JetBlue Airways Corporation (NasdaqGS:JBLU) a proposé d'acquérir Spirit Airlines, Inc. (NYSE:SAVE) pour 3,3 milliards de dollars auprès de The Vanguard Group, Inc, BlackRock, Inc. (NYSE:BLK) et d'autres parties le 16 mai 2022. Selon les termes de la transaction, JetBlue doit acquérir toutes les actions en circulation de Spirit Airlines à 30,00 $ par action. JetBlue est tout à fait disposé à négocier de bonne foi une transaction consensuelle à 33 $, sous réserve de l'obtention de la diligence nécessaire. La transaction est financée par l'encaisse et le produit de transactions financières futures, y compris des prêts à terme et/ou des offres sur les marchés des capitaux d'emprunt. En outre, nous avons accepté les conditions d'une lettre d'engagement qui a été signée par Goldman Sachs Bank USA et Bank of America, N.A. pour une facilité de crédit-relais garantie de premier rang d'un montant principal total pouvant atteindre 3,5 milliards de dollars. Dans le cadre de l'Offre, le 23 mai 2022, JetBlue a contresigné une lettre d'engagement (la “ ; Commitment Letter ” ;) pour un prêt-relais garanti de premier rang d'un montant total de 3 500 millions de dollars, qui a été signé et remis le 16 mai 2022 par Goldman Sachs Bank USA, Bank of America, N.A. et BofA Securities, Inc. Dans le cadre de l'offre, le 23 mai 2022, JetBlue a contresigné une lettre d'engagement pour une facilité de crédit-relais garantie de premier rang d'un montant principal total pouvant atteindre 3,5 milliards de dollars. JetBlue paiera des frais de résiliation de 200 millions de dollars à Spirit Airlines. Spirit Airlines paiera des frais de résiliation de 94,2 millions de dollars. Le 6 juin 2022, JetBlue a annoncé qu'elle avait soumis une proposition améliorée au conseil d'administration de Spirit. En vertu de la proposition révisée, JetBlue offrirait une indemnité de rupture inversée de 350 millions de dollars (3,20 $ par action Spirit), payable à Spirit dans le cas peu probable où la transaction ne serait pas conclue pour des raisons antitrust. Cela représente une augmentation de 150 millions de dollars, ou 1,37 $ par action Spirit, par rapport à l'indemnité de rupture inversée que JetBlue a déjà proposé de payer, et c'est 100 millions de dollars de plus que le montant proposé par Frontier. JetBlue paierait d'avance 1,50 $ par action en espèces (environ 164 millions de dollars) de l'indemnité de rupture inversée, structurée comme un dividende en espèces aux actionnaires de Spirit rapidement après le vote des actionnaires de Spirit approuvant la combinaison entre Spirit et JetBlue. La transaction est soumise à l'approbation des actionnaires de Spirit Airlines, à la résiliation valide de l'accord de fusion Frontier, à la conclusion par JetBlue et Spirit d'un accord de fusion définitif, à l'expiration ou à la résiliation anticipée de la loi Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976 et aux approbations de l'Administration fédérale de l'aviation des États-Unis, du Département des transports des États-Unis et de la Commission fédérale des communications. JetBlue croit fermement qu'elle peut obtenir l'approbation antitrust pour la transaction. En date du 19 mai 2022, le conseil d'administration de Spirit recommande à l'unanimité aux actionnaires de Spirit de ne pas déposer d'actions. Goldman Sachs & Co. LLC a agi comme conseiller financier, Daniel Litowitz et Derrick Lott de Shearman & Sterling LLP ont agi comme conseillers juridiques, Computershare Trust Company, National Association a agi comme banque dépositaire et Innisfree M&A Inc. a agi comme agent d'information de JetBlue. Goldman Sachs Bank USA et Bank of America, N.A. fournissent un financement par emprunt engagé pour l'offre publique d'achat. Barclays et Morgan Stanley & Co. LLC font office de conseillers financiers de Spirit, et Debevoise & Plimpton LLP et Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP font office de conseillers juridiques. Bruce Goldfarb et Jason Alexander de Okapi Partners LLC ont agi en tant qu'agent d'information pour Spirit Airlines, Inc. Strategic Governance Advisors a agi en tant que conseiller pour Spirit Airlines. JetBlue Airways Corporation (NasdaqGS:JBLU) a annulé l'acquisition de Spirit Airlines, Inc. (NYSE:SAVE) auprès de The Vanguard Group, Inc, BlackRock, Inc. (NYSE:BLK) et d'autres parties le 23 mai 2022. Le conseil d'administration de Spirit Airlines a rejeté l'offre.