CDM : Résultats financiers 2022

LIVRET FINANCIER

RÉSULTATS FINANCIERS

UNE CROISSANCE CONTINUE DES CRÉDITS

ENCOURS CRÉDITS +5,2 %

Crédit du Maroc continue son engagement au profit de l'économie nationale, notamment avec des emplois clientèle qui progressent de 5,2 % à 48 497 MDH.

Les crédits aux particuliers s'apprécient de 1,8 % à 19 623 MDH en lien avec la bonne tenue des crédits à l'habitat qui évoluent de 2,7 %. Les crédits à la consommation se replient, quant à eux, de 2,1 %.

Sur le marché des entreprises, les crédits court terme et les crédits à l'équipement affichent des croissances respectives de 17 % et 19,9 %. Pour sa part, le crédit-bail clôture l'année 2022 sur une baisse de 3,8 %.

CRÉDITS HABITAT

CRÉDIT À

LA CONSOMMATION

3 605 -2,1 % 3 531

UNE DYNAMIQUE FAVORABLE DE LA COLLECTE BILAN RESSOURCES BILAN +5,1 %, RESSOURCES HORS BILAN -9,5%

Crédit du Maroc enregistre en 2022 une augmentation des ressources bilan de 5,1 % à 48 582 MDH, profitant des hausses de 2,9 % à 34 129 MDH des ressources à vue et de 70,6 % à 2 990 MDH des dépôts à terme. Les ressources d'épargne se stabilisent, quant à elles, à 9 921 MDH (+0,2 %).

Pour leur part, les ressources hors bilan reculent de 9,5 % à 13 131 MDH, du fait de la baisse de 15,8 % de l'encours des OPCVM, partiellement compensée par l'accroissement de l'encours en assurance vie de 4,3 %.

RESSOURCES D'ÉPARGNE

9 896 +0,2 % 9 921

UN PRODUIT NET BANCAIRE BIEN ORIENTÉ

PNB CONSOLIDÉ +4,4 %

Le produit net bancaire consolidé de Crédit du Maroc se hisse

• 2 568,7 MDH en 2022, en progression annuelle de 4,4 % portée par la bonne performance de l'ensemble des lignes métiers.

La marge nette d'intérêt s'élève à 1 996,4 MDH, en croissance annuelle de 2,1 %, bénéficiant ainsi du dynamisme continu de l'activité commerciale.

De son côté, la marge sur commissions s'élève à 403,2 MDH, en hausse de 2,5 % grâce à la progression du taux d'équipement produit et à la bonne tenue des activités de commerce international et de cash-management.

Le résultat des opérations de marché évolue de 26,2 % à 263,8 MDH. Cette performance est portée par l'orientation

positive de l'activité de change qui compense la conjoncture défavorable de l'activité obligataire.

Les filiales de Crédit du Maroc1 affichent, pour leur part, en 2022, un PNB global de 167,9 MDH, en baisse de 10,9 % par rapport à l'exercice 2021.

UN RÉSULTAT BRUT D'EXPLOITATION INTÉGRANT DES CHARGES NON RÉCURRENTES

RBE CONSOLIDÉ -5 % RBE CONSOLIDÉ HORS ÉLÉMENTS NON RÉCURRENTS +3,7 %

Le résultat brut d'exploitation se replie de 5% à 1 068,6 MDH en raison de charges exceptionnelles.

Hors éléments non récurrents liés à l'autonomisation de la banque suite au changement de l'actionnaire principal, le résultat brut d'exploitation ressort, en 2022, en hausse de 3,7 % à 1 166,3 MDH.

RÉSULTAT BRUT

D'EXPLOITATION

20212022

COÛT DU RISQUE

En termes d'investissement, Crédit du Maroc a engagé sur l'année 2022 un montant total de 353,1 MDH lié essentiellement aux investissements informatiques et au

En millions de dirhams

• +29,4% hors reprise exceptionnelle constatée en 2021

projet du futur siège social.

UN NIVEAU DE COÛT DU RISQUE PROCHE DE SON NIVEAU NORMATIF

COÛT DU RISQUE 309,9 MDH, TAUX DE COUVERTURE 84,9 %

Le coût du risque consolidé se situe, en 2022, à 309,9 MDH avec un taux de coût du risque qui s'élève à 0,6 %. Par ailleurs, le taux de couverture des créances en souffrance est de 84,9 % à fin 2022, reflétant une politique prudente en matière de provisionnement.

RÉSULTAT NET

PART DU GROUPE

En millions de dirhams

* -6,7% hors éléments exceptionnels

RATIO DE SOLVABILITÉ

La hausse annuelle du coût du risque de 246,4 MDH émane d'un effet de base lié à la constatation d'une reprise exceptionnelle de 176 MDH au niveau du coût du risque de l'année 2021. Hors cet élément exceptionnel, le coût du risque ressort en hausse de 29,4 %.

