Mersen : DEU 2023 - Document d'Enregistrement Universel

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ÉDITO

04 • MESSAGE DE LUC THEMELIN

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GOUVERNANCE

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ACTIONNARIAT & BOURSE

MERSEN PRÉSENTATION DU GROUPE 2023

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MERSEN PRÉSENTATION DU GROUPE 2023

ÉDITO MESSAGE DE LUC THEMELIN

MESSAGE

DE LUC THEMELIN DIRECTEUR GÉNÉRAL DE MERSEN

L'année 2023 :

un nouveau tournant pour Mersen.

Luc Themelin, 63 ans,

est Directeur Général de Mersen depuis le 11 mai 2016 après avoir été Président du Directoire d'août 2011 à mai 2016.

Il est aussi administrateur

du Groupe. Titulaire d'un doctorat en Sciences des matériaux céramiques, il a rejoint

le Groupe en 1993 comme ingénieur R&D.

L'année 2023 a marqué un nouveau tournant pour Mersen avec la présentation de sa feuille de route stratégique à l'horizon 2027. C'est un changement important de dimension qui s'annonce pour le Groupe et qui illustre la pertinence de notre positionnement sur les marchés de la transition énergétique : les énergies renouvelables, le transport d'électricité et la conversion de puissance en général avec les semi-conducteurs en SiC qui en améliorent l'efficacité et bien sûr l'arrivée significative des véhicules électriques. Cette annonce s'est accompagnée d'un plan d'investissements importants pour adapter notre outil industriel et augmenter rapidement nos capacités de production de matériaux et de composants dédiés au marché du véhicule électrique. De plus, afin de conserver notre flexibilité financière et stratégique, nous avons réalisé avec succès en mai 2023 une augmentation de capital de 100 millions d'euros permettant au Groupe d'afficher une structure financière très solide.

Enfin, début 2024, nous avons complété cette feuille de route par un volet RSE, en alignant nos objectifs sur 2027, soit le même horizon de temps que le plan stratégique.

En termes de résultats, l'année 2023 a été excellente : nous avons atteint 1,2 milliard d'euros de chiffre d'affaires, soit 13 % de croissance organique, un niveau très largement au-dessus de celui initialement anticipé. Les marchés du développement durable ont représenté 56 % du chiffre d'affaires du Groupe, avec des croissances des ventes particulièrement importantes pour les semi-conducteurs SiC et les véhicules électriques. La croissance globale des volumes, conjuguée

• notre capacité à augmenter les prix nous a permis de dégager un résultat opérationnel courant en forte hausse par rapport à la même période l'année dernière, tout en comptabilisant des coûts nécessaires pour établir notre position sur le marché du véhicule électrique et pour

+13 %

DE CROISSANCE

ORGANIQUE

DES VENTES

EN 2023 VS 2022

26 %

DES INGÉNIEURS

ET CADRES

SONT DES FEMMES

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MERSEN PRÉSENTATION DU GROUPE 2023

développer la nouvelle technologie p-SiC pour les semi-conducteurs de puissance, ainsi que des coûts liés à la montée en puissance de la production de l'usine de Columbia aux États-Unis.

Grâce aux contrats importants que nous avons signés avec des clients dans les semi-conducteurs SiC, nous avons enregistré une augmentation significative des avances, conduisant à un flux de trésorerie des activités opérationnelles très important. D'autre part, nous avons augmenté sensiblement nos investissements industriels, conformément à notre feuille de route, tout particulièrement sur les sites américains du pôle Advanced Materials.

Les réalisations extra-financières de 2023 sont tout aussi remarquables ; je citerais particulièrement la baisse de nos émissions carbones directes de -26 % par rapport à 2022 ainsi que le taux de féminisation des postes d'ingénieurs & cadres porté à plus de 26 %. Par ailleurs, 75 % de notre chiffre d'affaires est éligible à la taxonomie verte européenne.

Fort de ces excellentes performances, le Conseil d'administration proposera à l'Assemblée Générale des actionnaires le versement d'un dividende de 1,25 euro en numéraire au titre de 2023, en ligne avec la politique du Groupe.

