Flux de Trésorerie Ascencio SA

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BE0003856730

Sociétés de placement immobilier commercial

Marché Fermé - Euronext Bruxelles Autres places de cotation 17:55:00 07/07/2026			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
51,80 ^EUR	+0,58 %		-0,38 %	-3,00 %

18/06	Départ du vice-président d'Ascencio	MT
10/06	Ascencio rèchete Arlimmo et lance une augmentation de capital de 15 millions d'euros	MT

bf4f6e3e.R_iUJla-AAGsyGi3HL11EJSWy7EUXQ5A7x-Lnbd8xZ0.Mq7DdCLXcHHemUXtWdohXN-iqvpaFlcWoy7jrdov8PYly_ESEud5cOX5XA

Données Financières Publiées: ASCENCIO SA

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Septembre	2021	2022	2023	2024	2025
Revenus de location	46,28 M	47,85 M	51,32 M	53,34 M	53,87 M
Tenant Reimbursements	6,89 M	7,6 M	8,85 M	8,18 M	8,62 M
Autres recettes, total	35 k	-239 k	-26 k	-15 k	-118 k
Total Chiffre d'affaires	53,21 M	55,2 M	60,14 M	61,51 M	62,37 M
Dépenses immobilières	10,63 M	10,6 M	12,84 M	12,47 M	13,01 M
Frais de vente, généraux et administratifs, total	3,77 M	4,75 M	4,88 M	5,51 M	5,27 M
Autres dépenses de fonctionnement	310 k	1 k	-1 k	-	-3 k
Total des dépenses de fonctionnement	14,7 M	15,35 M	17,72 M	17,98 M	18,28 M
Revenu d'exploitation (modèle REIT / Utility)	38,5 M	39,86 M	42,43 M	43,53 M	44,09 M
Intérêts payés, total	-5,88 M	-5,71 M	-9,91 M	-13,5 M	-10,65 M
Intérêts perçus et revenus des placements	-	-	-	6 k	4 k
Charges d'intérêt nettes	-5,88 M	-5,71 M	-9,91 M	-13,49 M	-10,64 M
Autres produits non opérationnels	-428 k	-421 k	3,84 M	6,51 M	4,26 M
EBT, hors éléments non courants	32,19 M	33,73 M	36,35 M	36,55 M	37,7 M
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	5,7 M	38,14 M	-1,54 M	-16,4 M	-2,41 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	-	-159 k	-	1 k	1,06 M
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	9,84 M	23,8 M	-745 k	5,96 M	77 k
Autres éléments non courants	-1,26 M	524 k	-	-	-
EBT, elements non courants inclus	46,47 M	96,03 M	34,06 M	26,12 M	36,43 M
Charge d'impôt	815 k	5,37 M	257 k	602 k	793 k
Résultat des activités poursuivies	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Résultat net part du groupe	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Résultat net	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	6,92	13,74	5,13	3,87	5,4
BPA de base - Activités poursuivies	6,92	13,74	5,13	3,87	5,4
Moyenne pondérée des actions en circulation	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M
Bénéfice net par action - dilué	6,92	13,74	5,13	3,87	5,4
BPA dilué - Activités poursuivies	6,92	13,74	5,13	3,87	5,4
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M
BPA de base normalisé	3,05	3,2	3,44	3,46	3,57
BPA dilué normalisé	3,05	3,2	3,44	3,46	3,57
Dividende par action	3,7	3,95	4,15	4,3	4,45
Ratio de distribution	52,74	26,92	77,07	107,27	79,59
Éléments supplémentaires
EBITDA	38,58 M	39,89 M	42,45 M	43,65 M	44,27 M
EBITA	38,5 M	39,86 M	42,43 M	43,62 M	44,15 M
EBIT	38,5 M	39,86 M	42,43 M	43,53 M	44,09 M
Taux d’imposition effectif (%)	1,75	5,6	0,75	2,3	2,18
Impôts intérieurs courants	-	-	-	3 k	103 k
Impôts étrangers courants	-	-	-	362 k	412 k
Total des impôts courants	372 k	478 k	342 k	365 k	515 k
Impôts intérieurs différés	-	-	-	-	-101 k
Impôts étrangers différés	-	-	-	-	329 k
Total des impôts différés	443 k	4,9 M	-85 k	237 k	228 k
Résultat net normalisé	20,12 M	21,08 M	22,72 M	22,84 M	23,56 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépenses de marketing	9 k	271 k	219 k	310 k	366 k
Dépense de marketing	9 k	271 k	219 k	310 k	366 k
Dépenses générales et administratives	3,76 M	4,48 M	4,66 M	5,2 M	4,91 M
Dépenses d'entretien et de réparation, total	911 k	534 k	666 k	631 k	669 k