Crédit du Maroc enregistre en 2022 une hausse maîtrisée de 1,9 % à 3 874 MDH de ses créances en souffrance, ramenant ainsi le taux des créances douteuses et litigieuses à 8 %.

UNE CAPACITÉ BÉNÉFICIAIRE SOLIDE RÉSULTAT NET PART DU GROUPE : 404,3 MDH

Le résultat net part du groupe de Crédit du Maroc ressort

• 404,3 MDH, en baisse de 35,6 % par rapport à l'année 2021 en raison, principalement, des charges non récurrentes constatées en 2022 et de l'effet de base d'une reprise exceptionnelle en 2021. En retraitant ces éléments, le résultat net part du groupe ressort en baisse de 6,7 % à 482,2 MDH.

DES FONDAMENTAUX FINANCIERS SAINS

RATIO DE SOLVABILITÉ 14,47 %, LIQUIDITY COVERAGE RATIO (LCR) 134,5 %

Les fonds propres consolidés du groupe Crédit du Maroc s'élèvent à 6 648 MDH à fin 2022. Reflet de la solidité financière de la banque, le ratio de solvabilité global se situe

• 14,47 %, le ratio Core Tier 1 à 12,06 % et le ratio de liquidité LCR à 134,5 %.

L'endettement de Crédit du Maroc s'établit à 1 509,3 MDH, en hausse de 1,1 % par rapport à l'exercice 2021.

1 CDM Assurances, CDM Leasing & Factoring, CDM Patrimoine, CDM International, CDM Capital (Société en liquidation) et SIFIM.

COMPTES SOCIAUX

Au niveau des comptes sociaux de Crédit du Maroc, le produit net bancaire se situe à 2 407,3 MDH, en hausse de 3,4 % par rapport

• l'année 2021. Le résultat brut d'exploitation recule de 8,9 % à 968,7 MDH. Il intègre

des charges générales d'exploitation de 1 508,2 MDH, en progression de 16,3 %.

Le résultat net s'élève à 420,4 MDH, en baisse de 38,8 % par rapport à 2021. Cette évolution tient compte d'une hausse du coût du risque de 216,3 MDH ainsi que la hausse non récurrente des charges générales d'exploitation.

Le Président et les membres du Conseil de Surveillance félicitent l'ensemble des équipes de Crédit du Maroc pour les résultats de l'exercice et les remercient pour leur engagement ainsi que leur mobilisation au service d'un développement durable.

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L'Assemblée Générale Ordinaire des actionnaires sera convoquée le 15 juin 2023, pour soumettre à son approbation les comptes au 31 décembre 2022, et lui proposer la distribution d'un dividende de 27 dirhams par action.

3

L'année 2022 a été marquée par l'ouverture, le 6 décembre, d'un nouveau chapitre dans l'histoire de Crédit du Maroc à travers la concrétisation de l'acquisition par le Groupe Holmarcom de la participation majoritaire de Crédit Agricole S.A. dans le capital de la banque.

Par ailleurs, le projet d'entreprise Tajdid 2022 a atteint ses principaux objectifs, posant ainsi les bases d'une transformation en profondeur.

Symbole du renouveau de la banque, le projet du futur siège « les Arènes » est dans sa dernière ligne droite avec la préparation d'un déménagement imminent des équipes.

La satisfaction client étant une priorité absolue, plusieurs chantiers ont abouti dont l'optimisation de nombreux parcours clés.

L'autonomisation des clients a également été accélérée avec l'enrichissement des solutions ebanking et le déploiement du libre-service bancaire dans les agences. En outre, la banque a renforcé son accompagnement des entreprises, en augmentant significativement les crédits octroyés notamment pour l'investissement.

Sur le volet humain, l'amélioration de l'expérience collaborateur a été poursuivie à travers la digitalisation des parcours clés et le développement des compétences.

Sur le volet sociétal, Crédit du Maroc a consolidé son soutien à la transition énergétique et aux initiatives écologiques du Royaume, en accompagnant plusieurs projets structurants.

.ةيدادترلاا ريغ ةفلكت جراخ 5,1% *

ضورقلل رمتسم ومن +5,2% تادامتعلاا تايراج

ءانبزلا تافيظوت عم ةصاخ ،ينطولا داصتقلاا ةدئافل هدهعت يف برغملا فرصم رمتسي

.مهرد نويلم 48 497 غلبمل 5,2% ةبسنب تمدقت يتلا نسحب اطابترا ،مهرد نويلم 19 623 ىلإ لصتل 1,8% ةبسنب صاوخلل ضورقلا تمانت اهبناج نم كلاهتسلإا ضورق تفرعو .2,7% ةبسنب تروطت يتلاو نكسلل ضورقلا ءادأ

.2,1% ةبسنب اعجارت اومن زيهجتلل ضورقلاو ريصقلا دملأل ضورقلا ترهظأ ،تلاواقملا قوس ديعص ىلع 2022 ةنس ةياهن هبناج نم يراجيلإا نامتئلاا فرعو .يلاوتلاب 19,9% و 17% يتبسنب

