Le dollar s'est affaibli par rapport à la plupart des autres devises dans des échanges réduits par les vacances de Thanksgiving aux États-Unis, la livre sterling étant à son plus haut niveau depuis le 20 novembre.
L'euro s'est rapproché de son plus haut niveau en une semaine, après une légère baisse lors de la séance précédente, pour terminer la journée sans changement.
Les données sur les prix à la consommation en Allemagne sont restées stables jeudi, malgré les attentes d'une deuxième augmentation consécutive. Les commentaires pessimistes d'un responsable de la Banque centrale européenne et les querelles budgétaires en France ont également pesé sur la monnaie commune.
Malgré le marasme du dollar au cours de la semaine dernière, après que la devise ait atteint son plus haut niveau depuis deux ans par rapport à un panier de rivaux clés il y a une semaine, le dollar est toujours en voie de gagner plus de 2 % en novembre, après avoir fait un bond de plus de 3 % le mois dernier.
L'essentiel de ce gain est dû à la victoire électorale retentissante de Donald Trump le 5 novembre, qui a fait naître des attentes de dépenses fiscales importantes, de droits de douane plus élevés et de frontières plus strictes, tous considérés par les économistes comme inflationnistes.
Cette semaine, l'indice du dollar est en passe de perdre 1,5 %. Le yen avait fait un retour remarqué, prévoyant des gains d'environ 3 %.
Au-delà de la faiblesse du dollar, exacerbée par la baisse des rendements des obligations du Trésor, la monnaie japonaise a également été stimulée par des flux de valeurs refuges après les vastes avertissements tarifaires de Trump au Mexique, au Canada et à la Chine cette semaine, et par les paris croissants sur une nouvelle hausse des taux de la Banque du Japon le 19 décembre.
Les traders misent actuellement à 60 % sur une augmentation d'un quart de point, et un peu plus de la moitié des économistes interrogés par Reuters ont prédit la même chose.
Le dollar a baissé de 0,93% à 150,09 yens à 0129 GMT.
L'indice du dollar était plus faible de 0,18% à 105,88.
L'indice des prix à la consommation (IPC) de Tokyo, qui exclut les coûts volatils des aliments frais, a augmenté de 2,2 % en novembre par rapport à l'année précédente, ce qui dépasse les prévisions médianes du marché qui tablait sur un gain de 2,1 %. Cela a dépassé la prévision médiane du marché pour un gain de 2,1 % et s'est accéléré par rapport à une augmentation de 1,8 % en octobre.
Cependant, le stratège de Mizuho Securities, Shoki Omori, s'attend à ce que la BOJ maintienne les paramètres de sa politique le mois prochain.
"La consommation réelle de services, qui pèse lourd dans l'indice des prix à la consommation de Tokyo, se redresse progressivement, mais je pense que ce n'est pas suffisant pour que la Banque du Japon se prononce en faveur d'une hausse des taux, et les dépenses en biens non durables sont en baisse", a déclaré M. Omori.
"On peut en conclure que l'inflation tirée par la demande n'a pas encore émergé clairement, (et) étant donné que le gouvernement se concentre également sur la lutte contre la déflation et prépare un budget supplémentaire, la probabilité d'une hausse des taux d'intérêt en décembre reste faible".
M. Omori a déclaré que la paire dollar-yen est "survendue" d'un point de vue technique et qu'elle a le potentiel de repasser au-dessus de 152 d'ici la fin de l'année.
L'euro a gagné 0,13 % à 1,0568 $, se rapprochant du pic de mercredi à 1,058775 $.
Le responsable politique de la BCE, François Villeroy de Galhau, a déclaré jeudi que la banque centrale devrait garder ses options ouvertes pour une plus grande réduction des taux le mois prochain.
La livre sterling a augmenté de 0,16% à 1,27085 $, après avoir atteint 1,2712 $.
