Starwood Capital Group Management, L.L.C., Sixth Street Partners, LLC et Prelios SGR SpA ont conclu un accord préliminaire pour l'acquisition d'un portefeuille immobilier de 13 actifs auprès d'Immobiliare Grande Distribuzione SIIQ S.p.A. (BIT:IGD) pour un montant d'environ 258 millions d'euros le 23 février 2024. Le portefeuille se compose de 8 hypermarchés situés à Chioggia, Porto d'Ascoli, Rome, Rimini, Conegliano, Ascoli Piceno et 2 à Bologne, 3 supermarchés situés à Civita Castellana, Ravenne et Rome et 2 centres commerciaux situés à Bologne et Chioggia. Les actifs génèrent un revenu locatif net de 17 millions d'euros par an. IGD percevra environ 155 millions d'euros de la vente pour la vente des actions au moment de la clôture. A cet égard, il est précisé que la réalisation de la transaction n'est pas soumise à l'obtention d'un financement ou à d'autres conditions suspensives. Les actifs seront transférés par l'intermédiaire d'un fonds, baptisé " Food Fund ", dont 60 % seront détenus par un véhicule basé au Luxembourg (Sixth Street et Starwood détenant chacun 50 %), tandis que les 40 % restants seront détenus par IGD. Will Bryant et Chris Agnoli de Ropes & Gray International LLP ont agi en tant que conseillers juridiques de Sixth Street ; et Emanuela Molinaro, Francesca Giammarino et Luigi Toscano de Studio Legale Associato en association avec Simmons & Simmons ont agi en tant que conseillers juridiques d'Immobiliare Grande Distribuzione SIIQ S.p.A.
Starwood Capital Group Management, L.L.C., Sixth Street Partners, LLC et Prelios SGR SpA ont conclu l'acquisition d'un portefeuille immobilier de 13 actifs auprès d'Immobiliare Grande Distribuzione SIIQ S.p.A. (BIT:IGD) le 23 février 2024. Le même jour, IGD SIIQ S.p.A ("IGD") annonce que le contrat définitif, en exécution de l'accord préliminaire, a été signé avec Sixth Street et des sociétés affiliées contrôlées par Starwood Capital et Prelios SGR S.p.A. La transaction implique la vente, par IGD, d'un portefeuille immobilier pour un montant de 258 millions d'euros, conforme à la valeur estimée au 31 décembre 2023. Le produit de la transaction sera utilisé par IGD pour : (i) rembourser partiellement les ??310.006.000 Fixed Rate Step-up Notes due 17 May 2027 ? émises le 17 novembre 2023, pour un montant égal à ?90 millions, réduisant la valeur nominale en circulation de ?310 millions à ?220 millions ; (ii) effectuer un remboursement anticipé partiel du prêt vert garanti de ?250 millions et (iii) effectuer un remboursement anticipé partiel du prêt vert non garanti de ?215 millions signé en août 2022 de ?0,71 millions. IGD a également signé un contrat avec Prelios SGR pour continuer à gérer les activités de gestion de projets, de propriétés et d'installations sur l'ensemble du portefeuille en vue de continuer à améliorer le portefeuille au cours des prochaines années et de le vendre sur le marché aux meilleures conditions possibles. IGD bénéficiera également d'environ 2 millions d'euros par an grâce à l'augmentation des revenus de la gestion de projets, de biens immobiliers et d'installations et à la réduction des coûts d'exploitation.