Flux de Trésorerie Baidu, Inc.

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US0567521085

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Marché Fermé - Nasdaq Autres places de cotation 22:00:00 20/07/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
109,81 ^USD	+2,40 %		-3,16 %	-15,96 %

20/07	Marchés mondiaux: les Bourses prudentes, la pression redescend	AW
20/07	Marchés mondiaux: la pression redescend sur le pétrole, les Bourses prudentes	AW

271c72b2f5b22602ce2af830b8d49._DsUmUIbZNPo6RmDkVbnAbAAIWy2sbg4Z6uz2Ykblu0.kwNb4BJZJZa90Xjq2ieXOOhhclibgPwBPf_fiOoi7tqtFljdIFIQudHeUA

Données Financières Publiées: BAIDU, INC.

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Chiffre d'affaires	80,7 Md	74,71 Md	81,2 Md	78,56 Md	129 Md
Intérêts et investiss. Revenus (Rev)	-	-	-	-	-
Autres recettes, total	43,8 Md	48,96 Md	53,4 Md	54,56 Md	-
Total Chiffre d'affaires	124 Md	124 Md	135 Md	133 Md	129 Md
Coût des marchandises vendues, total	64,15 Md	63,93 Md	64,78 Md	66,01 Md	72,44 Md
Résultat Brut	60,35 Md	59,74 Md	69,82 Md	67,12 Md	56,64 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	24,72 Md	20,51 Md	23,52 Md	23,62 Md	25,84 Md
Dépenses de R&D	24,94 Md	23,32 Md	24,19 Md	22,13 Md	20,43 Md
Autres dépenses de fonctionnement	-	-	-	-	-
Autres dépenses de fonctionnement, total	49,66 Md	43,83 Md	47,71 Md	45,75 Md	46,28 Md
Résultat d'Exploitation	10,68 Md	15,91 Md	22,11 Md	21,36 Md	10,37 Md
Intérêts payés, total	-3,42 Md	-2,91 Md	-3,25 Md	-2,82 Md	-2,78 Md
Intérêts perçus et revenus des placements	5,55 Md	6,24 Md	8,01 Md	7,96 Md	8,6 Md
Charges d'intérêt nettes	2,13 Md	3,33 Md	4,76 Md	5,14 Md	5,82 Md
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	-932 M	-1,91 Md	-3,8 Md	-691 M	3,2 Md
Gains (pertes) de change	100 M	-1,48 Md	595 M	1,08 Md	-2,24 Md
Autres produits non opérationnels	162 M	1,16 Md	2,34 Md	2,12 Md	6,03 Md
EBT, hors éléments non courants	12,14 Md	17,01 Md	26,01 Md	29,01 Md	23,17 Md
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-1,2 Md	-6,9 Md	-555 M	-292 M	-263 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	-	-	-	-
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-167 M	-1 M	-253 M	-95 M	-16,19 Md
EBT, elements non courants inclus	10,78 Md	10,11 Md	25,2 Md	28,62 Md	6,72 Md
Charge d'impôt	3,19 Md	2,58 Md	3,65 Md	4,45 Md	1,26 Md
Résultat des activités poursuivies	7,59 Md	7,53 Md	21,55 Md	24,18 Md	5,46 Md
Résultat net part du groupe	7,59 Md	7,53 Md	21,55 Md	24,18 Md	5,46 Md
Intérêts minoritaires	2,64 Md	25 M	-1,23 Md	-415 M	132 M
Résultat net	10,23 Md	7,56 Md	20,32 Md	23,76 Md	5,59 Md
Dividende privilégié et autres ajustements	350 M	591 M	717 M	588 M	926 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	9,88 Md	6,97 Md	19,6 Md	23,17 Md	4,66 Md
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	9,88 Md	6,97 Md	19,6 Md	23,17 Md	4,66 Md
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	28,65	20,04	55,85	66,44	13,68
BPA de base - Activités poursuivies	28,65	20,04	55,85	66,44	13,68
Moyenne pondérée des actions en circulation	345 M	348 M	351 M	349 M	341 M
Bénéfice net par action - dilué	28,08	19,84	55,14	65,95	11,79
BPA dilué - Activités poursuivies	28,08	19,84	55,14	65,95	11,79
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	352 M	351 M	355 M	350 M	343 M
BPA de base normalisé	29,66	30,65	42,81	50,8	42,88
BPA dilué normalisé	29,07	30,35	42,35	50,65	42,6
American Depositary Receipts Ratio (ADR)	8	8	8	8	8
Éléments supplémentaires
