Lors d'une réunion de deux jours, la banque centrale japonaise a mis fin à huit années de taux d'intérêt négatifs et à d'autres vestiges d'une politique économique peu orthodoxe, marquant ainsi un tournant historique par rapport à des décennies de mesures de relance monétaire massives.
Comme la plupart des investisseurs avaient déjà anticipé un changement, le yen a chuté de plus de 1 %, s'affaiblissant au cours des heures de négociation aux États-Unis pour atteindre 150,96 pour un dollar après la nouvelle.
Le yen était en dernier lieu en baisse de 1,19 % à 150,91 pour un dollar. Par rapport à l'euro, la devise japonaise a également perdu 1,1 % à 163,99, son niveau le plus bas depuis quatre mois.
"Ils sont très favorables à l'idée d'essayer de normaliser la façon dont le marché monétaire et le système financier fonctionnent localement", a déclaré Brad Bechtel, responsable mondial des opérations de change chez Jefferies à New York. "Je pense qu'ils ont pris beaucoup de mesures importantes pour y parvenir.
Avec la première hausse de taux du Japon en 17 ans, la BOJ a déclaré qu'elle guiderait le taux d'appel au jour le jour - son nouveau taux directeur - dans une fourchette de zéro à 0,1 %, ajoutant qu'elle s'attendait à ce que les "conditions financières accommodantes" soient maintenues pour l'instant.
Cela devrait maintenir la pression sur le yen, car les écarts de taux entre les États-Unis et le Japon restent importants. Cela attirera également les investissements étrangers dans les bons du Trésor et maintiendra le dollar à un niveau élevé.
"Le marché a pris cela comme un feu vert pour augmenter la position courte sur le yen qui était déjà en place, étant donné que les prévisions de la BOJ étaient assez prudentes, et pas vraiment suffisantes pour attirer d'autres prix hawkish sur le marché des taux japonais", a déclaré Lee Hardman, stratège en devises de MUFG.
DOMINATION DU DOLLAR
Les décisions prises cette semaine par les banques centrales dominent l'action sur le marché des devises, avec en tête la Fed.
La banque centrale américaine présentera ses perspectives de politique monétaire mercredi, et l'on s'attend généralement à ce qu'elle maintienne ses taux inchangés, entre 5,25 % et 5,50 %. Le marché attend des indices sur l'évolution probable de la politique monétaire à travers les projections économiques des décideurs pour cette année jusqu'en 2026.
"Chaque fois que la Fed et la BOJ modifient leur politique à peu près au même moment, c'est toujours la Fed qui gouverne et domine l'action des prix, même pour le dollar/yen", a déclaré Gareth Berry, stratège de Macquarie pour les devises et les taux.
"Les décisions de la BOJ sont donc généralement, en ce qui concerne le yen, d'une importance secondaire.
L'indice du dollar, qui mesure la performance de la monnaie américaine par rapport à six autres, est à son plus haut niveau depuis deux semaines, en hausse de 0,33% sur la journée à 103,90.
Des données récentes montrant une économie américaine résiliente ont suggéré que l'inflation est encore assez forte pour dissuader la Fed de réduire ses taux trop fortement ou trop rapidement cette année, ce qui a stimulé le dollar.
Le dollar australien a chuté après que la Reserve Bank of Australia (RBA) a laissé ses taux inchangés mardi, comme prévu, mais a édulcoré ses indications sur la probabilité de nouvelles hausses de taux.
Le dollar australien a chuté de 0,85 % pour atteindre son niveau le plus bas depuis presque deux semaines, à savoir 0,6504 $, entraînant le dollar néo-zélandais dans une baisse de 0,5 %, à 0,6055 $.
Ailleurs, un dollar globalement plus fort a poussé l'euro et la livre sterling à des plus bas de deux semaines.
L'euro était en baisse de 0,08 % à 1,0863 $, tandis que la livre sterling a baissé de 0,2 % à 1,2723 $.
En ce qui concerne les crypto-monnaies, le bitcoin a chuté de 7 % pour atteindre son plus bas niveau en deux semaines, après que les records de la semaine dernière aient déclenché des prises de bénéfices.
Le bitcoin, la plus grande crypto-monnaie en termes de valeur de marché, était en baisse de 4,07 % à 62 624 $.
