L'euro était en passe de connaître sa plus forte baisse hebdomadaire face au dollar depuis deux mois, vendredi, en raison des craintes qu'un nouveau gouvernement n'aggrave la situation budgétaire de la France à l'approche d'élections législatives anticipées.

Le yen a atteint son plus bas niveau en six semaines face au dollar, avant de rebondir, après que la Banque du Japon (BOJ) ait surpris les marchés avec une mise à jour dovish de sa politique monétaire.

Les marchés français ont connu la plus forte hausse hebdomadaire depuis 2011 de la prime exigée par les investisseurs pour détenir de la dette publique française et les valeurs bancaires ont chuté vendredi.

La préoccupation est "l'instabilité combinée à la pression déjà existante sur le budget", a déclaré Brad Bechtel, responsable mondial des changes chez Jefferies à New York, ajoutant que "chaque fois que les spreads s'élargissent en Europe, l'euro souffre".

Le ministre français des finances, Bruno Le Maire, a déclaré vendredi que la deuxième économie de la zone euro risquait une crise financière si l'extrême droite ou la gauche l'emportait en raison de leurs plans de dépenses importants.

Le Rassemblement national (RN) eurosceptique de Marine Le Pen est en tête des sondages d'opinion.

Aux deux extrémités de l'échiquier politique français, les partis qui font campagne sont des partis expansionnistes sur le plan fiscal, a déclaré Karl Schamotta, stratégiste en chef du marché chez Corpay à Toronto. Les marchés réagissent principalement à une pression fiscale supplémentaire.

L'euro est en passe de subir une baisse hebdomadaire de 0,95 % - la plus importante depuis avril - et a perdu 0,34 % sur la journée à 1,0699 $. Il est descendu jusqu'à 1,06678 $, son niveau le plus bas depuis le 1er mai.

La faiblesse de l'euro a contribué à la hausse du dollar. L'indice du dollar - qui suit la devise par rapport à six autres devises - était en hausse de 0,3 % à 105,55 et a atteint 105,80, son plus haut niveau depuis le 2 mai.

Nous observons des flux vers les États-Unis aux deux extrémités du spectre - du côté des valeurs sûres comme du côté de la recherche de rendement - étant donné que les rendements américains restent bien supérieurs à ceux disponibles ailleurs, a déclaré M. Schamotta.

La Banque centrale européenne et la Banque du Canada ont commencé à réduire leurs taux, tandis que la Réserve fédérale reste stable.

Lors de la réunion de cette semaine, la banque centrale américaine a adopté un ton plus ferme que prévu, les responsables de la Fed ne prévoyant qu'une seule baisse des taux cette année et repoussant le début des baisses de taux à décembre peut-être.

Mais pour l'instant, "la Fed est en quelque sorte en retrait en ce qui concerne le dollar", a déclaré M. Bechtel. Les élections dans les marchés émergents et en Europe sont plutôt à l'origine des mouvements, a-t-il ajouté.

Une enquête réalisée vendredi a montré que le moral des consommateurs américains s'est détérioré en juin, les ménages s'inquiétant de l'inflation et de leurs revenus.

D'autres données ont montré que les prix des importations américaines

ont baissé de manière inattendue

en mai, en raison de la baisse des prix des produits énergétiques, ce qui a donné une nouvelle impulsion aux perspectives d'inflation intérieure.

Plus faible que prévu

des consommateurs

et

producteur

Cette semaine, l'inflation des prix à la production pour le mois de mai a contribué à renforcer les espoirs de voir l'inflation continuer à se rapprocher de l'objectif annuel de 2 % de la Fed et rendre possible une réduction des taux d'intérêt dès le mois de septembre.

Le président de la Fed de Chicago, Austan Goolsbee, a déclaré vendredi qu'il pensait que l'inflation allait continuer à se rapprocher de l'objectif de 2 % de la Fed.

"soulagement"

après les données sur l'inflation des consommateurs, mais il a ajouté qu'il fallait encore progresser.

Le yen a chuté après la décision de la BOJ de maintenir les taux d'intérêt et de relancer l'achat d'obligations.

À la surprise des marchés, la BOJ a déclaré qu'elle continuerait à acheter des obligations d'État au rythme actuel pour l'instant et qu'elle présenterait les détails de son plan de réduction lors de sa réunion de juillet.

Le gouverneur de la BOJ, Kazuo Ueda, a déclaré que la banque centrale était "très attentive" à l'impact de la faiblesse du yen sur l'inflation, et a ajouté qu'une hausse des taux en juillet était possible, en fonction des données économiques.

Le dollar était en hausse de 0,17% à 157,29, après avoir atteint 158,26, son plus haut niveau depuis le 29 avril.

La chute du yen à son plus bas niveau depuis 34 ans, 160,245 pour un dollar, à la fin du mois d'avril, a déclenché plusieurs séries d'interventions officielles japonaises pour un total de 9,79 billions de yens (62 milliards de dollars).

Dans les crypto-monnaies, le bitcoin a chuté de 1,84 % pour atteindre 65 453 dollars.