EBITDA	26,81 Md	30,38 Md	37,02 Md	35,99 Md	24,65 Md
EBITA	20,93 Md	23,9 Md	29,63 Md	29,15 Md	16,91 Md
EBIT	10,68 Md	15,91 Md	22,11 Md	21,36 Md	10,37 Md
EBITDAR	30,49 Md	34,3 Md	41,06 Md	40,19 Md	29,03 Md
Total des revenus (tels que rapportés)	124 Md	124 Md	135 Md	133 Md	-
Taux d’imposition effectif (%)	29,57	25,49	14,48	15,54	18,75
Total des impôts courants	3,64 Md	3,16 Md	3,81 Md	3,41 Md	2,53 Md
Total des impôts différés	-449 M	-117 M	-163 M	1,04 Md	-1,27 Md
Résultat net normalisé	10,23 Md	10,66 Md	15,02 Md	17,72 Md	14,61 Md
Intérêts sur la dette à long terme	1,1 Md	799 M	936 M	849 M	698 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses de marketing	12,2 Md	10,2 Md	13,2 Md	13,8 Md	15,1 Md
Dépense de marketing	12,2 Md	10,2 Md	13,2 Md	13,8 Md	15,1 Md
Dépense en recherche et de développement	24,94 Md	23,32 Md	24,19 Md	22,13 Md	20,43 Md
Charges locatives nettes, total	3,68 Md	3,92 Md	4,05 Md	4,2 Md	4,38 Md
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	1,16 Md	1 Md	1,2 Md	1,16 Md	1,11 Md
Amortissement imputé des contrats de location simple	2,52 Md	2,92 Md	2,85 Md	3,04 Md	3,27 Md
Rémunération à base d'actions, COGS (Total)	399 M	409 M	590 M	461 M	389 M
Rémunération à base d'actions, frais de R&D (total)	4,82 Md	4,63 Md	4,08 Md	2,9 Md	2,04 Md
Rémunération à base d'actions, frais de vente et d'administration (total)	1,84 Md	1,75 Md	1,68 Md	1,43 Md	1,18 Md
Total des rémunérations fondées sur des actions	7,06 Md	6,79 Md	6,34 Md	4,78 Md	3,6 Md

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Actifs
Trésorerie et équivalents	36,85 Md	53,16 Md	25,23 Md	24,83 Md	24,61 Md
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	144 Md	121 Md	169 Md	103 Md	90,66 Md
Total des liquidités et VMP	180 Md	174 Md	194 Md	128 Md	115 Md
Créances clients, total	14,83 Md	21,14 Md	16,62 Md	14,28 Md	16,78 Md
Autres créances	-	-	-	-	-
Notes à recevoir	-	-	1,4 Md	-	-
Total des créances	14,83 Md	21,14 Md	18,02 Md	14,28 Md	16,78 Md
Stocks	1,48 Md	1,23 Md	1,4 Md	5,99 Md	6,2 Md
Dépenses payées d'avance	615 M	582 M	728 M	570 M	-
Liquidités soumises à restrictions	10,82 Md	11,33 Md	11,5 Md	11,7 Md	225 M
Autres actifs à court terme, total	5,11 Md	4,2 Md	4,32 Md	8,57 Md	13,5 Md
Total de l'actif circulant	213 Md	213 Md	230 Md	169 Md	152 Md
Immobilisations corporelles brutes	64,42 Md	66,62 Md	74,71 Md	79,98 Md	86 Md
Amortissements cumulés	-29,33 Md	-32,29 Md	-35,9 Md	-38,98 Md	-51,1 Md
Immobilisations corporelles nettes	35,09 Md	34,34 Md	38,81 Md	41 Md	34,89 Md
Investissements à long terme	67,33 Md	78,93 Md	72,62 Md	140 Md	169 Md
Goodwill	22,6 Md	22,48 Md	22,59 Md	22,59 Md	36,78 Md
Autres immobilisations incorporelles, total	8,95 Md	8,1 Md	7,85 Md	7,7 Md	9,85 Md
Créances à long terme	3,4 Md	-	-	-	167 M
Prêts à long terme	-	-	-	-	4,47 Md
Actifs d'impôts différés à long terme	2,37 Md	2,13 Md	2,1 Md	2,19 Md	4,58 Md
Charges différées à long terme	10,95 Md	13 Md	13,38 Md	14,7 Md	14,58 Md
Autres actifs à long terme, total	16,02 Md	19,16 Md	19,16 Md	30,5 Md	23,08 Md
Total des actifs	380 Md	391 Md	407 Md	428 Md	449 Md
Passifs
Comptes à payer, total	3,12 Md	1,96 Md	1,97 Md	3,55 Md	3,47 Md
Charges à payer, total	17,17 Md	15,16 Md	16,17 Md	15,33 Md	16,58 Md
Emprunts à court terme	4,17 Md	5,34 Md	10,26 Md	10,67 Md	7,63 Md
Part à court terme de la dette à long terme	10,51 Md	15,21 Md	8,83 Md	8,44 Md	20,78 Md
Part à court terme des contrats de location	2,86 Md	2,81 Md	3,11 Md	3,3 Md	3,46 Md
Impôts sur le revenu à payer	4,43 Md	3,64 Md	2,69 Md	3,53 Md	2,63 Md
