Le S&P 500 a clôturé quasiment à l'équilibre mercredi, abandonnant ses gains initiaux après que le président de la Réserve fédérale, Jerome Powell, a déclaré que l'inflation sur les prix des biens devrait augmenter cet été, au fur et à mesure que les tarifs douaniers imposés par le président Donald Trump se répercuteront sur les consommateurs.

La banque centrale américaine a laissé ses taux d'intérêt inchangés, comme attendu. Dans son communiqué, les décideurs ont maintenu la prévision de deux baisses de taux cette année, mais une minorité croissante n'anticipe désormais plus aucune baisse. Par ailleurs, ils ont légèrement ralenti le rythme prévu, tablant sur une seule baisse d'un quart de point en 2026 et 2027.

Les marchés boursiers affichaient une hausse modérée avant l'intervention de Powell. Au fil de ses propos, les rendements des bons du Trésor américain ont également effacé la majeure partie de leur recul initial.

« Il a été très clair sur le fait qu'il ne modifiera pas la politique monétaire tant qu'il ne sera pas certain de l'impact des tarifs sur l'inflation », a commenté Peter Cardillo, chef économiste de marché chez Spartan Capital Securities.

« Vous avez donc la combinaison d'une remontée des rendements et du fait qu'il faudra du temps pour mesurer les effets » des tarifs, a-t-il ajouté.

Les investisseurs suivent également de près l'évolution de la situation au Moyen-Orient. Certains redoutent une implication militaire américaine plus directe dans la guerre aérienne entre Israël et l'Iran.

Le guide suprême iranien, l'ayatollah Ali Khamenei, a rejeté la demande de reddition sans condition de Trump. Ce dernier a déclaré que sa patience avait atteint ses limites, sans préciser quelle serait sa prochaine étape.

Le secteur de l'énergie a mené les baisses parmi les composantes du S&P 500, tandis que les technologies de l'information affichaient la meilleure progression.

Le Dow Jones Industrial Average a reculé de 44,14 points, soit 0,10 %, à 42 171,66 points. Le S&P 500 a perdu 1,85 point, ou 0,03 %, à 5 980,87 points, tandis que le Nasdaq Composite a progressé de 25,18 points, soit 0,13 %, à 19 546,27 points.

En début de séance, les chiffres des nouvelles demandes d'allocations chômage ont montré que le nombre d'Américains déposant une première demande avait diminué la semaine dernière, tout en restant à un niveau compatible avec un ralentissement du marché du travail en juin.

« Le message de Powell était cohérent avec ce qui avait été annoncé. L'inflation reste élevée, mais les tarifs à venir constituent une inconnue. Powell a déclaré que sans les tarifs, il abaisserait les taux dès maintenant », a expliqué Sahak Manuelian, directeur général du trading actions mondiales chez Wedbush Securities à Los Angeles.

Le titre de l'émetteur de stablecoins Circle Internet a bondi de 33,8 % après l'adoption par le Sénat américain d'un projet de loi établissant un cadre réglementaire pour les cryptomonnaies adossées au dollar, appelées stablecoins.

Le sidérurgiste Nucor a progressé de 3,3 % à la suite de prévisions de bénéfices pour le deuxième trimestre supérieures aux attentes des analystes.

À la Bourse de New York, les valeurs en hausse ont dépassé les baisses dans un rapport de 1,28 pour 1. On dénombrait 102 nouveaux plus hauts et 55 nouveaux plus bas sur le NYSE.

Sur le Nasdaq, 2 613 actions étaient en hausse contre 1 882 en baisse, soit un rapport de 1,39 pour 1 en faveur des progressions.

Le volume d'échanges sur les marchés américains a atteint 16,48 milliards de titres, contre une moyenne de 17,99 milliards sur les vingt dernières séances complètes.