L'indice boursier mondial MSCI a augmenté jeudi, tandis que le Dow Jones a clôturé à son plus haut niveau depuis la mi-janvier 2022, et que les rendements obligataires et le dollar ont progressé après que les responsables de la Réserve fédérale ont fait preuve de prudence quant à la réduction des taux d'intérêt.

Le département américain du commerce a déclaré que les dépenses de consommation, qui représentent plus des deux tiers de l'activité économique américaine, ont augmenté de 0,2 % le mois dernier, conformément aux attentes des économistes. L'augmentation annuelle de l'inflation a été la plus faible depuis plus de deux ans et demi, ce qui indique un ralentissement de la demande.

Les rendements des bons du Trésor américain ont grimpé même après que les données économiques ont fourni plus de preuves que la Fed pourrait mettre fin aux hausses de taux. Après une forte baisse ces dernières semaines, le rendement de référence à 10 ans est en passe de connaître sa plus forte baisse mensuelle depuis août 2011.

Le dollar a progressé, les investisseurs ayant pris des bénéfices sur les paris d'un nouvel affaiblissement et n'ayant pas tenu compte des données économiques suggérant que la Fed pourrait en avoir fini avec les hausses de taux.

"Presque toutes les données publiées aujourd'hui ont été favorables aux investisseurs. Plus important encore, nous continuons à observer une décélération de la mesure de l'inflation préférée de la Fed, l'indice des prix PCE de base", a déclaré Russell Price, économiste en chef chez Ameriprise Financial Services Inc, à Troy, dans le Michigan. Il a ajouté que cela "devrait être une bonne chose pour la prise de décision de la Fed lors des prochaines réunions".

Bien que les données sur l'inflation américaine, très surveillées, aient été conformes aux attentes des économistes, certains traders semblent avoir anticipé un ralentissement de l'inflation, a déclaré John Augustine, directeur des investissements chez Huntington Private Bank.

"Le marché s'attendait à une surprise négative, à une baisse plus rapide de l'inflation et à une diminution des dépenses plus rapide que le consensus", a déclaré M. Augustine.

Jeudi également, les responsables politiques de la Fed ont délivré des messages contradictoires en repoussant les paris des investisseurs en faveur d'une baisse rapide des taux d'intérêt.

Le président de la Fed de New York, John Williams, a déclaré que si les pressions sur les prix et les déséquilibres persistent, "un raffermissement supplémentaire de la politique pourrait être nécessaire". Quant à Mary Daly, présidente de la Fed de San Francisco, elle a déclaré qu'elle réfléchissait à la question de savoir si la politique était "suffisamment restrictive pour rétablir la stabilité des prix" plutôt qu'à des baisses de taux.

La jauge MSCI des actions de 47 pays a augmenté de 0,2 %, en voie de réaliser un gain mensuel de 9 %, après trois mois consécutifs de baisse. Il s'agirait de la plus forte hausse mensuelle en pourcentage depuis 2020, lorsque les investisseurs ont réagi aux premières percées du vaccin COVID-19.

Plus tôt, le

indice paneuropéen STOXX 600

avait clôturé en hausse de 0,55 %, confirmant sa plus forte hausse mensuelle en pourcentage depuis janvier, la faiblesse des données économiques en Europe ayant renforcé les paris sur les baisses de taux.

L'indice Dow Jones Industrial Average a gagné 520,47 points, soit 1,47 %, à 35 950,89, l'indice S&P 500 a gagné 17,22 points, soit 0,38 %, à 4 567,8 et l'indice Nasdaq Composite a perdu 32,27 points, soit 0,23 %, à 14 226,22.

Le Dow Jones, qui est un indice de 30 valeurs américaines de premier ordre, a atteint son plus haut niveau intrajournalier depuis le début de l'année.

plus haut niveau intrajournalier jusqu'à présent en 2023

et a enregistré sa plus forte hausse mensuelle en pourcentage depuis octobre 2022. Le plus grand coup de pouce a été donné par Salesforce Inc après la publication d'un solide rapport trimestriel.

Les rendements des bons du Trésor américain et des obligations d'autres grands pays ont chuté en novembre, après avoir atteint des sommets de plus de dix ans en octobre. Les rendements des bons du Trésor américain, qui déterminent généralement les coûts d'emprunt mondiaux, ont connu leur plus forte baisse depuis 2008.

Jeudi, les obligations de référence à 10 ans étaient en hausse de 7,1 points de base à 4,342 %, contre 4,271 % mercredi en fin de journée. L'obligation à 30 ans était en hausse de 5,8 points de base pour un rendement de 4,509 %, tandis que le billet à 2 ans était en hausse de 5,5 points de base pour un rendement de 4,703 %.

En ce qui concerne les devises, l'indice du dollar a augmenté de 0,681 %, l'euro a baissé de 0,76 % à 1,0885 $.

Le yen japonais s'est affaibli de 0,66% par rapport au billet vert, à 148,21 pour un dollar, tandis que la livre sterling s'échangeait à 1,2624 dollar, en baisse de 0,55% sur la journée.

Dans le secteur de l'énergie, les prix du pétrole ont baissé après que les producteurs de l'OPEP+ se soient mis d'accord sur une réduction de la production de pétrole au premier trimestre qui n'a pas été à la hauteur des attentes du marché.

Le pétrole brut américain a baissé de 2,44% à 75,96 dollars le baril et le Brent a terminé à 82,83 dollars, en baisse de 0,32% sur la journée.

Le prix de l'or a baissé jeudi, mais a envisagé une deuxième hausse mensuelle consécutive, car les attentes de la Fed pourraient réduire les taux d'intérêt, ce qui a renforcé l'attrait du lingot sans rendement.

L'or au comptant a baissé de 0,4 % à 2 035,94 $ l'once. Les contrats à terme sur l'or américain ont baissé de 0,52% à 2 036,40 dollars l'once.