Vienna Insurance Group AG (WBAG:VIG) a signé un accord d'achat d'actions pour acquérir les activités d'assurance, de retraite et de gestion d'actifs d'Aegon N.V. (ENXTAM:AGN) pour un montant de 830 millions d'euros le 29 novembre 2020. VIG reprendra les compagnies d'assurance vie et non-vie d'Aegon, ainsi que les fonds de pension, les sociétés de gestion d'actifs et de services en Hongrie, en Pologne, en Roumanie et en Turquie. Le produit de la transaction représente un multiple de 2,6 fois la valeur comptable au 30 juin 2020. Le bénéfice net sous-jacent total des activités d'Aegon implique un multiple de transaction de 15 fois le bénéfice net sous-jacent. En 2019, les activités d'assurance, de retraite et de gestion d'actifs d'Aegon N.V. ont enregistré un bénéfice net d'environ 50 millions d'euros. La transaction est soumise aux autorisations réglementaires et concurrentielles nécessaires. Le 6 avril 2021, le ministère hongrois de l'intérieur a rejeté la transaction. Le 16 juillet 2021, Vienna Insurance Group AG a soumis à l'approbation de la Commission européenne (CE) l'achat des activités d'assurance de son homologue néerlandais Aegon NV dans les pays d'Europe centrale et orientale. La Commission a fixé le 20 août comme date limite provisoire pour décider d'approuver l'opération ou de lancer un examen approfondi. Au 12 août 2021, la Commission européenne a décidé d'autoriser l'acquisition des activités d'Aegon au titre du droit de la concurrence. Au 12 août 2021, Vienna a déjà obtenu l'approbation de l'autorité turque de la concurrence. Vienna Insurance Group est en train d'obtenir toutes les autorisations des autorités nationales compétentes. Le 21 septembre 2021, le tribunal métropolitain de Budapest a rejeté l'appel conjoint contestant la décision du ministère hongrois de l'Intérieur de bloquer l'acquisition des activités d'Aegon N.V. (ENXTAM:AGN) par Vienna Insurance Group AG (WBAG:VIG). Les parties à la transaction feront appel de cette décision devant la Cour suprême hongroise dans les 30 prochains jours. La Commission européenne a annoncé le 29 octobre 2021 l'ouverture d'une enquête afin de déterminer si la décision de la Hongrie de s'opposer à l'acquisition des filiales hongroises d'Aegon par VIG constitue une violation du règlement de l'Union européenne sur les concentrations. Indépendamment de ces développements, VIG poursuit son dialogue constructif avec le ministère hongrois des Finances afin de clarifier les possibilités d'une conclusion positive de l'acquisition. Le 21 janvier 2022, la Commission européenne a déclaré que la Hongrie avait enfreint la législation de l'UE en bloquant l'achat des activités d'assurance locales de l'assureur néerlandais Aegon NV (AMS:AGN) par Vienna Insurance Group AG (VIE:VIG). La transaction devrait être finalisée au cours du second semestre 2021. Le produit de la transaction sera transféré à Aegon et augmentera la flexibilité financière d'Aegon pour mettre en œuvre ses priorités stratégiques, y compris le désendettement. Les autorités hongroises ont approuvé la transaction. Le 23 mars 2022, Vienna Insurance Group AG a finalisé l'acquisition des activités hongroises d'Aegon. Le 21 avril 2022, Vienna Insurance Group AG a finalisé l'acquisition d'Aegon Türkiye. Toutes les autorisations pour l'acquisition des activités restantes d'Aegon en Europe centrale et orientale avec des sociétés en Pologne, en Roumanie et en Turquie ont été demandées. L'approbation des autorités locales est encore attendue. Le 1er juin 2023, le groupe de Vienne a achevé l'acquisition des activités d'Aegon en Pologne et en Roumanie.

JPMorgan Chase & Co. a agi en tant que conseiller financier d'Aegon N.V. La succursale autrichienne de HSBC Holdings plc a agi en tant que conseiller financier de Vienna Insurance Group AG. Ernst & Young Transaction Advisory Services B.V. a agi en tant que conseiller financier d'Aegon N.V. Horst Ebhardt, Markus Bruckmüller, Hartwig Kienast, Robert Wagner, Christine Siegl, Janos Toth, Melinda Pelikan, Barnabas Buzasi, Jacek Michalski, Maciej Olszewski, Ileana Glodeanu, Anca Jurcovan, Adelina Iftime-Blagean, Mircea Ciocirlea, Flaviu Nanu, Jaap Stoop, Joost Kloosterman, Larissa Silverentand, Roderick Watson, Pieternel Verhoeven-van den Brink, Togan Turan et Nazli Bezirci de Wolf Theiss ont agi en tant que conseillers juridiques de Vienna Insurance. Tomasz Ochrymowicz, Marcin Piskorski, Zsolt Vajda, Ionut Vasilescu et Radu Dumitrescu de Deloitte ont agi en tant que fournisseurs de services financiers, fiscaux et de due diligence pour Vienna Insurance. Nazli Bezirci, Togan Turan de Paksoy ont agi en tant que conseillers juridiques de Vienna Insurance. Brechje van der Velden, Katinka Middelkoop, Tim Stevens, Yvo de Vries, Rens Bondrager, Tjarda van der Vijver du cabinet Allen & Overy ont agi en tant que conseillers juridiques d'Aegon. Katinka Middelkoop, Mihai Ristici et Roxana Ionescu de RTPR ont agi en tant que conseillers juridiques d'Aegon.

Vienna Insurance Group AG (WBAG:VIG) a acquis les activités d'assurance, de retraite et de gestion d'actifs d'Aegon N.V. (ENXTAM:AGN) le 1er juin 2023.