Polski Koncern Naftowy ORLEN Spólka Akcyjna (WSE:PKN) (PKN) a signé une lettre d'intention pour acquérir une participation majoritaire inconnue dans Grupa LOTOS Spólka Akcyjna (WSE:LTS) (LOTOS) auprès de Ministerstwo Skarbu Panstwa et autres le 27 février 2018. PKN a signé un accord non contraignant pour acquérir LOTOS auprès du Trésor public et d'autres parties le 26 août 2019. L'accord confirme la structure spécifiée dans la lettre d'intention conclue le 27 février 2018. Polski Koncern Naftowy ORLEN Spólka Akcyjna (PKN) a signé un accord pour acquérir une participation majoritaire inconnue dans Grupa LOTOS auprès de Ministerstwo Skarbu Panstwa et autres le 18 août 2020. Conformément à l'article, le 2 juin 2022, en échange d'une (une) action de Grupa LOTOS, les actionnaires de Grupa LOTOS recevront 1,075 action de PKN ORLEN et la société fusionnée poursuivra ses activités sous son nom commercial existant : Polski Koncern Naftowy ORLEN Spólka Akcyjna. La transaction concerne l'acquisition par PKN d'au moins 53,19% et jusqu'à 66% maximum des actions émises par LOTOS. En date du 12 novembre 2018, PKN a acquis une participation de 32,9 % dans LOTOS et a officiellement annoncé qu'il allait acquérir la totalité de la participation restante. Le 28 janvier 2019, PKN a émis une invitation à acheter des actions représentant 66% des votes à l'assemblée générale. Le 2 juin 2022, à la suite de la transaction, il sera émis jusqu'à 199 millions de nouvelles actions de série e d'orlen et le trésor public détiendra 35,7 % des actions de l'entité fusionnée. Une fois la transaction achevée, le siège social de LOTOS restera à Gdansk.

En date du 20 juin 2022, la Commission européenne a approuvé le rachat de Grupa Lotos par le raffineur polonais PKN Orlen. La transaction est soumise à l'approbation antitrust de la Commission européenne d'ici la fin du mois de novembre 2018, à l'obtention de l'approbation du Conseil des ministres, à l'approbation des actionnaires de Grupa LOTOS Spólka Akcyjna, Orlen et aux approbations de l'entreprise. En date du 14 avril 2018, le conseil de gestion de LOTOS a reçu une demande de diligence raisonnable de PKN. En date du 28 janvier 2019, selon Membre du conseil de gestion de PKN, l'approbation de la Commission européenne devrait être obtenue d'ici la fin du S1 2019. En date du 3 juillet 2019, PKN a déposé une demande officielle d'approbation de l'acquisition auprès de la Commission européenne. En date du 7 août 2019, la Commission a ouvert une enquête approfondie pour évaluer le projet d'acquisition de LOTOS par PKN en vertu du règlement européen sur les concentrations. En date du 26 septembre 2019, la Commission européenne a besoin de plus de temps pour analyser la transaction. En date du 1er octobre 2019, le processus de diligence raisonnable chez LOTOS a été achevé par PKN. En date du 24 octobre 2019, PKN s'attend à obtenir la décision de la Commission européenne au cours du premier trimestre de 2020. En date du 28 octobre 2021, les actionnaires de Grupa LOTOS Spólka Akcyjna ont approuvé la transaction. En date du 20 juin 2022, l'AGE aura lieu le 20 juillet 2022.

En date du 3 mars 2020, la Commission européenne a mis fin à la procédure "stop the clock" et les négociations concernant la transaction ont été reprises. En date du 9 avril 2020, la Commission européenne a permis à PKN d'examiner les résultats de l'analyse effectuée dans la deuxième phase de la procédure de l'acquisition potentielle de LOTOS. Le 29 mai 2020, la Commission européenne a décidé qu'elle avait besoin de plus de temps pour examiner la transaction et la Commission européenne prendra la décision concernant la fusion d'ici le 22 juillet 2020. Le 14 juillet 2020, la Commission européenne a approuvé la transaction qui est conditionnée au respect total d'un paquet d'engagements proposé par PKN. En date du 13 janvier 2022, la date de la décision finale de la Commission européenne n'a pas encore été décidée. Orlen a déjà soumis les mesures correctives à la Commission européenne, ce qui devrait prendre environ deux mois.