Revenus collectés avant livraison du produit/service	13,8 Md	13,19 Md	14,93 Md	15,31 Md	13,58 Md
Autres passifs à court terme	18,43 Md	22,32 Md	18,49 Md	20,82 Md	18,2 Md
Total du passif circulant	74,49 Md	79,63 Md	76,45 Md	80,95 Md	86,33 Md
Dette à long terme	68,4 Md	63,18 Md	57,36 Md	51,94 Md	61,1 Md
Contrats de location à long terme	5,57 Md	4,81 Md	5,04 Md	4,97 Md	4,11 Md
Recettes non acquises Non courantes	352 M	490 M	681 M	816 M	921 M
Passif d'impôt différé Non courant	3,29 Md	2,9 Md	2,72 Md	3,87 Md	4,98 Md
Autres passifs non courants	3,99 Md	2,16 Md	1,9 Md	1,61 Md	1,99 Md
Total du passif	156 Md	153 Md	144 Md	144 Md	159 Md
Actions ordinaires, total	-	-	-	-	-
Primes d'émissions d'actions	73,89 Md	79,86 Md	87,1 Md	91,59 Md	94,98 Md
Bénéfices non distribués sur l'exercice	145 Md	148 Md	161 Md	180 Md	178 Md
Actions détenues en propre	-7,58 Md	-5,26 Md	-3,82 Md	-6,24 Md	-4,69 Md
Résultat global et autres	-8 M	546 M	-895 M	-1,8 Md	-1,65 Md
Total des fonds propres ordinaires	211 Md	223 Md	244 Md	264 Md	266 Md
Intérêts minoritaires	12,49 Md	14,33 Md	18,98 Md	19,99 Md	23,4 Md
Total des capitaux propres	224 Md	238 Md	263 Md	284 Md	290 Md
Total du passif et des capitaux propres	380 Md	391 Md	407 Md	428 Md	449 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	346 M	350 M	351 M	344 M	340 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	346 M	350 M	351 M	345 M	347 M
Actif net par action	611,96	639,29	694,79	763,13	767,45
Actif corporel net	180 Md	193 Md	213 Md	233 Md	220 Md
Actif corporel net par action	520,65	551,83	607,99	675,45	633,06
Total de la dette	91,51 Md	91,35 Md	84,6 Md	79,32 Md	97,08 Md
Dette nette	-88,96 Md	-83,02 Md	-110 Md	-48,42 Md	-18,19 Md
Dette relative aux contrats de location	29,4 Md	31,39 Md	32,38 Md	33,58 Md	35,05 Md
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	12,49 Md	14,33 Md	18,98 Md	19,99 Md	23,4 Md
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	24,81 Md	25,94 Md	20,79 Md	17,52 Md	19,99 Md
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Bâtiments, total	4,92 Md	5,12 Md	5,15 Md	5,31 Md	5,44 Md
Machines, total	42,42 Md	46,16 Md	53,67 Md	58,38 Md	66,53 Md
Employés à temps plein	45,5 k	41,3 k	39,8 k	35,9 k	33,5 k
Immobilisations en crédit-bail - Brut	-	-	-	-	-
Actifs loués en crédit-bail - Amortissement cumulé	-	-	-	-	-
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	2,07 Md	2,55 Md	3,18 Md	3,52 Md	5 Md

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Résultat net	10,23 Md	7,56 Md	20,32 Md	23,76 Md	5,59 Md
Dépréciation et amortissement - CF	5,88 Md	6,48 Md	7,39 Md	6,84 Md	7,75 Md
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	10,24 Md	7,99 Md	7,52 Md	7,78 Md	6,54 Md
Amortissements et dépréciations, Total	16,13 Md	14,46 Md	14,91 Md	14,63 Md	14,29 Md
Amortissement des charges différées, Total - (CF)	5,96 Md	5,29 Md	6,3 Md	5,8 Md	6,8 Md
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-126 M	-926 M	-193 M	-22 M	-11 M
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	-	-	910 M	630 M	488 M
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	4,92 Md	3,39 Md	253 M	95 M	16,45 Md
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	932 M	1,91 Md	3,8 Md	691 M	-3,2 Md
Rémunération à base d'actions (CF)	7,06 Md	6,79 Md	6,34 Md	4,78 Md	3,6 Md
Provision et annulation de créances irrécouvrables	989 M	701 M	693 M	1,07 Md	1,98 Md
Autres activités d'exploitation, total	-7,27 Md	3,75 Md	-3,64 Md	-2,69 Md	-6,96 Md
