La banque centrale a réduit son taux directeur de 300 points de base pour la troisième fois consécutive, adoucissant à nouveau le coût des emprunts après une hausse d'urgence du taux à 20 % fin février, quelques jours après l'envoi de troupes russes en Ukraine.
Lors d'une conférence bancaire à Moscou, la gouverneure Elvira Nabiullina a déclaré que la banque centrale avait empêché une spirale inflationniste et qu'elle abaisserait sa prévision d'inflation pour 2022 de 18 à 23 %, réitérant le signal de la banque selon lequel elle pourrait réduire davantage les taux lors de sa prochaine réunion le 10 juin.
Vers 1108 GMT, le rouble était en baisse de 7,1% face au dollar à 63,55, dégringolant de 55,80, son plus fort niveau depuis février 2018 qu'il a atteint mercredi, et glissant vers 64.
Il avait perdu 7,9 % pour s'échanger à 65,44 face à l'euro , s'affaiblissant à un moment donné jusqu'à 66,6575, après avoir touché un sommet de sept ans à 57,10 lors de la séance précédente.
Le rouble a commencé à chuter depuis ces sommets pluriannuels mercredi, alors que le marché anticipait la décision de la banque. Il a étendu ses pertes lorsque Nabiullina a délivré le message dovish de la banque jeudi.
Les rendements des obligations du Trésor OFZ à 10 ans, qui évoluent en sens inverse de leur prix, sont tombés à 9,41 %, leur plus bas niveau depuis le 10 février, avant de s'établir à 9,54 %.
FIN DU RALLYE DU ROUBLE ?
Soutenu par les contrôles de capitaux, le rouble avait artificiellement augmenté pour devenir la devise la plus performante au monde depuis le début de l'année. De nouvelles conditions de paiement du gaz exigeant la conversion des devises étrangères en roubles et une baisse des importations ont également aidé.
Mais elle a maintenant perdu le soutien de la période fiscale de fin de mois qui voit habituellement les entreprises axées sur l'exportation convertir les devises étrangères en roubles pour payer les dettes locales.
"La baisse du taux directeur d'aujourd'hui, associée à une autre série d'assouplissements politiques attendus le 10 juin, exercera une pression plus notable sur le taux de change du rouble", ont déclaré les analystes de Veles Capital dans une obligation.
La force de la devise avait suscité des inquiétudes quant à l'impact négatif sur les recettes budgétaires de la Russie provenant des exportations. Lundi, la Russie a réduit la proportion des recettes en devises étrangères que les exportateurs doivent convertir en roubles à 50 %, contre 80 % auparavant.
Les actifs russes pourraient également subir une pression baissière à mesure qu'un éventuel défaut de paiement souverain se rapproche, même si les responsables russes affirment que l'État dispose de suffisamment d'argent pour honorer ses obligations.
Le président Vladimir Poutine a ordonné mercredi une augmentation de 10 % des pensions et du salaire minimum pour protéger les Russes de l'inflation, mais a nié que les problèmes économiques du pays étaient tous liés à la crise en Ukraine.
Les indices boursiers russes étaient en baisse.
L'indice RTS, libellé en dollars, était en baisse de 6,4 % à 1 159,3 points. L'indice russe MOEX, basé sur le rouble, était en baisse de 0,2 % à 2 334,74 points. (Reportage par Reuters ; édition par Raissa Kasolowsky, Jane Merriman et Andrew Heavens)
