Le conseil d'administration d'Ascent Resources Plc (AIM:AST) a annoncé son intention de faire une offre pour la totalité du capital social émis et à émettre d'Amur Minerals Corporation (AIM:AMC), après une période de discussions prolongées avec le conseil d'administration d'Amur. La vision d'Ascent est que Ascent et Amur se regroupent pour former une entité plus grande, bien financée et plus liquide, combinant les liquidités d'Amur (après la vente d'actifs récemment annoncée et le dividende subséquent) avec le pipeline de projets ESG Metals d'Ascent dans le LATAM, qui présentent généralement un faible risque géologique et des flux de trésorerie à court terme et durables, en plus de l'exposition significative à la hausse de la demande de dommages-intérêts de plus de 500 millions d'euros financée par Ascent dans le cadre du Traité de la Charte de l'énergie (la "Combinaison potentielle"). Ascent a soumis une proposition indicative non contraignante au conseil d'administration d'Amur en novembre 2022 pour acquérir 100 % du capital social émis et à émettre d'Amur (après le paiement de son dividende annoncé ultérieurement le 24 mai 2023) dans le cadre d'un échange d'actions selon un ratio d'environ 1 nouvelle action Ascent pour 21 actions Amur émises (le " ratio d'échange ") (sous réserve des réserves énoncées ci-dessous) (la " Proposition Indicative ").

En partant de l'hypothèse qu'Amur n'a que des actifs de 5.000.000 $ en espèces (après paiement du dividende) et aucun autre passif important, la proposition indicative équivaut à une évaluation brute des capitaux propres de 6,1 pence par nouvelle action Ascent (sur la base d'un taux de change de 1 $ = 0,8051 £). Malgré de multiples conversations avec le conseil d'administration d'Amur et de nombreuses correspondances de suivi, la Société n'a pas encore été en mesure d'obtenir une réponse écrite à leur proposition. La proposition indicative incluait également l'intention de combiner les compétences des deux équipes de direction, ainsi que d'autres changements potentiels au niveau des directeurs non exécutifs du groupe élargi.

Il est prévu que le groupe élargi ait une majorité d'administrateurs issus d'Ascent. Le ratio d'échange, basé sur le prix moyen pondéré en volume de l'action d'Ascent de 3,6716 pence hier, soit le dernier jour ouvrable précédant immédiatement la date de cette annonce, représente actuellement une valeur d'environ 0,175 pence par action d'Amur. À la valeur actuelle d'environ 0,175 pence par action Amur impliquée par le ratio d'échange, une offre potentielle, si elle est faite, ajoutée au dividende de 1,8 pence à payer par Amur, représenterait une prime d'environ 7,3 % : 7.3%.

par rapport au cours de clôture d'Amur de 1,840 pence par action le 31 mai 2023, soit le dernier jour ouvrable précédant immédiatement cette annonce ; 15,3 % par rapport à la moyenne mensuelle du prix moyen pondéré en fonction du volume pour les actions d'Amur sur la période de trois mois commençant le 1er mars 2023 inclus, soit 1.713 pence par action ; et 47,5 % au prix moyen mensuel pondéré en fonction du volume pour les actions Amur sur la période de six mois commençant le 1er décembre 2022 inclus, soit 1,339 pence par action Selon les termes de la proposition indicative, il est prévu que les actionnaires d'Amur détiennent environ 28,6 %.

du groupe élargi, et les actionnaires d'Ascent détiendraient environ 71,4 % du groupe élargi. Etant donné qu'il est actuellement proposé que la proposition indicative soit structurée comme un échange d'actions effectué par le biais d'un plan d'arrangement, Ascent n'est actuellement disposée à donner suite à la proposition indicative qu'à la condition préalable qu'une recommandation du conseil d'administration d'Amur soit émise en fin de compte.