Variation des créances	-2,14 Md	-2,37 Md	216 M	327 M	-4,51 Md
Variation des dettes fournisseurs	7,14 Md	-1,45 Md	-858 M	2,3 Md	-1,84 Md
Variation des revenus collectés avant livraison	593 M	-444 M	1,92 Md	513 M	-1,87 Md
Variation des autres actifs nets d'exploitation	-24,28 Md	-12,5 Md	-14,34 Md	-30,65 Md	-33,82 Md
Flux de trésorerie d'exploitation	20,12 Md	26,17 Md	36,62 Md	21,23 Md	-3,01 Md
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-10,9 Md	-8,29 Md	-11,19 Md	-8,13 Md	-12,07 Md
Vente d'immobilisations corporelles	-	-	-	-	-
Acquisitions en espèces	-12,28 Md	-14 M	-115 M	-	-1,19 Md
cession totale ou partielle d'une activité	-	270 M	15 M	-	-
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-344 M	-107 M	-105 M	-125 M	-1,34 Md
Investissements en titres négociables et en actions, total	-7,99 Md	4,95 Md	-41,56 Md	2,08 Md	-9,72 Md
(Augmentation) diminution nette des prêts accordés / vendus - Investissements	0	-	-1,47 Md	-2,32 Md	-813 M
Autres activités d'investissement, total	71 M	-761 M	4,03 Md	-66 M	7 M
Flux de trésorerie d'investissement	-31,44 Md	-3,94 Md	-50,4 Md	-8,56 Md	-25,14 Md
Dette à court terme émise, total	4,49 Md	6,27 Md	15,93 Md	22,45 Md	12 Md
Dette à long terme émise, total	19,75 Md	3,45 Md	4,54 Md	1,12 Md	34,65 Md
Total de la dette émise	24,23 Md	9,72 Md	20,47 Md	23,57 Md	46,64 Md
Remboursement de la dette à court terme, total	-3,36 Md	-5,08 Md	-11,03 Md	-22,04 Md	-15,04 Md
Remboursement de la dette à long terme, total	-12,03 Md	-11,45 Md	-22,54 Md	-9,07 Md	-11,32 Md
Total de la dette remboursée	-15,39 Md	-16,54 Md	-33,57 Md	-31,11 Md	-26,35 Md
Émission d'actions ordinaires	20,21 Md	200 M	103 M	47 M	93 M
Rachat d'actions ordinaires	-7,58 Md	-1,92 Md	-4,76 Md	-6,32 Md	-5,54 Md
Autres activités de financement, total	1,93 Md	2,15 Md	3,59 Md	55 M	2,29 Md
Flux de trésorerie de financement	23,4 Md	-6,39 Md	-14,16 Md	-13,76 Md	17,14 Md
Ajustements des taux de change	-943 M	1,73 Md	282 M	95 M	-751 M
Variation nette de la trésorerie	11,13 Md	17,56 Md	-27,66 Md	-985 M	-11,76 Md
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	2,54 Md	2,69 Md	2,76 Md	2,24 Md	2,01 Md
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	3,25 Md	3,52 Md	3,67 Md	3,68 Md	3,25 Md
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	16,44 Md	19,96 Md	28,53 Md	27,69 Md	16,64 Md
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	18,58 Md	21,78 Md	30,56 Md	29,46 Md	18,38 Md
Variation du fonds de roulement net	6 Md	6,31 Md	-492 M	846 M	-622 M
Dette nette émise (remboursée)	8,84 Md	-6,81 Md	-13,09 Md	-7,54 Md	20,29 Md

Période Fiscale: Décembre	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	1,87	2,58	3,46	3,2	1,48
Rentabilité du capital total (ROTC)	2,26	3,09	4,09	3,76	1,73
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	3,65	3,26	8,61	8,85	1,9
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	5,01	3,2	8,39	9,14	1,76
Analyse des marges
Marge brute %	48,47	48,3	51,87	50,42	43,88
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	19,86	16,59	17,47	17,74	20,02
Marge d’EBITDA %	21,54	24,56	27,5	27,04	19,1
Marge EBITA %	16,81	19,32	22,01	21,9	13,1
Marge d'EBIT %	8,58	12,87	16,43	16,05	8,03
Marge des activités poursuivies %	6,1	6,09	16,01	18,16	4,23
Marge nette %	8,21	6,11	15,09	17,85	4,33
Net Avail. Pour la marge commune %	7,93	5,63	14,56	17,41	3,61
Marge nette normalisée %	8,21	8,62	11,16	13,31	11,32
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	13,21	16,14	21,2	20,8	12,89
