Sumitomo Electric Industries, Ltd. (TSE:5802) a proposé à un groupe d'actionnaires d'acquérir les 48,5 % restants de Nissin Electric Co. (TSE:6641) auprès d'un groupe d'actionnaires pour un montant de 88,2 milliards ¥ le 2 février 2023. Selon les termes de la transaction, Sumitomo Electric Industries achètera 51,89 millions d'actions de Nissin Electric au prix de 1700 ¥ par action. Actuellement, l'initiateur de l'offre publique d'achat possède un total de 54.991.175 actions de la société cible (taux de participation : 51,45%). Par le biais de l'Offre Publique d'Achat et des procédures ultérieures prévues, Nissin Electric deviendra la filiale à 100 % de la Société. Il est possible qu'elles soient retirées de la cote par le biais de certaines procédures en fonction des résultats de l'Offre Publique d'Achat.

L'initiateur de l'offre a fixé à 16.258.425 actions (taux de participation : 15,2%) le nombre minimum d'actions à acheter dans le cadre de l'offre publique d'achat. La société cible a mis en place un comité spécial composé d'administrateurs externes indépendants, de membres indépendants du conseil d'audit et de surveillance et d'experts externes, afin de délibérer et de négocier l'opération d'un point de vue indépendant de l'initiateur de l'offre publique d'achat. La société cible a décidé, lors de la réunion de son conseil d'administration tenue ce jour, d'exprimer son opinion en faveur de l'offre publique d'achat et de recommander aux actionnaires de la société cible d'apporter leurs titres à l'offre publique d'achat, et l'initiateur de l'offre publique d'achat a décidé de mener l'offre publique d'achat lors de la réunion de son conseil d'administration qui s'est tenue le 2 février 2023. Si, à la suite de la réalisation de l'offre publique d'achat, l'initiateur de l'offre publique d'achat détient 90 % ou plus du nombre de droits de vote de tous les actionnaires de la société cible, alors l'initiateur de l'offre publique d'achat prévoit de demander à tous les actionnaires de la société cible qui n'ont pas apporté leurs actions à l'offre publique d'achat (les oActionnaires assujettis à l'offre publique d'achat) de vendre toutes les actions de la société cible qu'ils détiennent (la oDemande d'offre publique d'achat). La société cible prévoit de tenir l'assemblée générale extraordinaire à la demande de l'initiateur de l'offre publique d'achat, et l'assemblée générale extraordinaire est prévue aux alentours de mai 2023. L'Offrant prévoit d'approuver la proposition ci-dessus lors de l'Assemblée Générale Extraordinaire. Le conseil d'administration de la société cible, lors d'une réunion tenue aujourd'hui, a décidé à l'unanimité d'approuver l'offre publique d'achat et de recommander aux actionnaires de la société cible d'apporter leurs actions à l'offre publique d'achat. L'offre publique d'achat débutera le 3 février 2023 et se terminera le 22 mars 2023.

L'initiateur de l'offre publique d'achat a nommé Nomura Securities Co, Ltd. (oNomura Securitieso) en tant que conseiller financier et organisme d'évaluation tiers indépendant de l'Offrant et du Groupe de l'Offrant, y compris la Société Cible, et Nishimura & Asahi en tant que conseiller juridique, et a entamé des délibérations concrètes concernant la Transaction Nomura Securities Co., Ltd en tant qu'Agent de l'Offre Publique d'Achat. La société cible a désigné Oh-Ebashi LPC & Partners comme conseiller juridique indépendant de la société cible. La société cible a nommé Mitsubishi UFJ Morgan Stanley Securities Co en tant que conseiller financier et organisme d'évaluation tiers indépendant de la société cible

Sumitomo Electric Industries, Ltd. (TSE:5802) a conclu l'acquisition d'une participation supplémentaire de 41,95 % dans Nissin Electric Co. (TSE:6641) auprès d'un groupe d'actionnaires pour un montant de 76,2 milliards de yens le 22 mars 2023.