Le 18 août 2020, un accord a été signé entre le Trésor public, PKN Orlen SA et LOTOS concernant l'acquisition des actions de LOTOS par PKN Orlen auprès du Trésor public, représentant au minimum 53% du capital social et des votes à l'assemblée générale de LOTOS. La transaction doit aboutir à l'acquisition directe ou indirecte du contrôle du capital de Grupa LOTOS par PKN Orlen. Le présent accord expire le 31 mars 2022. Le Trésor public et PKN Orlen confirment l'intention de réaliser la transaction et informent qu'à la date de la signature de l'accord, la portée et la structure de la Transaction n'ont pas encore été déterminées. Au début du mois de juillet de cette année. La Commission européenne a prolongé le délai pour la mise en œuvre des mesures correctives dans le cadre de la reprise de Grupa Lotos par PKN Orlen jusqu'au 14 novembre 2021.

Le 26 octobre 2021, le conseil d'administration du groupe Lotos et les représentants des syndicats opérant au sein du groupe ont signé un accord garantissant les intérêts des employés des sociétés dont Lotos se désinvestira au fur et à mesure de l'exécution des mesures correctives ordonnées par la Commission européenne avant la fusion avec PKN Orlen. L'accord prévoit des garanties d'emploi de 36 mois ainsi que le maintien des conditions de travail et de rémunération actuelles. Les employés recevront également une indemnité unique, versée le jour de la vente de certains actifs. Il en sera de même pour tous les employés des entreprises qui quitteront le groupe et qui, à la date de la signature de l'accord, sont inscrits au registre du personnel depuis au moins un an. Le Business Centre Club (BCC) a déposé une demande auprès de l'Office suprême de contrôle (NIK) pour inspecter les conditions de l'acquisition.

Au 27 février 2018, il faudrait environ un an pour réaliser la transaction. La date limite d'achèvement de la procédure a été reportée du 30 juin 2020 au 22 juillet 2020. En date du 16 mai 2018, la transaction devrait être achevée au troisième trimestre de 2019. En date du 27 novembre 2019, l'opération devrait être achevée d'ici la fin de 2020. En date du 11 août 2019, la transaction devrait être achevée d'ici la fin de 2021. En date du 12 novembre 2021, la transaction devrait être terminée d'ici le 14 janvier 2022. En date du 16 novembre 2021, la transaction de PKN Orlen et du groupe Lotos devrait être finalisée d'ici la fin juin 2022. En date du 27 janvier 2022, la transaction devrait être conclue en mars ou avril 2022, sans qu'aucun défi important ne soit à venir. En date du 20 juin 2022, Orlen prévoyait de finaliser la prise de contrôle à la fin juillet ou au début août. En date du 2 juin 2022, il est prévu que les assemblées générales d'Orlen et de Lotos se tiennent en juillet et que la transaction de PKN Orlen et du groupe Lotos soit finalisée en août. En date du 21 juillet 2022Polski Koncern Naftowy ORLEN Spólka Akcyjna a approuvé la transaction. Maciej Mataczynski, Rafal Sikorski, Aleksander Czech et Tomasz Sojka de SMM Legal ont agi en tant que conseillers juridiques de PKN Orlen. Pawel Rymarz, Lukasz Szatkowski et Jakub Zagrajek de Weil Gotshal & Manges ont agi en tant que conseillers juridiques de Grupa Lotos. Laurent Godfroid, Stéphane Hautbourg, Benoit Le Bret et Piotr Sadownik de Gide Bruxelles ont agi en tant que conseillers juridiques de PKN Orlen. Gavin Robert, Philip Lux et Mathieu Relange de Geradin Partners ont agi en tant que conseiller juridique et John Davies et Martina Caldana de Compass Lexecon ont agi en tant que co-conseiller pour Gide Bruxelles.

Polski Koncern Naftowy ORLEN Spólka Akcyjna (WSE:PKN) a conclu l'acquisition d'une participation de 66 % dans Grupa LOTOS S.A. le 1er août 2022. À compter du 1er août 2022, la Polski Koncern Naftowy ORLEN Spólka Akcyjna a assumé tous les droits et obligations de Grupa LOTOS conformément à l'article 494(1) du Code polonais des sociétés commerciales
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