investment Limited propose un dividende ordinaire final pour l'exercice clos le 31 décembre 2023, payable le 25 juillet 2024	CI

Valorisation

Période Fiscale : Décembre	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025
Capitalisation ¹	98 983	106 566	91 268	64 790	52 237	23 275	23 275	-
Valeur Entreprise ¹	100 195	102 357	92 102	83 936	84 035	66 969	55 173	53 184
PER	19,7 x	21,1 x	20,2 x	13,8 x	11 x	11,9 x	6,52 x	5,79 x
Rendement	3,53 %	3,55 %	4,22 %	6,13 %	7,68 %	5,46 %	8,36 %	10,8 %
Capitalisation / CA	7,41 x	6,38 x	3,94 x	2,18 x	2,25 x	1,53 x	0,91 x	0,82 x
Valeur Entreprise / CA	7,5 x	6,13 x	3,97 x	2,82 x	3,62 x	2,77 x	2,16 x	1,88 x
Valeur Entreprise / EBITDA	12,3 x	12,5 x	10,8 x	8,49 x	9,62 x	6,42 x	6,2 x	5,33 x
Valeur Entreprise / FCF	20,6 x	24 x	-287 x	-9,43 x	-	11,7 x	8,62 x	8,31 x
FCF Yield	4,85 %	4,17 %	-0,35 %	-10,6 %	-	8,54 %	11,6 %	12 %
Price to Book	2,45 x	2,59 x	2,06 x	1,4 x	1,21 x	0,89 x	0,54 x	0,52 x
Nbr de Titres (en Milliers)	6 537 821	6 537 821	6 537 821	6 537 821	6 537 821	6 537 821	6 537 821	-
Cours de référence ²	15,14	16,30	13,96	9,910	7,990	3,560	3,560	3,560
Date de publication	29/03/19	27/03/20	26/03/21	30/03/22	30/03/23	25/03/24	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données annuelles)

Période Fiscale : Décembre	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025
Chiffre d'affaires ¹	13 364	16 691	23 173	29 715	23 196	24 200	25 600	28 232
EBITDA ¹	8 140	8 159	8 555	9 885	8 733	10 433	8 900	9 974
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	6 611	6 630	6 946	7 996	6 668	7 947	6 503	7 529
Marge d'exploitation	49,47 %	39,72 %	29,98 %	26,91 %	28,75 %	32,84 %	25,4 %	26,67 %
Résultat Avt. Impôt (EBT) ¹	6 895	7 481	8 201	8 457	7 244	4 604	5 713	6 724
Résultat net ¹	5 015	5 044	4 510	4 697	4 764	3 122	3 568	4 020
Marge nette	37,53 %	30,22 %	19,46 %	15,81 %	20,54 %	12,9 %	13,94 %	14,24 %
BNA ²	0,7668	0,7716	0,6898	0,7184	0,7286	0,4775	0,5457	0,6151
Free Cash Flow ¹	4 856	4 265	-321,1	-8 897	-	4 875	6 397	6 403
Marge FCF	36,34 %	25,55 %	-1,39 %	-29,94 %	-	21,26 %	24,99 %	22,68 %
FCF Conversion (EBITDA)	59,65 %	52,27 %	-	-	-	51,77 %	71,88 %	64,2 %
FCF Conversion (Résultat net)	96,83 %	84,54 %	-	-	-	131,41 %	179,31 %	159,26 %
Dividende / Action ²	0,5350	0,5780	0,5894	0,6071	0,6133	0,4921	0,2978	0,3846
Date de publication	29/03/19	27/03/20	26/03/21	30/03/22	30/03/23	25/03/24	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données trimestrielles)

