Baring Private Equity Asia (BPEA), basé à Hong Kong, a engagé Goldman Sachs pour vendre HCP Packaging, basé à Shanghai, ce qui pourrait rapporter plus de 1,5 milliard de dollars, ont déclaré à Reuters des personnes au fait de la situation.

HCP est un leader mondial dans la conception, le développement et la fabrication de récipients d'emballage pour produits cosmétiques, avec 11 bureaux et plus de 250 clients dans le monde, selon son site web.

Goldman Sachs a commencé à approcher des acheteurs potentiels et un processus formel devrait bientôt débuter, ont déclaré deux de ces personnes, qui ont refusé d'être nommées car l'information est confidentielle.

HCP, fondée en 1960 à Taïwan, a estimé son bénéfice avant intérêts, impôts, dépréciation et amortissement (EBITDA) à un peu plus de 100 millions de dollars pour 2021, a précisé l'une des sources.

Un certain nombre d'actifs de capital-investissement ont été vendus cette année à plus de 15 fois, voire 20 fois, l'EBITDA, selon des sources proches des transactions.

BPEA et Goldman Sachs ont refusé de commenter. HCP n'a pas répondu à une demande de commentaire.

HCP a été racheté par BPEA à la société américaine de capital-investissement TPG https://www.reuters.com/article/tpg-capital-hcp-idUSL8N1450FL20151216 en décembre 2015 pour 775 millions de dollars, avait alors rapporté Reuters.

BPEA a lancé un appel d'offres pour HCP au début de 2020, mais le projet de vente a été retardé en raison de la pandémie de coronavirus https://www.reuters.com/article/us-china-health-deals-idUSKBN2050PW, ont indiqué des sources au fait de la situation.

La dernière tentative de vente de HCP coïncide avec un montant record de liquidités de capital-investissement et une demande refoulée de sorties et d'investissements stratégiques parmi les sociétés de rachat.

Les opérations financées par le capital-investissement en Asie-Pacifique (y compris le Japon) pour 2021 ont déjà atteint un record annuel, totalisant 188 milliards de dollars la semaine dernière, selon les données de Refinitiv.

Mardi, BPEA a annoncé un accord pour racheter la société de services aux entreprises Tricor Group à Permira pour 2,76 milliards de dollars.

En août, elle a choisi le groupe Carlyle pour racheter sa société de services informatiques indienne Hexaware Technologies pour un montant de 3 milliards de dollars, avait alors rapporté Reuters. (Reportage de Kane Wu ; édition d'Alexander Smith)