Période Fiscale: Septembre	2021	2022	2023	2024	2025
Actifs
Immobilisations corporelles nettes	714 M	739 M	741 M	750 M	747 M
Total des actifs immobiliers	714 M	739 M	741 M	750 M	747 M
Trésorerie et équivalents	3,71 M	4,36 M	5,42 M	3,07 M	2,84 M
Créances clients, total	5,77 M	4,96 M	5,56 M	6,12 M	5,26 M
Autres créances	703 k	523 k	564 k	4,18 M	565 k
Investissements en titres de créance et de participation	1,35 M	31,51 M	30,67 M	16,14 M	14,18 M
Autres immobilisations incorporelles, total	-	24 k	236 k	375 k	459 k
Autres actifs à court terme, total	2,89 M	2,09 M	2,25 M	259 k	2,36 M
Actifs détenus à des fins de transaction Titres, totalActifs détenus à des fins de transactions (Trading), Total.	-	885 k	867 k	926 k	666 k
Autres actifs à long terme, total	-	-2 k	2 k	-	-
Total des actifs	728 M	783 M	786 M	781 M	774 M
Passifs
Part à court terme de la dette à long terme	7,89 M	27,24 M	23,08 M	75,78 M	49,33 M
Part à court terme des contrats de location	166 k	45 k	-	-	-
Emprunts à court terme	47 M	30,75 M	34,75 M	39,5 M	20,25 M
Dette à long terme	282 M	265 M	258 M	192 M	223 M
Contrats de location à long terme	4,34 M	3,82 M	4,38 M	4,42 M	4,37 M
Comptes à payer, total	5,56 M	4,82 M	6,03 M	5,3 M	9,51 M
Charges à payer, total	6,21 M	6,04 M	6,07 M	9 M	4,38 M
Impôts sur le revenu à payer	-	-	-	-	1,23 M
Recettes non acquises, courantes	515 k	78 k	212 k	197 k	46 k
Autres passifs courants - (modèles Brok / FS / Ins. / REIT)	1 k	1 k	-	-	49 k
Passif d'impôt différé Non courant	1,28 M	6,17 M	6,08 M	6,52 M	6,74 M
Autres passifs non courants	2,61 M	2,48 M	2,81 M	5,06 M	4,11 M
Total du passif	358 M	346 M	342 M	338 M	323 M
Actions ordinaires, total	39,58 M	39,58 M	39,58 M	39,58 M	39,58 M
Primes d'émissions d'actions	253 M	253 M	253 M	253 M	253 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Résultat global et autres	31,77 M	53,43 M	118 M	124 M	122 M
Total des fonds propres ordinaires	370 M	437 M	445 M	443 M	450 M
Total des capitaux propres	370 M	437 M	445 M	443 M	450 M
Total du passif et des capitaux propres	728 M	783 M	786 M	781 M	774 M
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M	6,6 M
Actif net par action	56,15	66,25	67,43	67,15	68,25
Actif corporel net	370 M	437 M	445 M	443 M	450 M
Actif corporel net par action	56,15	66,25	67,39	67,09	68,18
Total de la dette	342 M	327 M	320 M	312 M	297 M
Dette nette	338 M	321 M	314 M	308 M	294 M
Code comptable - Valorisation des stocks	3	3	3	3	3
Employés à temps plein	18	21	22	21	22
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	921 k	422 k	599 k	751 k	923 k