Période Fiscale : Décembre	2019 S1	2020 S1	2020 S2	2021 Q2	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 S1	2022 Q3	2023 S1	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3
Chiffre d'affaires	7 165	9 486	13 688	-	-	5 507	-	11 913	-	11 369	5 066	-	-	-	-
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Résultat d'exploitation (EBIT)	-	-	3 185	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Marge d'exploitation	-	-	23,27 %	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Résultat Avt. Impôt (EBT)	-	3 806	4 395	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Résultat net	-	2 369	2 141	-	-	1 487	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Marge nette	-	24,98 %	15,64 %	-	-	27,01 %	-	-	-	-	-	-	-	-	-
BNA ¹	-	-	-	0,2100	-	-	0,2200	0,4511	0,2700	0,3865	0,2500	0,1000	0,1900	0,1900	0,2000
Dividende / Action	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Date de publication	28/08/19	25/08/20	26/03/21	30/08/21	30/03/22	28/04/22	30/08/22	30/08/22	28/10/22	22/09/23	25/12/23	-	-	-	-

¹HKD

Données Estimées

Situation Bilantielle

Période Fiscale : Décembre	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025
Dette Nette ¹	1 212	-	834	19 146	31 797	29 834	31 898	29 909
Trésorerie Nette ¹	-	4 209	-	-	-	-	-	-
Leverage (Dette/EBITDA)	0,1489 x	-	0,0975 x	1,937 x	3,641 x	2,86 x	3,584 x	2,999 x
Free Cash Flow ¹	4 856	4 265	-321	-8 897	-	4 875	6 397	6 403
ROE (RN / Capitaux Propres)	12,4 %	12,4 %	10,6 %	10,4 %	10,6 %	7,33 %	8,37 %	8,76 %
ROA (RN / Total Actif)	7,18 %	6,74 %	5,43 %	4,28 %	3,61 %	2,28 %	2,43 %	2,67 %
Total Actifs ¹	69 861	74 803	83 010	109 816	131 774	136 741	146 632	150 806
Actif net par Action ²	6,180	6,300	6,760	7,070	6,630	6,390	6,650	6,910
Cash Flow Par Action ²	0,9700	1,020	0,5200	-0,7600	-0,2100	1,640	-0,4300	1,190
Capex ¹	1 471	2 375	3 734	3 958	-	3 049	2 463	2 344
Capex / CA	11,01 %	14,23 %	16,11 %	13,32 %	-	13,3 %	9,62 %	8,3 %
Date de publication	29/03/19	27/03/20	26/03/21	30/03/22	30/03/23	25/03/24	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

BNA & Dividende

Evolution du PER historique

Evolution du Rendement historique

Evolution Valeur d'Entreprise / EBITDA

Notations pour Guangdong Investment Limited

Note Trading

Note Investissement

ESG Refinitiv

B-

Plus de notations

Consensus des Analystes

Vente

Achat

Recommandation moyenne

CONSERVER

Nombre d'Analystes

Dernier Cours de Cloture

3,56 HKD

Objectif de cours Moyen

4,626 HKD

Ecart / Objectif Moyen

+29,94 %

Consensus

Révisions de BNA

Révisions des Estimations

Bénéfices trimestriels - Taux de surprise

Agenda de la société

Secteur Système d'alimentation et d'irrigation des eaux

	Varia. 1 janv.	Capi.
GUANGDONG INVESTMENT LIMITED	-38,73 %	2,97 Md
AMERICAN WATER WORKS COMPANY, INC.	-11,09 %	22,86 Md
BEIJING ENTERPRISES WATER GROUP LIMITED	+8,62 %	2,48 Md
COMPANHIA CATARINENSE DE ÁGUAS E SANEAMENTO - CASAN	-.--%	2,07 Md
SJW GROUP	-18,76 %	1,7 Md
COMPANHIA DE SANEAMENTO DE MINAS GERAIS	+2,39 %	1,51 Md
COMPANHIA DE SANEAMENTO DO PARANÁ - SANEPAR	-15,11 %	1,41 Md
GUANGDONG SHUNKONG DEVELOPMENT CO.,LTD.	-12,86 %	1,13 Md
MANILA WATER COMPANY, INC.	+17,20 %	1,12 Md
CHINA WATER AFFAIRS GROUP LIMITED	+13,75 %	1,02 Md

Système d'alimentation et d'irrigation des eaux