Le responsable européen de HSBC mise sur l'augmentation de la richesse régionale et sur l'expansion à l'étranger des entreprises asiatiques clientes pour accroître la contribution de son unité au bénéfice du groupe, après un redressement pluriannuel qui a transformé l'activité en moteur de profit.

Le redressement de l'Europe, dont certains détails sont rapportés ici pour la première fois, a aidé HSBC à surmonter le scepticisme des investisseurs concernant sa "stratégie de réseau" après qu'une campagne 2022 menée par l'actionnaire principal Ping An Insurance Group of China ait soulevé des questions sur le fait que les activités asiatiques à croissance rapide de HSBC étaient freinées par sa présence excessive sur les marchés occidentaux à croissance plus lente.

Au cœur de cette stratégie se trouve l'idée que les grandes entreprises clientes d'Asie, dont beaucoup empruntent déjà auprès de HSBC, utiliseront une gamme plus large de ses services en Europe au fur et à mesure de leur expansion dans la région, et qu'elles feront appel à elle pour obtenir des conseils sur les transactions locales et les levées de fonds.

En plus de profiter des revenus provenant des autres centres de HSBC en Europe, la banque souhaite augmenter les revenus provenant des familles très fortunées, a déclaré Colin Bell, directeur général de HSBC Europe, à Reuters lors de sa première interview depuis qu'il a pris ses fonctions en février 2021.

"Avec la banque de gros internationale au centre, nous sommes beaucoup plus ciblés d'un point de vue stratégique", a déclaré M. Bell, soulignant une augmentation du rendement des capitaux propres tangibles à 6,7% en 2023 contre moins de 1% en 2019 chez HSBC Europe, qui contribue à un peu moins d'un dixième des bénéfices globaux de HSBC.

"Nous commençons à voir les résultats de tout ce travail dans les chiffres.

Ping An a demandé à la banque de se séparer de l'activité asiatique, plus rentable, mais d'autres investisseurs ont rejeté cette demande.

Alastair Ryan, analyste chez Bank of America, a déclaré que les investisseurs ont cessé de remettre en question la stratégie de réseau de la banque, pour l'instant.

"Les gens considèrent qu'il est évident que les entreprises ont intérêt à ce que quelqu'un s'occupe de leur financement commercial, de leurs paiements en devises, de leur gestion de trésorerie et de toutes leurs transactions transfrontalières.

AUGMENTATION DES BÉNÉFICES

M. Bell, un ancien officier de l'armée britannique qui a rejoint HSBC en juillet 2016, s'est vu confier le mandat de redresser les activités européennes, longtemps en difficulté.

Entre 2019 et 2023, HSBC Europe a augmenté son bénéfice annuel avant impôts de 1 milliard de dollars à 2,6 milliards de dollars, a déclaré M. Bell. Une grande partie de cette croissance est due à la réduction des effectifs, qui sont passés d'environ 17 000 à seulement 10 600, grâce à la cession d'activités telles que la banque de détail en France.

Les revenus générés en Europe mais comptabilisés ailleurs dans le réseau mondial tentaculaire de la banque ont également augmenté de 40 % pour atteindre 3 milliards de dollars en 2023 par rapport à 2022, a déclaré M. Bell.

M. Ryan a déclaré que la hausse des taux d'intérêt a également augmenté les revenus provenant de la vaste base de dépôts mondiale de la banque, qui s'élève à 1 700 milliards de dollars et qui alimente sa stratégie internationale.

Il pourrait s'avérer plus difficile pour l'unité Europe de continuer à croître au même rythme. Une campagne visant à attirer davantage d'entreprises européennes sous le slogan interne "Europe means business", rapportée par Reuters en juin 2019, a été largement considérée comme un échec, car la collaboration transfrontalière avec d'autres régions a été lente à se concrétiser, ont déclaré des sources chez HSBC.

Les vents contraires se sont renforcés. La concurrence entre des banques comme BNP Paribas, Deutsche Bank et Santander pour les activités européennes s'intensifie. La guerre en Ukraine et les tensions entre la Chine et l'Occident pourraient également freiner l'activité des entreprises.

FOCUS FRESH

Bell est toutefois convaincu qu'il y a encore des affaires à faire. Les clients optimistes qui disposent de capitaux inutilisés en Europe pourraient chercher à se développer dans des régions telles que l'Asie du Sud-Est, à mesure que les chaînes d'approvisionnement se reconfigurent, a-t-il déclaré.

"Nous sommes bien placés pour soutenir les clients qui cherchent à naviguer entre les conditions incertaines en Europe et l'expansion dans d'autres régions", a-t-il déclaré.

Les entreprises d'Inde, de Chine et d'autres régions d'Asie du Sud-Est cherchent également de nouvelles opportunités vers l'ouest, a ajouté M. Bell.

La banque cherchera à augmenter les actifs sous gestion de son unité de gestion de fortune basée en Suisse de 50 %, soit environ 40 milliards de francs suisses (44,3 milliards de dollars) sur cinq ans, a déclaré M. Bell, en donnant la priorité aux clients très fortunés.

Pour atteindre cet objectif, l'ancien dirigeant d'UBS Gabriel Castello, nommé à la tête de cette activité en juin 2022, devrait s'appuyer sur les relations de la banque avec les entreprises.

Les activités de HSBC dans les îles Anglo-Normandes et l'île de Man devraient continuer à croître, les actifs sous gestion devant augmenter d'environ 70 % en cinq ans et des recrutements ciblés étant en cours.

"Nous avons vécu une transformation complexe et intense en Europe au cours des trois dernières années", a déclaré M. Bell.

"Il est maintenant temps de rencontrer les clients et d'avoir les bonnes conversations sur les capacités dont nous disposons.

(1 $ = 0,9031 franc suisse) (Rédaction de Kirsten Donovan)