Période Fiscale: Septembre	2021	2022	2023	2024	2025
Résultat net	45,65 M	90,65 M	33,81 M	25,52 M	35,64 M
Dépréciation, épuisement et amortissement	82 k	35 k	24 k	27 k	120 k
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	-	-	-	92 k	61 k
Total de la dépréciation, de l'épuisement et de l'amortissement	82 k	35 k	24 k	119 k	181 k
Amortissement des charges différées, total	-	-	-	-	-
(Gain) Perte sur la vente d'actifs - (CF)	-	159 k	-	-300 k	-1,52 M
Total des dépréciations d'actifs	-9,83 M	-23,49 M	750 k	-5,91 M	-76 k
Provision et annulation de créances irrécouvrables	105 k	-499 k	185 k	149 k	167 k
Variation des créances	1,56 M	1,01 M	-790 k	-769 k	695 k
Variation des dettes fournisseurs	231 k	-1,84 M	1,15 M	2,64 M	-958 k
Variation de l'impôt sur le revenu	34 k	-311 k	-212 k	-529 k	604 k
Variation des impôts différés	443 k	4,9 M	-85 k	238 k	228 k
Variation des autres actifs nets d'exploitation (perçus)	-728 k	-37,86 M	1,77 M	15,07 M	4,03 M
Autres activités opérationnelles	463 k	6,16 M	6,84 M	7,31 M	7 M
Flux de trésorerie d'exploitation	38,01 M	38,9 M	43,44 M	43,53 M	45,98 M
Acquisition d'actifs immobiliers, total	-8,29 M	-463 k	-38 k	-8,23 M	-375 k
Vente d'actifs immobiliers, total	-	1,31 M	-	-	5,58 M
Vente / acquisition nette d'actifs immobiliers	-8,29 M	846 k	-38 k	-8,23 M	5,21 M
Acquisitions en espèces	-	-	-	-	114 k
Achat / vente d'actifs incorporels	-	-24 k	-212 k	-	-144 k
Investissements en titres négociables et en actions, total	-1,59 M	-1,09 M	-2,87 M	5,15 M	-1,7 M
Autres activités d'investissement, total	1 k	-572 k	-1 k	186 k	-
Flux de trésorerie d'investissement	-9,88 M	-842 k	-3,12 M	-2,9 M	3,48 M
Dette à long terme émise, total	642 k	-	-	-	96,9 M
Total de la dette émise	642 k	-	-	-	96,9 M
Remboursement de la dette à long terme, total	-	-6,81 M	-6,77 M	-8,96 M	-111 M
Total de la dette remboursée	-	-6,81 M	-6,77 M	-8,96 M	-111 M
Dividendes ordinaires payés	-24,08 M	-24,4 M	-26,05 M	-27,37 M	-28,36 M
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-24,08 M	-24,4 M	-26,05 M	-27,37 M	-28,36 M
Autres activités de financement, total	-5,7 M	-6,19 M	-6,43 M	-6,66 M	-6,89 M
Flux de trésorerie de financement	-29,13 M	-37,41 M	-39,26 M	-42,99 M	-49,69 M
Ajustements divers des flux de trésorerie	-1 k	-	-	-	-
Variation nette de la trésorerie	-1 M	650 k	1,07 M	-2,35 M	-231 k
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	6,1 M	6,06 M	6,84 M	7,28 M	6,73 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	512 k	446 k	347 k	339 k	411 k
Dette nette émise / remboursée	642 k	-6,81 M	-6,77 M	-8,96 M	-14,44 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	20,37 M	21,78 M	20,67 M	18,64 M	24,03 M
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	24,04 M	25,35 M	26,87 M	27,08 M	30,68 M
Variation du fonds de roulement net	82 k	-450 k	-577 k	17 k	-3,09 M

