Finances Sinotrans Limited

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598 CNE1000004F1

Frêt aérien et logistique

Marché Fermé - Hong Kong S.E. Autres places de cotation 10:09:09 25/04/2024			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
4,35 ^HKD	+2,35 %		+6,88 %	+33,03 %

25/03	Transcript : Sinotrans Limited, 2023 Earnings Call, Mar 25, 2024
22/03	Sinotrans Limited propose un dividende final pour l'exercice clos le 31 décembre 2023, payable le 31 juillet 2024	CI

Valorisation

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalisation ¹	27 463	28 206	27 920	24 561	33 377	41 727	-	-
Valeur Entreprise ¹	26 636	29 847	26 768	21 406	29 588	33 081	33 105	33 075
PER	6,23 x	6,41 x	4,07 x	-	5,1 x	6,78 x	6,35 x	6 x
Rendement	5,07 %	5,06 %	8,84 %	-	4,88 %	7,04 %	6,94 %	7,86 %
Capitalisation / CA	0,35 x	0,33 x	0,22 x	0,23 x	0,33 x	0,38 x	0,37 x	0,35 x
Valeur Entreprise / CA	0,34 x	0,35 x	0,22 x	0,2 x	0,29 x	0,3 x	0,29 x	0,28 x
Valeur Entreprise / EBITDA	5,1 x	5,46 x	3,8 x	2,85 x	4,17 x	4,96 x	4,72 x	4,29 x
Valeur Entreprise / FCF	19 x	13,1 x	9,1 x	-	-	11 x	11,2 x	10,4 x
FCF Yield	5,25 %	7,63 %	11 %	-	-	9,05 %	8,94 %	9,59 %
Price to Book	0,62 x	0,58 x	0,46 x	-	0,57 x	0,73 x	0,69 x	0,65 x
Nbr de Titres (en Milliers)	7 400 804	7 400 804	7 400 804	7 256 523	7 244 937	7 265 954	-	-
Cours de référence ²	2,368	2,373	2,037	2,243	2,972	4,026	4,026	4,026
Date de publication	31/03/20	30/03/21	29/03/22	27/03/23	22/03/24	-	-	-

¹CNY en Millions²CNY

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données annuelles)

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Chiffre d'affaires ¹	77 650	84 537	124 346	108 817	101 705	111 191	112 311	118 592
EBITDA ¹	5 218	5 464	7 041	7 514	7 096	6 663	7 010	7 702
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	3 372	3 379	4 867	5 204	5 473	3 388	4 863	5 217
Marge d'exploitation	4,34 %	4 %	3,91 %	4,78 %	5,38 %	3,05 %	4,33 %	4,4 %
Résultat Avt. Impôt (EBT) ¹	3 326	3 536	4 732	5 198	5 510	5 890	6 059	6 524
Résultat net ¹	2 803	2 754	3 713	4 068	4 222	4 410	4 701	5 042
Marge nette	3,61 %	3,26 %	2,99 %	3,74 %	4,15 %	3,97 %	4,19 %	4,25 %
BNA ²	0,3800	0,3700	0,5000	-	0,5822	0,5941	0,6342	0,6710
Free Cash Flow ¹	1 399	2 277	2 943	-	-	2 994	2 960	3 173
Marge FCF	1,8 %	2,69 %	2,37 %	-	-	2,69 %	2,64 %	2,68 %
FCF Conversion (EBITDA)	26,82 %	41,67 %	41,79 %	-	-	44,93 %	42,23 %	41,2 %
FCF Conversion (Résultat net)	49,91 %	82,68 %	79,24 %	-	-	67,89 %	62,96 %	62,94 %
Dividende / Action ²	0,1200	0,1200	0,1800	-	0,2900	0,2834	0,2794	0,3166
Date de publication	31/03/20	30/03/21	29/03/22	27/03/23	22/03/24	-	-	-

¹CNY en Millions²CNY

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données trimestrielles)

