Finances Air Lease Corporation

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US00912X3026

Services d'assistance aux entreprises

Marché Fermé - Nyse Autres places de cotation 22:00:01 23/04/2024			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
51,01 ^USD	+2,95 %		+5,26 %	+21,63 %

16/04	AIR LEASE CORPORATION : Barclays toujours positif	ZM
09/04	Les avions en propriété d'Air Lease augmentent au 1er trimestre par rapport à l'année précédente	MT

Valorisation

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalisation ¹	5 356	5 054	5 042	4 260	4 656	5 681	-	-
Valeur Entreprise ¹	18 617	19 815	20 956	22 122	23 375	25 795	26 870	29 922
PER	9,34 x	10,1 x	12,4 x	-31 x	8,16 x	11,2 x	9,49 x	8,4 x
Rendement	1,18 %	1,37 %	1,51 %	1,97 %	-	1,67 %	1,78 %	1,84 %
Capitalisation / CA	2,66 x	2,51 x	2,41 x	1,84 x	1,73 x	1,97 x	1,81 x	1,71 x
Valeur Entreprise / CA	9,23 x	9,83 x	10 x	9,55 x	8,71 x	8,95 x	8,57 x	9,03 x
Valeur Entreprise / EBITDA	9,94 x	10,4 x	10,8 x	16,1 x	9,75 x	9,7 x	9,37 x	10,2 x
Valeur Entreprise / FCF	-7,27 x	-28,2 x	-15,4 x	12,7 x	-9,96 x	-55,6 x	-78,1 x	-
FCF Yield	-13,8 %	-3,54 %	-6,49 %	7,86 %	-10 %	-1,8 %	-1,28 %	-
Price to Book	0,96 x	0,83 x	0,72 x	0,64 x	0,65 x	0,75 x	0,7 x	0,64 x
Nbr de Titres (en Milliers)	112 704	113 779	113 987	110 892	111 027	111 367	-	-
Cours de référence ²	47,52	44,42	44,23	38,42	41,94	51,01	51,01	51,01
Date de publication	14/02/20	22/02/21	17/02/22	16/02/23	15/02/24	-	-	-

¹USD en Millions²USD

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données annuelles)

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Chiffre d'affaires ¹	2 017	2 015	2 088	2 317	2 685	2 881	3 136	3 313
EBITDA ¹	1 873	1 902	1 937	1 373	2 397	2 659	2 867	2 924
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	1 170	1 121	1 054	1 179	1 396	1 425	1 522	1 710
Marge d'exploitation	57,99 %	55,64 %	50,47 %	50,87 %	51,98 %	49,46 %	48,55 %	51,61 %
Résultat Avt. Impôt (EBT) ¹	735,7	646,7	541	-138,8	753,6	692,4	802	902,1
Résultat net ¹	575,2	500,9	408,2	-138,7	572,9	521,5	610,3	682,2
Marge nette	28,52 %	24,85 %	19,54 %	-5,99 %	21,34 %	18,1 %	19,46 %	20,59 %
BNA ²	5,090	4,390	3,570	-1,240	5,140	4,562	5,376	6,070
Free Cash Flow ¹	-2 562	-702,4	-1 359	1 739	-2 348	-464	-344	-
Marge FCF	-127,05 %	-34,85 %	-65,07 %	75,05 %	-87,43 %	-16,11 %	-10,97 %	-
FCF Conversion (EBITDA)	-	-	-	126,64 %	-	-	-	-
FCF Conversion (Résultat net)	-	-	-	-	-	-	-	-
Dividende / Action ²	0,5600	0,6100	0,6700	0,7550	-	0,8533	0,9067	0,9400
Date de publication	14/02/20	22/02/21	17/02/22	16/02/23	15/02/24	-	-	-

¹USD en Millions²USD

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données trimestrielles)