Période Fiscale: Septembre	2021	2022	2023	2024	2025
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	3,35	3,3	3,38	3,47	3,55
Rentabilité du capital total (ROTC)	3,42	3,38	3,47	3,58	3,67
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	12,7	22,46	7,67	5,75	7,98
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	12,7	22,46	7,67	5,75	7,98
Analyse des marges
Marge brute %	80,03	80,81	78,65	79,72	79,14
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	7,08	8,61	8,11	8,95	8,45
Marge d’EBITDA %	72,52	72,26	70,58	70,96	70,98
Marge EBITA %	72,36	72,2	70,54	70,92	70,79
Marge d'EBIT %	72,36	72,2	70,54	70,77	70,69
Marge des activités poursuivies %	85,8	164,21	56,21	41,48	57,14
Marge nette %	85,8	164,21	56,21	41,48	57,14
Net Avail. Pour la marge commune %	85,8	164,21	56,21	41,48	57,14
Marge nette normalisée %	37,82	38,18	37,78	37,14	37,78
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	38,28	39,45	34,37	30,31	38,53
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	45,19	45,92	44,67	44,02	49,2
Rotation des actifs
Rotation des actifs	0,07	0,07	0,08	0,08	0,08
Rotation des actifs corporels	0,08	0,08	0,08	0,08	0,08
Rotation des créances (moyenne des créances)	8,05	10,34	11,45	10,54	10,98
Liquidité à court terme
Current Ratio	0,19	0,19	0,21	0,11	0,14
Quick Ratio	0,15	0,16	0,18	0,11	0,11
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,56	0,56	0,62	0,34	0,54
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	45,35	35,32	31,88	34,73	33,23
Délais de paiement des fournisseurs	185,23	178,81	154,2	166,25	275,52
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	92,22	74,76	72,06	70,37	66,04
Dette totale / Capital total	47,98	42,78	41,88	41,3	39,77
Dette à long terme / Capitaux propres	77,35	61,48	59,06	44,34	50,59
Dette à long terme / Capital total	40,24	35,18	34,32	26,03	30,47
Dette totale / Total de l'actif	49,13	44,21	43,45	43,26	41,8
EBIT / Charges d'intérêt	6,55	6,98	4,28	3,23	4,14
EBITDA / Charges d'intérêt	6,56	6,99	4,28	3,23	4,16
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	6,56	6,98	4,28	3,22	4,16
Dette totale / EBITDA	8,85	8,19	7,55	7,14	6,72
Dette nette / EBITDA	8,76	8,06	7,4	7,05	6,64
Dette totale / (EBITDA - Capex)	8,86	8,19	7,56	7,18	6,72
Dette nette / (EBITDA - Capex)	8,76	8,06	7,41	7,09	6,64
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	3,52	3,36	8,94	2,28	1,39
Résultat brut, Croissance 1 an	3,62	4,12	4,8	3,68	1,14
EBITDA, 1 an Croissance en %	3,53	3,39	5,03	2,83	1,41
EBITA, 1 an Croissance en %	3,53	3,52	5,06	2,83	1,2
EBIT, 1 an Croissance %	3,53	3,52	5,06	2,61	1,27
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	393,75	98,57	-62,71	-24,52	39,66
Résultat net, Croissance 1 an	393,75	98,57	-62,71	-24,52	39,66
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	393,75	98,57	-62,71	-24,52	39,66
Résultat net normalisé sur 1 an	2,04	4,76	6,13	0,55	3,15
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	2,63	3,55	0,26	1,17	-0,31
Créances clients, Croissance sur 1 an	-22,42	-14,15	12,11	10,15	-14,1
Total des actifs, 1 an Croissance en %	2,49	7,59	0,4	-0,74	-0,91
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	6,19	18	1,77	-0,41	1,64
Actif corporel net, Croissance 1 an	6,19	17,99	1,73	-0,45	1,62
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	12,63	2,35	11,67	0,21	5,63
CAPEX, Croissance 1 an	4,76	9,09	58,33	507,89	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	3,92	6,94	-6,49	-9,81	35,73
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	4,92	5,43	4,64	0,79	17,39
Dividende par action, 1 an de croissance	1,37	6,76	5,06	3,61	3,49
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	5,46	3,64	6,12	5,56	1,83
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	6,38	4,19	5,07	4,24	2,15
EBITDA, 2 ans CAGR %	5,13	3,46	4,89	3,93	2,12
