Flux de Trésorerie B2B-RTS

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RU000A104U43

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24/08

PJSC B2B-RTS publie ses résultats financiers pour le semestre clos le 30 juin 2026

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Données Financières Publiées: B2B-RTS

Annuel

Trimestriel

Semestriel

YTD

LTM

Période Fiscale: Décembre	2022 (RUB)	2023 (RUB)	2024 (RUB)	2025 (RUB)
Chiffre d'affaires	2,22 Md	6,04 Md	7,17 Md	7,95 Md
Total Chiffre d'affaires	2,22 Md	6,04 Md	7,17 Md	7,95 Md
Coût des marchandises vendues, total	1,13 Md	2,72 Md	3,23 Md	3,88 Md
Résultat Brut	1,08 Md	3,32 Md	3,94 Md	4,07 Md
Frais de vente, généraux et administratifs, total	72,69 M	371 M	457 M	492 M
Provision pour créances douteuses	10,3 M	-3,08 M	70,3 M	-148 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	148 M	420 M	373 M	383 M
Autres dépenses de fonctionnement	5,86 M	176 M	156 M	151 M
Autres dépenses de fonctionnement, total	237 M	964 M	1,06 Md	878 M
Résultat d'Exploitation	845 M	2,36 Md	2,88 Md	3,19 Md
Intérêts payés, total	-42,85 M	-24,69 M	-23,74 M	-49,19 M
Intérêts perçus et revenus des placements	45,35 M	576 M	1,36 Md	1,38 Md
Charges d'intérêt nettes	2,5 M	552 M	1,33 Md	1,33 Md
Gains (Pertes) sur les investissements en actions	-	8 M	-	-
Gains (pertes) de change	2,3 M	5,78 M	13,89 M	3,31 M
EBT, hors éléments non courants	850 M	2,92 Md	4,23 Md	4,53 Md
Gains (Pertes) sur le droit d'utilisation d'actifs	-18,58 M	19,99 M	-26,03 M	45,85 M
Gains (Pertes) sur la vente d’actifs	300 M	4,7 M	-	-
Dépréciation coût d'acquisition d'actifs	-	-65,12 M	-9,83 M	-3,09 M
EBT, elements non courants inclus	1,13 Md	2,88 Md	4,19 Md	4,57 Md
Charge d'impôt	201 M	521 M	685 M	862 M
Résultat des activités poursuivies	930 M	2,36 Md	3,51 Md	3,71 Md
Résultat net part du groupe	930 M	2,36 Md	3,51 Md	3,71 Md
Intérêts minoritaires	1,23 M	-443 k	5,44 M	6,09 M
Résultat net	931 M	2,36 Md	3,52 Md	3,71 Md
Résultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels inclus.	931 M	2,36 Md	3,52 Md	3,71 Md
Revenu net pour les actionnaires ordinaires, hors éléments exceptionnelsRésultat net pour les actionnaires ordinaires, éléments exceptionnels exclus.	931 M	2,36 Md	3,52 Md	3,71 Md
Éléments par action
Bénéfice net par action - de base	-	118 k	176 k	20,99
BPA de base - Activités poursuivies	-	118 k	176 k	20,99
Moyenne pondérée des actions en circulation	-	20 k	20 k	177 M
Bénéfice net par action - dilué	-	118 k	176 k	20,99
BPA dilué - Activités poursuivies	-	118 k	176 k	20,99
Moyenne pondérée diluée des actions en circulation	-	20 k	20 k	177 M
BPA de base normalisé	-	91,28 k	132 k	16,02
BPA dilué normalisé	-	91,28 k	132 k	16,02
Dividende par action	-	138 k	150 k	-
Ratio de distribution	-	4,32	102,64	88,47
Éléments supplémentaires
EBITDA	968 M	2,66 Md	3,14 Md	3,46 Md
EBITA	944 M	2,63 Md	3,12 Md	3,42 Md
EBIT	845 M	2,36 Md	2,88 Md	3,19 Md
EBITDAR	983 M	2,69 Md	3,17 Md	3,49 Md
Taux d’imposition effectif (%)	17,79	18,08	16,33	18,87
Total des impôts courants	218 M	528 M	681 M	914 M
Total des impôts différés	-16,59 M	-7,25 M	4,22 M	-51,3 M
Résultat net normalisé	532 M	1,83 Md	2,65 Md	2,84 Md
Intérêts sur la dette à long terme	8,42 M	24,69 M	23,74 M	49,19 M
Éléments de dépenses opérationnelles supplémentaires
Dépense de publicité	21,84 M	52,77 M	65,93 M	91,28 M
Dépense de marketing	21,84 M	52,77 M	65,93 M	91,28 M
Charges locatives nettes, total	14,96 M	27,1 M	32,71 M	30,1 M
Charges d'intérêts imputées au titre des contrats de location	-	21,52 M	26,54 M	40,76 M
Amortissement imputé des contrats de location simple	-	5,58 M	6,17 M	-10,66 M
Dépenses d'entretien et de réparation, total	2,92 M	7,49 M	5,68 M	7,15 M

