SomaLogic, Inc. (NasdaqGM:SLGC) a conclu un accord définitif pour acquérir Standard BioTools Inc. (NasdaqGS:LAB) auprès de Viking Global Opportunities Illiquid Investments Sub-Master LP et Viking Global Opportunities Drawdown (Aggregator) LP, gérés par Viking Global Investors LP et d'autres, pour un montant d'environ 570 millions de dollars dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 4 octobre 2023. Selon les termes de l'accord, les actionnaires de SomaLogic recevront 1,11 action ordinaire de Standard BioTools pour chaque action ordinaire de SomaLogic détenue. À la clôture de la transaction, les actionnaires de Standard BioTools détiendront environ 43 % de la société combinée et les actionnaires de SomaLogic environ 57 % de la société combinée sur une base entièrement diluée. Une fois la transaction conclue, le conseil d'administration de la société combinée sera composé de sept administrateurs, dont trois seront désignés par Standard BioTools : Michael Egholm, Fenel Eloi et Frank Witney, et trois d'entre eux seront désignés par SomaLogic : Tom Carey, qui sera président, Troy Cox et Kathy Hibbs. Eli Casdin continuera également à siéger au conseil d'administration de la nouvelle société. Une fois la transaction conclue, Michael Egholm occupera le poste de directeur général, Jeff Black celui de directeur financier et Alex Kim celui de directeur de l'exploitation. Adam Taich sera le directeur de la stratégie de la nouvelle société et Shane Bowen, directeur de la recherche et du développement de SomaLogic, sera le directeur de la technologie. La société issue de la fusion exercera ses activités sous le nom de Standard BioTools et disposera d'installations en Californie, au Colorado, au Massachusetts, au Canada et à Singapour. En cas de résiliation de l'accord de fusion par Standard BioTools dans certaines circonstances, Standard BioTools pourrait être tenue de verser à SomaLogic une indemnité de résiliation de 19 123 214 dollars. En cas de résiliation de l'accord de fusion par SomaLogic dans certaines circonstances, SomaLogic pourrait être tenue de verser à Standard BioTools une indemnité de résiliation de 17 176 173 dollars.

La transaction est soumise à l'approbation des autorités réglementaires, à l'approbation des actionnaires des deux sociétés, à l'expiration de la période d'attente prévue par la loi Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976, à l'autorisation de cotation sur le Nasdaq Stock Market des actions ordinaires de Standard BioTools (y compris les actions à émettre dans le cadre de la fusion), sous réserve d'un avis officiel d'émission, à l'entrée en vigueur de la déclaration d'enregistrement et à la satisfaction d'autres conditions de clôture habituelles. La transaction a été approuvée à l'unanimité par les conseils d'administration de SomaLogic et de Standard BioTools. Des actionnaires représentant environ 16 % des actions ordinaires de Standard BioTools et environ 1 % des actions ordinaires de SomaLogic, y compris les directeurs et les cadres supérieurs de chaque société et les fonds d'investissement affiliés, ont conclu des accords de vote en faveur de la transaction. La période d'attente HSR a expiré à 23h59, heure de l'Est, le 20 novembre 2023. La transaction devrait être finalisée au cours du premier trimestre 2024. La transaction devrait générer 80 millions de dollars de synergies de coûts annuelles d'ici 2026. En date du 4 janvier 2024, les actionnaires de SomaLogic et de Standard BioTools ont voté en faveur de la transaction. La fusion devrait être finalisée le 5 janvier 2024, sous réserve de la satisfaction de certaines conditions de clôture habituelles.

Centerview Partners LLC agit en tant que conseiller financier et fournisseur d'avis d'équité pour Standard BioTools, et Matthew J. Gardella et Matthew W. Tikonoff de Mintz, Levin, Cohn, Ferris, Glovsky and Popeo, P.C. agissent en tant que conseillers juridiques. Perella Weinberg Partners LP et Cowen and Company, LLC sont les conseillers financiers de SomaLogic, Perella Weinberg Partners LP étant le chef de file et le fournisseur d'avis d'équité. Julia Forbess, Stefano Quintini, Matt Cantor, Laura McIntyre, Antonia Sequeira, Dan McCoy, Tom Ensign, Jennifer Yoo, William Skinner, Mark Jansen, Ana Razmazma, Ethan A. Skerry et David Michaels du cabinet Fenwick & West LLP sont les conseillers juridiques de SomaLogic. Computershare Trust Company, National Association est l'agent de transfert de Standard BioTools Inc. Blair Thetford de Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP a représenté Perella Weinberg Partners LP en tant que conseiller financier de SomaLogic, Inc. Alliance Advisors, LLC a agi en tant que solliciteur de procurations pour Standard BioTools. Standard BioTools estime qu'elle versera à Alliance Advisors des honoraires d'environ 25 000 dollars, ainsi que le remboursement de frais raisonnables. Morrow Sodali LLC a agi en tant que solliciteur de procurations pour SomaLogic et recevra des honoraires de 20 000 $ ainsi que le remboursement des débours habituels. Continental Stock Transfer & Trust Company a agi en tant qu'agent de transfert pour SomaLogic. PWP recevra une rémunération globale de 6 millions de dollars, dont 1,5 million de dollars est devenu payable à la suite de la remise de l'avis de PWP et 4,5 millions de dollars (les "frais de transaction") sont subordonnés à la réalisation de la fusion. Perella Weinberg Partners LP et Fenwick & West LLP ont agi en tant que fournisseurs de diligence raisonnable pour SomaLogic.

SomaLogic, Inc. (NasdaqGM:SLGC) a conclu l'acquisition de Standard BioTools Inc. (NasdaqGS:LAB) auprès de Viking Global Opportunities Illiquid Investments Sub-Master LP et Viking Global Opportunities Drawdown (Aggregator) LP, gérés par Viking Global Investors LP et d'autres, le 5 janvier 2024. Michael Egholm, Jeff Black et Alex Kim resteront respectivement directeur général, directeur financier et directeur des opérations de Standard BioTools. Adam Taich, directeur général par intérim de SomaLogic, a été nommé directeur de la stratégie de Standard BioTools et Shane Bowen, directeur de la recherche et du développement de SomaLogic, a été nommé directeur de la technologie de Standard BioTools. Tom Carey, Troy Cox et Kathy Hibbs ont rejoint le conseil d'administration de Standard BioTools et Tom Carey a été nommé président du conseil. Carlos Paya, Laura Clague et Martin Madaus ? qui ont siégé au conseil d'administration de Standard BioTools jusqu'à la clôture de la fusion, ont démissionné du conseil d'administration de Standard BioTools.