Kimbell Royalty Partners, LP (NYSE:KRP) a convenu d'acquérir des intérêts miniers et de redevances situés à Mabee Ranch dans le bassin de Midland pour environ 230 millions de dollars le 7 janvier 2025. Les actifs acquis sont détenus par un vendeur privé. La transaction est évaluée à environ 231 millions de dollars, sous réserve d'ajustements du prix d'achat et d'autres ajustements de clôture habituels (l'"acquisition"). Selon le contrat d'achat, Kimbell a la possibilité de payer la contrepartie entièrement en espèces ou en combinant 207 millions de dollars en espèces (environ 90 % de la contrepartie totale) et environ 1,4 million de parts ordinaires de Kimbell Royalty Partners, LP, qui sont évaluées à 24 millions de dollars (environ 10 % de la contrepartie totale). La transaction a été financée par une combinaison d'une offre publique de souscription de parts ordinaires et d'emprunts dans le cadre de sa facilité de crédit renouvelable.

La transaction est soumise à l'approbation de l'accord de fusion par l'organe directeur du vendeur, à l'approbation de l'offre par le conseil d'administration de l'acquéreur et aux conditions de clôture habituelles. L'opération a été approuvée par le commandité et l'organe directeur du vendeur. La finalisation de la transaction est prévue pour le premier trimestre 2025.

Citigroup Inc. a agi en tant que conseiller financier pour Kimbell Royalty Partners, LP. L'équipe de White & Case LLP dirigée par Jason Rocha, Charlie Ofner, Chad McCormick, Neil Clausen et Rebecca Farrington a agi en tant que conseiller juridique de Kimbell Royalty Partners, LP. Tudor, Pickering, Holt & Co, LLC a agi en tant que conseiller financier du vendeur. MLT Aikins LLP a été le conseiller juridique du vendeur. Vinson & Elkins LLP a été le conseiller juridique du vendeur.

Kimbell Royalty Partners, LP (NYSE:KRP) a conclu l'acquisition d'intérêts miniers et de redevances situés à Mabee Ranch dans le bassin de Midland le 17 janvier 2025.