CF Industries Holdings, Inc. (NYSE:CF) a conclu un accord pour l'acquisition d'une installation de production d'ammoniac et d'une activité à Waggaman, en Louisiane, auprès d'Incitec Pivot Limited (ASX:IPL) pour un montant de 1,7 milliard de dollars le 20 mars 2023. Selon les termes de l'accord, CF Industries achètera le complexe de production d'ammoniac d'IPL situé à Waggaman, en Louisiane, et l'activité de fabrication d'ammoniac pour un prix d'achat de 1,675 milliard de dollars, sous réserve d'ajustements. Les parties affecteront environ 425 millions de dollars du prix d'achat à un accord d'achat d'ammoniac à long terme prévoyant qu'une société affiliée à CF Industries fournira jusqu'à 200 000 tonnes d'ammoniac par an à une société affiliée à IPL. CF Industries prévoit de financer le solde du prix d'achat, soit 1,25 milliard de dollars, à l'aide de sa trésorerie. CF Industries a accepté de payer à IPL une indemnité de résiliation de 75 millions de dollars si l'accord est résilié dans certaines circonstances et si certaines autorisations réglementaires ne sont pas obtenues. Le 15 novembre 2023, CF Industries a annoncé l'expiration de la période d'attente prévue par le Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act.

La réalisation de la transaction est soumise à la satisfaction ou à la renonciation des conditions habituelles, y compris, entre autres, l'expiration ou la résiliation anticipée de la période d'attente en vertu de la loi Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976, telle qu'amendée, et la réception de certaines approbations réglementaires. La transaction a été approuvée à l'unanimité par les conseils d'administration des deux sociétés. Au 1er novembre 2023, la transaction devrait être finalisée le 1er décembre 2023. Goldman Sachs & Co. LLC est le conseiller financier de CF Industries pour cette transaction. Richard C. Witzel Jr. de Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP est son conseiller juridique. Ryan Maierson et Lauren Anderson de Latham & Watkins LLP sont les conseillers juridiques d'IPL. IPL a engagé J.P. Morgan Securities LLC en tant que conseiller financier. Ernst & Young Australia a agi en tant que conseiller financier et fournisseur de diligence raisonnable pour Incitec Pivot Limited (ASX:IPL).

CF Industries Holdings, Inc. (NYSE:CF) a conclu l'acquisition d'une installation de production d'ammoniac à Waggaman, en Louisiane, auprès d'Incitec Pivot Limited (ASX:IPL) le 1er décembre 2023.