Période Fiscale: Décembre	2022 (RUB)	2023 (RUB)	2024 (RUB)	2025 (RUB)
Actifs
Trésorerie et équivalents	3,18 Md	7,52 Md	5,56 Md	1,93 Md
Valeur mobilières de placement (VMP) à court terme	-	-	225 M	225 M
Actifs détenus à des fins de transaction Titres, totalActifs détenus à des fins de transactions (Trading), Total.	428 M	510 M	1,07 Md	5,26 Md
Total des liquidités et VMP	3,61 Md	8,03 Md	6,85 Md	7,42 Md
Créances clients, total	80,3 M	61,74 M	34,4 M	87,95 M
Autres créances	34,98 M	31,97 M	64,28 M	46,31 M
Notes à recevoir	19,53 M	98,06 M	2,1 M	2,96 M
Total des créances	135 M	192 M	101 M	137 M
Stocks	3,34 M	4,15 M	6,46 M	11,46 M
Autres actifs à court terme, total	109 M	256 M	38,55 M	35,23 M
Total de l'actif circulant	3,86 Md	8,48 Md	6,99 Md	7,6 Md
Immobilisations corporelles brutes	-	-	-	571 M
Amortissements cumulés	-	-	-	-100 M
Immobilisations corporelles nettes	368 M	264 M	433 M	471 M
Investissements à long terme	7 M	38 M	-	-
Goodwill	2,63 Md	2,63 Md	2,63 Md	2,63 Md
Autres immobilisations incorporelles, total	1,35 Md	1,03 Md	799 M	589 M
Prêts à long terme	40,44 M	-	-	-
Actifs d'impôts différés à long terme	-	-	-	21,4 M
Autres actifs à long terme, total	17,5 M	17,5 M	-	-
Total des actifs	8,27 Md	12,46 Md	10,85 Md	11,31 Md
Passifs
Comptes à payer, total	173 M	205 M	223 M	206 M
Charges à payer, total	609 M	521 M	543 M	557 M
Part à court terme des contrats de location	103 M	107 M	97,44 M	78,88 M
Impôts sur le revenu à payer	47,5 M	70,44 M	68,28 M	131 M
Revenus collectés avant livraison du produit/service	301 M	331 M	505 M	549 M
Autres passifs à court terme	5,61 Md	7,65 Md	5,86 Md	5,87 Md
Total du passif circulant	6,84 Md	8,89 Md	7,3 Md	7,39 Md
Contrats de location à long terme	195 M	93,24 M	171 M	234 M
Passif d'impôt différé Non courant	32,94 M	25,69 M	29,91 M	-
Total du passif	7,07 Md	9 Md	7,5 Md	7,63 Md
Actions ordinaires, total	20 k	20 k	20 k	1,77 M
Primes d'émissions d'actions	-	-	-	6,42 M
Bénéfices non distribués sur l'exercice	1,2 Md	3,46 Md	3,37 Md	3,69 Md
Total des fonds propres ordinaires	1,2 Md	3,46 Md	3,37 Md	3,7 Md
Intérêts minoritaires	-7,48 M	-7,03 M	-12,48 M	-18,56 M
Total des capitaux propres	1,2 Md	3,45 Md	3,36 Md	3,68 Md
Total du passif et des capitaux propres	8,27 Md	12,46 Md	10,85 Md	11,31 Md
Éléments supplémentaires
ECS Nombre total d'actions en circulation à la date de dépôt	-	20 k	20 k	177 M
ECS Total des actions ordinaires en circulation	-	20 k	20 k	177 M
Actif net par action	-	173 k	168 k	20,9
Actif corporel net	-2,77 Md	-195 M	-57,11 M	485 M
Actif corporel net par action	-	-9,73 k	-2,86 k	2,74
Total de la dette	297 M	200 M	268 M	313 M
Dette nette	-3,31 Md	-7,83 Md	-6,58 Md	-7,1 Md
Dette relative aux contrats de location	120 M	217 M	262 M	241 M
Intérêts minoritaires, total (y compris la division financière)	-7,48 M	-7,03 M	-12,48 M	-18,56 M
Investissements selon la méthode de la mise en équivalence, total	7 M	38 M	-	-
Code comptable - Valorisation des stocks	-	3	3	3
Machines, total	-	-	-	280 M
Provision cumulée pour créances douteuses (Supple)	65,71 M	55,16 M	119 M	65,45 M