En 2024, nous allons poursuivre avec engagement et enthousiasme la mise en œuvre de notre plan avec la mobilisation l'ensemble des équipes. Je suis convaincu que l'année qui commence sera la poursuite de notre développement et créatrice de valeur pour l'ensemble de nos parties prenantes.

Luc Themelin

En 2024, nous allons poursuivre

la mise en œuvre de notre feuille de route.

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MERSEN PRÉSENTATION DU GROUPE 2023

PROFIL CARTE D'IDENTITÉ & CHIFFRES CLÉS

CARTE D'IDENTITÉ

& CHIFFRES CLÉS 2023

Expert mondial des spécialités électriques et des matériaux avancés,

Mersen est le partenaire des entreprises qui font avancer

l'industrie et façonnent la société.

Un partenaire engagé, au coeur des technologies.

NOS SOLUTIONS

RÉSULTATS

203 M€

EBITDA COURANT

137 M€

RÉSULTAT OPÉRATIONNEL

COURANT

82 M€

RÉSULTAT NET PART

DU GROUPE

DIVIDENDE

PAR ACTION

1,25 €

Sous réserve de l'approbation

de l'assemblée générale

des actionnaires

STRUCTURE

FINANCIÈRE

13,0 %

RENTABILITÉ

DES CAPITAUX EMPLOYÉS

1,09

RATIO LEVERAGE

MERSEN

DANS LE MONDE

7

MERSEN PRÉSENTATION DU GROUPE 2023

7 500 33

COLLABORATEURSPAYS

RESTE

DU MONDE

7 %

COLLABORATEURS

4

SITES INDUSTRIELS

3 %

51

SITES DANS LE MONDE

(dont 18 > 125 salariés)

ASIE-PACIFIQUE

23 %

COLLABORATEURS

13

SITES INDUSTRIELS

26 %

DU CHIFFRE D'AFFAIRES

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PRÉSENTATION DU GROUPE 2023

PROFIL REPÈRES HISTORIQUES

REPÈRES HISTORIQUES

MERSEN

• l'origine, la révolution de l'électricité
• l'origine de Mersen, une technologie qui va révolutionner

l'électricité : les charbons d'arc. Ceux-ci vont illuminer l'espace public et les grands magasins à partir des années 1870.

Après l'éclairage et les lampes à arc, les moteurs électriques offrent une opportunité industrielle aux fondateurs du Groupe : l'électricité est alors produite par des dynamos

dans lesquelles le courant électrique est transmis grâce

• des balais : un autre grand marché sur lequel Mersen va fonder sa croissance.

En complément, le réseau électrique fera appel à des équipements de distribution, de contrôle et de protection : Mersen se positionne rapidement sur l'industrie

des appareillages.

LE TEMPS DES FONDATEURS

Deux entrepreneurs, Maurice Lacombe

et Fabius Henrion, sont à l'origine de l'aventure. Leurs sociétés - Le Carbone et la Compagnie Lorraine de charbons - fusionnent en 1937 pour donner naissance au groupe Le Carbone Lorraine. Ce sont les véritables fondateurs du Groupe.

1891 Création de l'usine Fabius Henrion (moteurs électriques, dynamos et lampes)

1892 Le Carbone est créé à Paris, spécialisé dans la fabrication de balais pour moteurs

1897 Première filiale ouverte à l'étranger, en Allemagne

1937 Création de Carbone Lorraine

LE TEMPS DE LA RECONSTRUCTION

En 1945, la France vient d'être libérée et le Carbone Lorraine retrouve la plupart de ses usines en état de marche. Cependant, le Groupe sort affaibli du conflit mondial.

Il est confronté à un défi de taille : se moderniser ou disparaître. Sous la férule de son nouveau président Charles Malégarie, le Groupe se mobilise pour retrouver les positions industrielles qui furent les siennes dans les années 1930.

1950 / 1985 Reprise de la distribution mondiale des produits de Ferraz, un fabricant de fusibles industriels basé à Lyon

1961 Construction de l'usine d'Amiens

pour fabriquer des balais pour moteurs électriques