Période Fiscale : Décembre	2019 S2	2020 S1	2020 S2	2021 Q3	2021 Q4	2021 S2	2022 Q1	2022 S1	2022 Q3	2022 Q4	2022 S2	2023 Q1	2023 S1	2023 Q3	2023 Q4	2023 S2	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4
Chiffre d'affaires ¹	39 930	39 691	44 843	36 139	26 530	62 669	-	55 191	25 202	28 424	53 625	22 361	47 837	24 936	28 932	53 868	25 715	27 082	26 520	30 769
EBITDA ¹	-	-	-	-	-	-	-	-	1 218	-	-	1 243	-	-	-	-	1 304	1 418	1 456	1 593
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	-	-	-	1 228	939,1	2 167	-	2 758	1 457	1 276	710,6	1 217	-	1 285	1 378	1 378	705,6	819,3	857	994,3
Marge d'exploitation	-	-	-	3,4 %	3,54 %	3,46 %	-	5 %	5,78 %	4,49 %	1,33 %	5,44 %	-	5,15 %	4,76 %	2,56 %	2,74 %	3,03 %	3,23 %	3,23 %
Résultat Avt. Impôt (EBT)	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Résultat net	-	1 215	-	-	634,2	1 551	982,5	-	-	-	-	960,9	-	-	-	-	-	-	-	-
Marge nette	-	3,06 %	-	-	2,39 %	2,47 %	-	-	-	-	-	4,3 %	-	-	-	-	-	-	-	-
BNA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Dividende / Action	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Date de publication	31/03/20	27/08/20	30/03/21	27/10/21	29/03/22	29/03/22	27/04/22	25/08/22	26/10/22	27/03/23	27/03/23	28/04/23	07/09/23	27/10/23	22/03/24	22/03/24	-	-	-	-

¹CNY en Millions

Données Estimées

Situation Bilantielle

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Dette Nette ¹	-	1 641	-	-	-	-	-	-
Trésorerie Nette ¹	827	-	1 152	3 154	3 788	8 646	8 622	8 653
Leverage (Dette/EBITDA)	-	0,3003 x	-	-	-	-	-	-
Free Cash Flow ¹	1 399	2 277	2 943	-	-	2 994	2 960	3 173
ROE (RN / Capitaux Propres)	10,9 %	9,35 %	11,7 %	11,9 %	11,6 %	11,1 %	11,3 %	11,2 %
ROA (RN / Total Actif)	4,54 %	4,31 %	5,3 %	-	5,47 %	5,77 %	5,74 %	5,8 %
Total Actifs ¹	61 690	63 863	70 060	-	77 194	76 496	81 903	86 998
Actif net par Action ²	3,840	4,110	4,470	-	5,180	5,510	5,860	6,200
Cash Flow Par Action ²	0,4500	0,5300	0,5600	-	0,5300	0,9100	0,7600	1,070
Capex ¹	1 921	1 679	1 222	1 283	1 223	1 718	1 621	1 464
Capex / CA	2,47 %	1,99 %	0,98 %	1,18 %	1,2 %	1,55 %	1,44 %	1,23 %
Date de publication	31/03/20	30/03/21	29/03/22	27/03/23	22/03/24	-	-	-

¹CNY en Millions²CNY

Données Estimées

BNA & Dividende

Evolution du PER historique

Evolution du Rendement historique

Evolution Valeur d'Entreprise / EBITDA

Notations pour Sinotrans Limited

Note Trading

Note Investissement

ESG Refinitiv

Plus de notations

Consensus des Analystes

Vente

Achat

Recommandation moyenne

ACHETER

Nombre d'Analystes

Dernier Cours de Cloture

4,026 CNY

Objectif de cours Moyen

3,949 CNY

Ecart / Objectif Moyen

-1,91 %

Consensus

Révisions de BNA

Révisions des Estimations

Chiffre d'affaires trimestriel - Taux de surprise

Agenda de la société

Secteur Fret et logistiques aériens

	Varia. 1 janv.	Capi.
SINOTRANS LIMITED	+33,03 %	5,67 Md
UNITED PARCEL SERVICE INC.	-6,71 %	125 Md
FEDEX CORPORATION	+4,85 %	65,47 Md
DHL GROUP	-15,28 %	48,06 Md
EXPEDITORS INTERNATIONAL OF WASHINGTON INC.	-10,81 %	16,01 Md
INPOST S.A.	+22,25 %	8,33 Md
J&T GLOBAL EXPRESS LIMITED	-54,17 %	7,88 Md
SG HOLDINGS CO.,LTD.	-10,33 %	7,34 Md
GXO LOGISTICS, INC.	-16,87 %	5,86 Md
YAMATO HOLDINGS CO LTD	-21,03 %	4,57 Md

Fret et logistiques aériens