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	14,93	17,61	22,71	22,13	14,24
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,35	0,32	0,34	0,32	0,29
Rotation des actifs corporels	3,99	3,56	3,68	3,34	3,4
Rotation des créances (moyenne des créances)	6,11	4,15	4,3	5,08	8,31
Rotation des stocks (stock moyen)	61,24	47,29	49,39	17,88	11,89
Liquidité à court terme
Current Ratio	2,86	2,67	3,01	2,09	1,76
Quick Ratio	2,62	2,46	2,76	1,75	1,53
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,27	0,33	0,48	0,26	-0,03
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	59,75	87,85	84,85	71,98	43,92
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	5,96	7,72	7,39	20,47	30,71
Délais de paiement des fournisseurs	17,59	9,36	11,05	14,32	22,15
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	48,12	86,21	81,2	78,13	52,48
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	40,86	38,42	32,21	27,97	33,51
Dette totale / Capital total	29,01	27,75	24,36	21,86	25,1
Dette à long terme / Capitaux propres	33,03	28,59	23,76	20,07	22,51
Dette à long terme / Capital total	23,45	20,66	17,97	15,68	16,86
Dette totale / Total de l'actif	41,07	39,18	35,44	33,7	35,5
EBIT / Charges d'intérêt	3,12	5,46	6,81	7,57	3,72
EBITDA / Charges d'intérêt	8,91	11,77	12,64	14,23	10,43
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	5,73	8,93	9,2	11,35	6,09
Dette totale / EBITDA	3	2,66	2,06	1,97	3,34
Dette nette / EBITDA	-2,92	-2,42	-2,67	-1,2	-0,63
Dette totale / (EBITDA - Capex)	4,67	3,51	2,83	2,47	5,72
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-4,54	-3,19	-3,67	-1,51	-1,07
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	16,27	-0,66	8,83	-1,09	-3,04
Résultat brut, Croissance 1 an	13,71	-0,74	16,74	-3,87	-15,49
EBITDA, 1 an Croissance en %	-19,54	13,98	20,56	-2,77	-31,32
EBITA, 1 an Croissance en %	-24,04	15,08	22,29	-1,61	-41,81
EBIT, 1 an Croissance %	-31,04	51,2	38,36	-3,37	-51,26
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-60,1	-0,75	186,02	12,19	-77,43
Résultat net, Croissance 1 an	-54,49	-26,08	168,75	16,96	-76,48
Résultat net normalisé sur 1 an	-20,71	5,27	44,98	17,95	-17,24
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-56,77	-29,34	177,92	19,61	-82,13
Créances clients, Croissance sur 1 an	27,96	42,52	-21,36	-14,08	17,51
Stocks, Croissance 1 an	139	-16,93	13,77	329,01	3,52
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	28,49	-2,15	13,03	5,64	-14,9
Total des actifs, 1 an Croissance en %	14,22	2,88	4,04	5,17	5
Actif corporel net, Croissance 1 an	18,37	7,23	10,52	9,45	-5,85
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	15,74	5,68	9,02	8,21	1,03
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-16,85	30,06	39,91	-42,01	-114,19
CAPEX, Croissance 1 an	114,32	-23,95	35,05	-27,31	48,43
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-50,29	22,16	40,79	-2,95	-39,22
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-46,93	17,88	38,38	-3,62	-36,93
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	7,66	7,47	3,98	3,75	-2,07
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	15,84	6,91	7,57	5,94	-9,77
EBITDA, 2 ans CAGR %	1,8	-3,87	16,84	8,27	-18,21
EBITA, 2 ans CAGR %	1,64	-6,09	18,12	9,69	-24,25
EBIT, 2 ans CAGR %	26,16	4,08	43,89	15,63	-31,13
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	82,15	-37,07	68,49	79,13	-49,68
Résultat net, CAGR sur 2 ans	122,96	-42	40,95	77,29	-47,55
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	1,99	-7,27	21,37	30,77	-1,25