Période Fiscale : Décembre	2021 Q3	2021 Q4	2022 Q1	2022 Q2	2022 Q3	2022 Q4	2023 Q1	2023 Q2	2023 Q3	2023 Q4	2024 Q1	2024 Q2	2024 Q3	2024 Q4	2025 Q1
Chiffre d'affaires ¹	524,5	597,2	596,7	557,7	561,3	601,6	636,1	672,9	659,4	716,6	677,7	705,4	736,8	761,1	772
EBITDA ¹	486,7	548,9	566,4	512,6	515,9	580,8	582,6	618,4	607,9	588,5	613,8	653,7	682,5	709,6	-
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	261,8	318	331,1	277,3	273,3	297,1	323	349,8	340,5	382,4	339,7	283	432,5	376,1	-
Marge d'exploitation	49,91 %	53,26 %	55,49 %	49,73 %	48,7 %	49,38 %	50,77 %	51,98 %	51,64 %	53,36 %	50,12 %	40,11 %	58,7 %	49,42 %	-
Résultat Avt. Impôt (EBT) ¹	134,5	188,4	-601,7	144,9	137,8	180,2	158,3	164	165	266,4	152,4	164,6	184,7	188,8	200
Résultat net ¹	100	142,3	-479,4	105,9	99,96	134,9	118,3	122	122	210,6	107	123,4	142,2	148,8	152
Marge nette	19,07 %	23,83 %	-80,35 %	18,98 %	17,81 %	22,42 %	18,6 %	18,13 %	18,51 %	29,39 %	15,79 %	17,49 %	19,3 %	19,56 %	19,69 %
BNA ²	0,8700	1,240	-4,210	0,9500	0,9000	1,120	1,060	1,100	1,100	1,890	0,9463	1,114	1,227	1,274	1,274
Dividende / Action ²	0,1600	0,1850	0,1850	0,1850	0,1850	0,2000	0,2000	0,2000	-	-	0,2100	0,2100	0,2150	0,2150	0,2200
Date de publication	04/11/21	17/02/22	05/05/22	04/08/22	03/11/22	16/02/23	01/05/23	03/08/23	06/11/23	15/02/24	-	-	-	-	-

¹USD en Millions²USD

Données Estimées

Situation Bilantielle

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Dette Nette ¹	13 261	14 761	15 914	17 861	18 718	20 114	21 189	24 241
Trésorerie Nette ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Leverage (Dette/EBITDA)	7,082 x	7,76 x	8,218 x	13,01 x	7,808 x	7,564 x	7,392 x	8,291 x
Free Cash Flow ¹	-2 562	-702	-1 359	1 739	-2 348	-464	-344	-
ROE (RN / Capitaux Propres)	15 %	8,57 %	6,24 %	9,66 %	8,3 %	6,96 %	9,03 %	7,99 %
ROA (RN / Total Actif)	3,89 %	2,13 %	1,56 %	-0,5 %	1,95 %	1,61 %	2,28 %	1,9 %
Total Actifs ¹	14 796	23 462	26 092	27 684	29 424	32 384	26 797	35 907
Actif net par Action ²	49,60	53,30	61,50	59,90	64,50	67,90	73,20	80,00
Cash Flow Par Action ²	12,30	9,560	12,00	12,40	15,70	17,70	17,10	-
Capex ¹	3 955	1 793	2 736	3 121	4 094	4 089	2 500	-
Capex / CA	196,09 %	88,94 %	131 %	134,7 %	152,5 %	141,94 %	79,73 %	-
Date de publication	14/02/20	22/02/21	17/02/22	16/02/23	15/02/24	-	-	-

¹USD en Millions²USD

Données Estimées

BNA & Dividende

Evolution du PER historique

Evolution du Rendement historique

Evolution Valeur d'Entreprise / EBITDA

Notations pour Air Lease Corporation

Note Trading

Note Investissement

ESG Refinitiv

B-

Plus de notations

Consensus des Analystes

Vente

Achat

Recommandation moyenne

ACHETER

Nombre d'Analystes

Dernier Cours de Cloture

51,01 USD

Objectif de cours Moyen

54,14 USD

Ecart / Objectif Moyen

+6,14 %

Consensus

Révisions de BNA

Révisions des Estimations

Bénéfices trimestriels - Taux de surprise

Agenda de la société

Secteur Location d'équipements commerciaux

	Varia. 1 janv.	Capi.
AIR LEASE CORPORATION	+21,63 %	5,68 Md
UNITED RENTALS, INC.	+15,33 %	44,42 Md
ASHTEAD GROUP PLC	+4,52 %	31,08 Md
AERCAP HOLDINGS N.V.	+15,89 %	16,86 Md
WILLSCOT MOBILE MINI HOLDINGS CORP.	-15,10 %	7,2 Md
AVIC INDUSTRY-FINANCE HOLDINGS CO., LTD.	-5,14 %	3,59 Md
MCGRATH RENTCORP	-9,77 %	2,65 Md
H&E EQUIPMENT SERVICES, INC.	+12,14 %	2,14 Md
BOHAI LEASING CO., LTD.	+11,68 %	2,04 Md
ZHEJIANG HUATIE EMERGENCY EQUIPMENT SCIENCE & TECHNOLOGY CO.,LTD.	-12,19 %	1,52 Md

Location d'équipements commerciaux