Période Fiscale: Décembre	2022 (RUB)	2023 (RUB)	2024 (RUB)	2025 (RUB)
Résultat net	931 M	2,36 Md	3,52 Md	3,71 Md
Dépréciation et amortissement - CF	49,25 M	145 M	133 M	158 M
Dépréciation du goodwill et des actifs intangibles	98,66 M	276 M	240 M	226 M
Amortissements et dépréciations, Total	148 M	420 M	373 M	383 M
(Gain) perte résultant de la vente d'un actif	-301 M	-4,7 M	-3,5 M	-
(Gain) perte sur la vente d'investissements - (CF)	18,58 M	-19,99 M	26,03 M	-45,85 M
Dépréciation du coût d'acquisition d'actifs et dépenses de restructuration	-	65,12 M	9,83 M	3,09 M
(Revenus) pertes sur participations - (CF)	-	-8 M	-	-
Provision et annulation de créances irrécouvrables	10,3 M	-3,08 M	70,3 M	-148 M
Autres activités d'exploitation, total	42,22 M	-74,98 M	-104 M	-331 M
Variation des stocks	1,44 M	-811 k	-2,31 M	-5 M
Variation des autres actifs nets d'exploitation	1,06 Md	2,05 Md	-1,68 Md	77,81 M
Flux de trésorerie d'exploitation	1,91 Md	4,79 Md	2,21 Md	3,65 Md
Dépenses d'investissement du capital (CAPEX)	-33,51 M	-36,03 M	-108 M	-44,14 M
Acquisitions en espèces	-288 M	-	-	27,46 M
cession totale ou partielle d'une activité	128 M	30 M	-	-
Vente (achat) d'immobilisations incorporelles	-202 k	-20,49 M	-19,24 M	-11,5 M
Investissements en titres négociables et en actions, total	-	-218 M	-500 M	-4,19 Md
(Augmentation) diminution nette des prêts accordés / vendus - Investissements	2,09 M	-38,15 M	89,66 M	-40,46 M
Autres activités d'investissement, total	8,06 M	39,8 M	84,96 M	369 M
Flux de trésorerie d'investissement	-184 M	-243 M	-453 M	-3,89 Md
Dette à long terme émise, total	1,79 Md	-	-	-
Total de la dette émise	1,79 Md	-	-	-
Remboursement de la dette à long terme, total	-468 M	-103 M	-111 M	-102 M
Total de la dette remboursée	-468 M	-103 M	-111 M	-102 M
Émission d'actions ordinaires	-	-	-	8,02 M
Dividendes ordinaires payés	-	-102 M	-3,61 Md	-3,29 Md
Dividendes ordinaires et de préférence payés	-	-102 M	-3,61 Md	-3,29 Md
Flux de trésorerie de financement	1,32 Md	-205 M	-3,72 Md	-3,38 Md
Variation nette de la trésorerie	3,04 Md	4,34 Md	-1,96 Md	-3,63 Md
Éléments supplémentaires
Intérêts effectivement payés sur l’exercice	53,28 M	24,69 M	23,74 M	49,19 M
Trésorerie Impôt sur le revenu payé (remboursement)Impôt effectivement payé (remboursé) sur l’exercice	99,35 M	497 M	685 M	856 M
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE	-	3,65 Md	757 M	2,37 Md
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF	-	3,67 Md	772 M	2,4 Md
Variation du fonds de roulement net	-	-1,83 Md	1,28 Md	-78,28 M
Dette nette émise (remboursée)	1,32 Md	-103 M	-111 M	-102 M