EBITA, 2 ans CAGR %	5,11	3,52	4,97	3,94	2,01
EBIT, 2 ans CAGR %	5,11	3,52	4,97	3,83	1,94
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	46,24	213,12	-13,95	-46,95	2,67
Résultat net, CAGR sur 2 ans	46,24	213,12	-13,95	-46,95	2,67
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	46,24	213,12	-13,95	-46,95	2,67
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	3,45	3,39	6,26	3,3	1,84
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	6,93	3,09	1,89	0,72	0,43
Créances clients, CAGR sur 2 ans	18,56	-18,39	-1,9	11,12	-2,73
Total des actifs, 2 ans CAGR %	7,01	5,01	3,93	-0,17	-0,82
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	0,99	11,94	9,59	0,67	0,61
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	0,99	11,93	9,56	0,63	0,58
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	8,29	7,36	6,91	5,78	2,88
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-62,33	6,9	31,43	210,24	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	3,95	5,42	0,75	-8,16	7,81
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	5,54	5,17	5,71	2,7	6,86
Dividende par action, 2 ans CAGR %	2,82	4,03	5,91	4,34	3,55
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	3,85	4,89	5,38	4,82	4,15
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	3,55	5,84	4,8	4,61	3,03
EBITDA, 3 ans CAGR %	3,55	4,55	4,43	4,2	3,08
EBITA, 3 ans CAGR %	3,49	4,58	4,49	4,25	3,02
EBIT, 3 ans CAGR %	3,49	4,58	4,49	4,18	2,97
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	10,3	61,94	54,06	-17,63	-26,74
Résultat net, CAGR sur 3 ans	10,3	61,94	54,06	-17,63	-26,74
BPA dilué avant extra, 3 ans. CAGR %	10,3	61,94	54,06	-17,63	-26,74
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	4,82	3,88	4,84	4,32	3,25
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	4,79	5,79	2,14	1,65	0,37
Créances clients, CAGR sur 3 ans	10,26	6,46	-9,28	1,96	1,98
Total des actifs, 3 ans CAGR %	4,87	7,2	3,45	2,35	-0,42
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	0,58	6,37	8,44	6,15	1
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	0,58	6,37	8,42	6,12	0,96
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	5,42	6,27	8,78	4,63	5,73
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	-46,3	21,86	118,98	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 3 ans	6,74	4,94	1,8	-2,9	2,82
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 3 ans	5,07	5,51	5,45	4,05	6,12
Dividende par action, 3 ans CAGR %	2,86	4,11	4,37	5,14	4,05
Taux de croissance annuel composé sur cinq ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 5 ans	3,59	3,31	4,83	5,16	3,94
Résultat brut, CAGR sur 5 ans	3,36	3,47	4,28	5,44	3,73
EBITDA, 5 ans CAGR %	3,21	3,1	4,08	4,57	3,5
EBITA, 5 ans CAGR %	3,18	3,1	4,08	4,6	3,49
EBIT, 5 ans CAGR %	3,18	3,1	4,08	4,55	3,46
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 5 ans	2,56	17,09	-0,13	3,63	30,98
Résultat net, CAGR sur 5 ans	2,56	17,09	-0,13	3,63	30,98
BPA dilué avant extra, 5 ans CAGR %	1,83	16,73	-0,13	3,63	30,98
Résultat net normalisé, CAGR sur 5 ans	4,84	4,8	5,4	3,97	3,63
Immobilisations corporelles nettes, 5 ans CAGR %	4,47	3,74	3,62	3,73	1,45
Créances clients, CAGR sur 5 ans	4,63	4,38	5,22	8,3	-6,71
Total des actifs, 5 ans CAGR %	4,54	4,61	4,49	4,19	1,72
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 5 ans	3,09	4,76	4,09	4,05	5,24
Actif corporel net, CAGR sur 5 ans	3,1	4,77	4,08	4,04	5,22
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 5 ans	3,11	2,52	6,01	6,08	6,38
CAPEX, CAGR sur 5 ans	25,74	-45,69	-	8,31	-
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 5 ans	0,68	8,45	4,3	-0,22	4,16
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 5 ans	-0,18	5,94	5,32	4,64	6,01
Dividende par action, 5 ans CAGR %	2,95	3,66	4,07	4,2	4,04