Le service de colis GLS de Royal Mail va acheter Rosenau Transport pour 360 millions de dollars canadiens (287 millions de dollars), la société postale britannique renforçant ainsi ses services de transport de marchandises au Canada.

L'achat, qui intervient trois ans après l'entrée de GLS au Canada par l'acquisition de l'entreprise de livraison de colis Dicom, aidera le réseau terrestre de colis à desservir la grande majorité des Canadiens, selon Royal Mail.

Cette acquisition intervient également au moment où la pandémie favorise les achats en ligne, qui dépendent des entreprises de transport de colis et de fret. Plus tôt cette année, les volumes de colis de Royal Mail ont atteint leur plus haut niveau en plus de 500 ans d'histoire.

"Le modèle de Rosenau Transport est similaire à celui de nos activités canadiennes existantes et constitue un excellent complément", a déclaré Martin Seidenberg, directeur général de GLS, dans un communiqué vendredi.

Le marché canadien combiné des colis et du fret représente environ 25 milliards de dollars canadiens et connaît une croissance d'environ 5 % par an, a déclaré Royal Mail, citant des estimations internes.

Rosenau a réalisé un chiffre d'affaires de 175 millions de dollars canadiens et un bénéfice de base de 41,6 millions de dollars canadiens au cours de l'année qui s'est terminée en août, avec une marge bénéficiaire d'exploitation de l'ordre de 10 %, semblable à celle de Dicom, a indiqué Royal Mail.

"Les marges d'exploitation de Rosenau sont bien supérieures aux moyennes du secteur, ce qui justifie un multiple d'acquisition élevé", a déclaré Alexander Paterson, analyste de Peel Hunt. "Cela semble être une acquisition judicieuse".

La transaction, qui devrait être conclue d'ici décembre, devrait accroître les bénéfices et le flux de trésorerie de GLS pour l'année se terminant en mars 2022, a déclaré Royal Mail. L'achat sera financé par des liquidités et des prêts existants.

Cette opération intervient deux semaines après que Royal Mail ait annoncé des prévisions de bénéfices optimistes, grâce à l'amélioration des volumes de lettres et à l'augmentation des revenus des colis au Royaume-Uni, en raison du boom des achats en ligne.

Les actions de Royal Mail, qui ont gagné 22% depuis le début de l'année, étaient largement inchangées à 0820 GMT, après avoir augmenté de 1%.

(1 $ = 1,2553 dollar canadien) (Reportage de Sachin Ravikumar à Bengaluru ; Reportage supplémentaire de Muvija M à Bengaluru ; Édition de Ramakrishnan M. et Jane Merriman)