.3,8% ةبسن يف اددحتم اضافخنا

ةليصحلا باطقتسلا ةيباجيإ ةيمانيد -9,5%ةليصحلا جراخ دراومو - +5,1% ةليصحلا دراوم تايراج

غـلبمل 5,1% اـهتبـسـن ةـلــيصـحـلا دراوـم يـف ةداـيز 2022 ةـنس برـغملا فرـصم لجـس غلبمل 2,9% ةبسنب بلطلا تحت دراوملا تاعافترا نم ةديفتسم ،مهرد نويلم 48 582 2 990 غلبمل 70,6% ةبسنب بلطلا تحت دراوملا لجلأ عئادولاو ،مهرد نويلم 34 129

.)+0,2%( مهرد نويلم 9 921 هردق اميف اهتهج نم راخدلاا دراوم ترقتسا .مهرد نويلم كلذو ،مهرد نويلم 13 131 غلبمل 9,5% ةبسنب اهتهج نم ةليصحلا جراخ دراوملا تعجارت ةبسنب )OPCVM( ةلوقنملا ميقلاب يعامجلا فيظوتلا تآيه تايراج ضافخنا لوعفمب

.4,3% ةبسنب ةايحلا ىلع تانيمأتلا يراج يمانتب ايئزج هكاردتسا مت يذلا رملأا وهو .15,8%

ديج هيجوت وذ يكنب يفاص جتان +4,4% يكنبلا يفاصلا جتانلا

مهرد نويلم 2 568,7 غلبم ىلإ برغملا فرصمل دطوملا يكنبلا يفاصلا جتانلا دعاصت عومجمل ةديجلا ةيلاعفلا ىلع دمتعملاو ،4,4% هتبسن يونس مدقت وهو ،2022 ةنس

.ةينهملا طوطخلا ،2,1% ةتبسن يونس ومنب ،مهرد نويلم 1 996,4 غلبم ىلإ يفاصلا ةدئافلا شماه عفترا

.يراجتلا طاشنلل ةدرطملا ةيويحلا نم كلذب ديفتسملاو ،2,5% ةبسنب ادعاصتم ،مهرد نويلم 403,2 ىلإ هبناج نم تلاومعلا ىلع شماهلا عفترا جوتنمو ةيلودلا ةراجتلا تاطاشن ءادأ نسحو جتنملا زيهجتلا ةبسن مدقت لضفب كلذو

.)cash-management( ينيحلا رييستلا هذه دمتعتو .مهرد نويلم 263,8 غلبمل 26,2% ةبسنب قوسلا تايلمع ةجيتن تروطت ةيتاوملا ريغ ةيفرظلا كردتسي يذلا فرصلا طاشنل يباجيلإا هجوتلا ىلع ةيلاعفلا

.يدامتعلاا طاشنلل ايفاص اجوتنم اهبناج نم تققح دقف ،*برغملا فرصمل ةعباتلا تاكرشلا صوصخب عم ةلباقم 10,9% ةبسنب اضفخنم ،2022 ةنس مهرد نويلم 167,9 هردق ايلامجإ ايكنب

.2021 ةيلاملا ةنسلا

ةيدادترا ريغ تلامحت جمدتست للاغتسلال ةيلامجإ ةجيتن للاغتسلال ةيلامجإ ةجيتن -5% : ةدطوملا للاغتسلال ةيلامجإ ةجيتن +3,7% : ةيدادترلاا ريغ رصانعلا جراخ ةدطوملا

ببسب مهرد نويلم 1 068,6 غلبمل 5% ةبسنب للاغتسلال ةيلامجلإا ةجيتنلا تعجارت

.ةيئانثتسلاا تلامحتلا ،يسيئرلا مهاسملا رييغت دعب كنبلا ةيللاقتسابّ ةطبترملا ةيدادترلاا ريغ رصانعلا جراخ 1 166,3 غلبمل 3,7% ةبسنب ةعفترم ،2022 ةنس للاغتسلال ةيلامجلإا ةجيتنلا رهظت

.مهرد نويلم يلامجإ غلبمب 2022 ةنس مسرب برغملا فرصم دهعت ،تارامثتسلاا ريدقت ثيح نم عورشمو ةيتامولعملا تارامثتسلاا ىلع همظعم يف دمتعملا مهرد نويلم 353,1 هردق

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ةعفترم ةبسن عم ،مهرد نويلم 309,9 ،2022 ةنس يف ةدطوملا رطاخملا ةفلك تغلب ةقلاعلا تاقحتسملا ةيطغت ةبسن نإف ،ىرخأ ةهج نمو .0,6% ىلإ لصت رطاخملا ةفلكل لاجم يف ةيزارتحا ةسايس كلذب ةرولبم ،2022 ةنس ةياهن يف 84,9% ةبسن غلبت نؤملاب

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