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	124,02	-44,74	40,13	82,32	-53,76
Créances clients, CAGR sur 2 ans	15,45	35,04	5,87	-17,8	0,48
Stocks, CAGR sur 2 ans	-	40,91	-2,78	120,93	110,74
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	16,98	12,13	5,17	9,27	-5,18
Total des actifs, 2 ans CAGR %	12,31	8,4	3,46	4,6	5,08
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	14,4	12,66	8,86	9,98	1,51
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	13,69	10,6	7,34	8,61	4,56
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-15,91	3,99	34,89	-9,92	-71,31
CAPEX, CAGR sur 2 ans	30,2	27,66	1,34	-0,92	3,87
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	44,87	-22,62	30,52	16,89	-23,55
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	38,51	-21,42	27,21	15,48	-22,37
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	6,22	4,81	7,92	2,26	1,44
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	4,99	9,93	10,13	3,61	-1,8
EBITDA, 3 ans CAGR %	-7,16	5,49	4,04	9,9	-7,06
EBITA, 3 ans CAGR %	-11,09	5,66	3,02	11,14	-11,3
EBIT, 3 ans CAGR %	-14,57	33,33	14,6	26,01	-13,43
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-30,47	48,77	4,24	47,13	-10,19
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-28,15	54,32	-3,31	32,45	-9,57
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-13,65	2,73	6,61	20,22	22,64
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	-28,86	52,49	-5,32	32,93	-15,93
Créances clients, CAGR sur 3 ans	19,08	23,85	12,77	-1,25	-7,4
Stocks, CAGR sur 3 ans	-	-	31,21	59,46	71,6
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	25,15	10,22	12,43	5,32	0,53
Total des actifs, 3 ans CAGR %	8,5	9,07	6,93	4,02	4,73
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	10	11,96	11,94	9,05	4,43
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	9,09	10,96	10,07	7,63	6,02
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-17,6	-2,76	14,8	1,81	-51,35
CAPEX, CAGR sur 3 ans	7,5	8,83	30,08	-9,28	13,37
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	132,13	36,59	-5,06	18,25	-6,36
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	178,26	31,03	-4,67	15,97	-5,94
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	12,03	7,36	5,32	4,39	3,81
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	9,02	4,29	6,01	8,34	1,62
EBITDA, 5 ans CAGR %	7,85	0,7	2,01	6,82	-5,59
EBITA, 5 ans CAGR %	6,99	-1,31	-0,1	7,55	-9
EBIT, 5 ans CAGR %	1,23	-1,99	5,23	26,05	-6,73
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	-8,12	-16,25	-0,93	60,24	-22,1
Résultat net, CAGR sur 5 ans	-2,54	-16,21	-5,93	63,13	-24,29
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	7,65	1,6	-1,11	12,5	3,35
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	-2,5	-17,66	-6,7	63,79	-28,92
Créances clients, CAGR sur 5 ans	24,97	33,14	13,61	5,12	7,68
Stocks, CAGR sur 5 ans	-	-	-	-	58,59
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	25,45	22,45	16,74	9,84	5,02
Total des actifs, 5 ans CAGR %	15,86	9,21	6,45	7,26	6,19
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	19,75	15,45	9,54	11,16	7,65
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	18,04	14,14	8,38	10,01	7,83
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	-2,19	-4,43	0,36	-5,69	-34,08
CAPEX, CAGR sur 5 ans	20,92	11,64	4,99	4,82	18,88
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	-0,31	-5,31	85,06	28,73	-12,98
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	1,29	-5,18	104,13	24,92	-12,23