Période Fiscale: Décembre	2022 (RUB)	2023 (RUB)	2024 (RUB)	2025 (RUB)
Rentabilité
Rentabilité des actifs (ROA)	-	14,21	15,45	18
Rentabilité du capital total (ROTC)	-	57,23	49,5	52,37
Rentabilité des capitaux propres (ROE)	-	101,53	103,09	105,41
Rentabilité des capitaux propres ordinaires	-	101,2	102,95	105,12
Analyse des marges
Marge brute %	48,82	54,94	54,91	51,19
Marge après frais de vente, généraux et administratifs %	3,28	6,13	6,37	6,19
Marge d’EBITDA %	43,68	44,06	43,75	43,53
Marge EBITA %	42,59	43,55	43,52	42,98
Marge d'EBIT %	38,14	38,99	40,18	40,14
Marge des activités poursuivies %	41,97	39,05	48,93	46,65
Marge nette %	42,02	39,04	49,01	46,73
Net Avail. Pour la marge commune %	42,02	39,04	49,01	46,73
Marge nette normalisée %	24,03	30,21	36,94	35,68
Marge des flux de trésorerie libre pour les actionnaires	-	60,47	10,55	29,81
Marge des flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds	-	60,73	10,76	30,2
Rotation des actifs
Rotation des actifs	-	0,58	0,62	0,72
Rotation des actifs corporels	-	19,13	20,59	17,6
Rotation des créances (moyenne des créances)	-	85,1	149,2	129,95
Rotation des stocks (stock moyen)	-	727,11	609,74	433,09
Liquidité à court terme
Current Ratio	0,56	0,95	0,96	1,03
Quick Ratio	0,54	0,91	0,95	1,02
Flux de trésorerie d'exploitation/Passif à court terme	0,28	0,54	0,3	0,49
Délai de recouvrement des créances (moyenne des créances)	-	4,29	2,45	2,81
Délais d'écoulement des stocks (stocks moyens)	-	0,5	0,6	0,84
Délais de paiement des fournisseurs	-	25,28	24,18	20,13
Cycle de conversion des liquidités (jours moyens)	-	-20,49	-21,12	-16,48
Solvabilité à long terme
Total des dettes/capitaux propres	24,88	5,79	7,99	8,51
Dette totale / Capital total	19,92	5,48	7,4	7,84
Dette à long terme / Capitaux propres	16,28	2,7	5,09	6,36
Dette à long terme / Capital total	13,04	2,55	4,71	5,86
Dette totale / Total de l'actif	85,54	72,28	69,08	67,45
EBIT / Charges d'intérêt	19,72	95,45	121,38	64,88
EBITDA / Charges d'intérêt	23,17	112,48	137,11	72,67
(EBITDA - Capex) / Charges d'intérêt	22,39	111,02	132,54	71,78
Dette totale / EBITDA	0,3	0,07	0,08	0,09
Dette nette / EBITDA	-3,34	-2,82	-2,02	-1,99
Dette totale / (EBITDA - Capex)	0,31	0,07	0,09	0,09
Dette nette / (EBITDA - Capex)	-3,45	-2,86	-2,09	-2,01
Croissance par rapport à l'année précédente
Chiffre d’affaires, croissance 1 an (%)	-	172,73	18,68	10,83
Résultat brut, Croissance 1 an	-	206,9	18,61	3,33
EBITDA, 1 an Croissance en %	-	175,08	17,84	10,28
EBITA, 1 an Croissance en %	-	178,9	18,6	9,46
EBIT, 1 an Croissance %	-	178,82	22,3	10,73
Bénéfices des activités poursuivies, Croissance 1 an	-	153,78	48,7	5,66
Résultat net, Croissance 1 an	-	153,4	48,96	5,67
Résultat net normalisé sur 1 an	-	242,89	45,13	7,04
BPA dilué avant extra, 1 an de croissance	-	-	48,96	-99,99
Créances clients, Croissance sur 1 an	-	-23,12	-44,28	155,64
Stocks, Croissance 1 an	-	24,28	55,55	77,5
Immobilisations corporelles nettes, 1 an Croissance	-	-28,17	63,88	8,76
Total des actifs, 1 an Croissance en %	-	50,71	-12,9	4,21
Actif corporel net, Croissance 1 an	-	-92,98	-70,66	-948,38
Capitaux Propres ordinaires, Croissance 1 an	-	187,69	-2,69	9,84
Flux de trésorerie d’exploitation, Croissance 1 an	-	151,12	-53,86	65,27
CAPEX, Croissance 1 an	-	7,53	200,9	-59,28
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, Croissance 1 an	-	-	-79,29	213,09
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, Croissance 1 an	-	-	-78,97	211,06
Dividende par action, 1 an de croissance	-	-	8,79	-
Taux de croissance annuel composé sur deux ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 2 ans	-	-	79,91	14,69
Résultat brut, CAGR sur 2 ans	-	-	90,8	10,71
EBITDA, 2 ans CAGR %	-	-	80,04	14
EBITA, 2 ans CAGR %	-	-	81,87	13,94
EBIT, 2 ans CAGR %	-	-	84,66	16,37
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 2 ans	-	-	94,26	25,35
Résultat net, CAGR sur 2 ans	-	-	94,28	25,46
Résultat net normalisé, CAGR sur 2 ans	-	-	123,08	24,64
BPA dilué avant extra, 2 ans. CAGR %	-	-	-	-98,67
Créances clients, CAGR sur 2 ans	-	-	-34,55	19,35
Stocks, CAGR sur 2 ans	-	-	39,04	66,16
Immobilisations corporelles nettes, 2 ans CAGR %	-	-	8,5	33,51
Total des actifs, 2 ans CAGR %	-	-	14,57	-4,73
Actif corporel net, CAGR sur 2 ans	-	-	-85,65	57,78
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 2 ans	-	-	67,32	3,39
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 2 ans	-	-	7,64	-12,68
CAPEX, CAGR sur 2 ans	-	-	79,88	10,69
Flux de trésorerie libre pour les actionnaires FCFE, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-19,47
Flux de trésorerie libre pour l’ensemble des pourvoyeurs de fonds (créanciers et actionnaires) FCFF, CAGR sur 2 ans	-	-	-	-19,12
Taux de croissance annuel composé sur trois ans
Chiffre d’affaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	53,08
Résultat brut, CAGR sur 3 ans	-	-	-	55,52
EBITDA, 3 ans CAGR %	-	-	-	52,9
EBITA, 3 ans CAGR %	-	-	-	53,55
EBIT, 3 ans CAGR %	-	-	-	55,72
Bénéfices des activités poursuivies, CAGR sur 3 ans	-	-	-	58,57
Résultat net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	58,59
Résultat net normalisé, CAGR sur 3 ans	-	-	-	74,64
Créances clients, CAGR sur 3 ans	-	-	-	3,08
Stocks, CAGR sur 3 ans	-	-	-	50,83
Immobilisations corporelles nettes, 3 ans CAGR %	-	-	-	8,59
Total des actifs, 3 ans CAGR %	-	-	-	11,01
Actif corporel net, CAGR sur 3 ans	-	-	-	-44,09
Capitaux Propres ordinaires, CAGR sur 3 ans	-	-	-	45,42
Flux de trésorerie d’exploitation, CAGR sur 3 ans	-	-	-	24,18
CAPEX, CAGR sur 3 ans	-	-	-	9,62