Caisse Regionale de Credit Agricole Mutuel d'Ille et Vilaine : Avis financier au 31 décembre 2022

Le Crédit Agricole d'Ille-et-Vilaine continue de déployer sa stratégie de conquête avec plus de 27 300 nouveaux clients en 2022. Le nombre de sociétaires progresse de +8 % sur un an grâce aux actions et offres créées en faveur du sociétariat.

Dans un contexte de remontée des taux d'intérêt, la Caisse Régionale bénéficie d'une forte appétence de ses clients pour l'épargne bancaire. L'encours d'épargne confiée progresse ainsi de +8,7% sur l'année notamment grâce à la dynamique des livrets (+16,2%).

Les supports de l'assurance-vie enregistrent aussi une croissance de leurs encours de +2,3%.

L'encours de crédits progresse de +9,2% pour atteindre 14 912 M€ au 31/12/2022. La Caisse régionale facilite notamment la concrétisation des projets dans le domaine du logement avec un encours habitat en hausse +10,4%.

Fort de son modèle de banque universelle, l'activité de protection est soutenue. L'évolution du nombre de contrats d'assurances des biens et de la personne ressort à +3,8 % sur un an.

Une structure financière robuste

La solidité de la Caisse régionale se renforce avec un niveau de fonds propres prudentiels de 1 101 M€ au 30 septembre 2022 (en hausse de 3,2 % sur 1 an) et un ratio de solvabilité largement supérieur aux exigences réglementaires à 19,05 %.

Les capitaux propres consolidés s'élèvent à 2,1 Md€ et représentent 10,1 % du bilan consolidé dont le total s'élève au 31 décembre 2022 à 20,5 Mds€.

Résultats financiers

En base sociale

Le Produit Net Bancaire s'établit à 295,4 M€ en progression de +9,0% sur un an.

Le PNB d'activité progresse de +6,0 % soutenu par la progression des commissions en lien avec la conquête de nouveaux clients et le développement du portefeuille assurances. La marge d'intermédiation affiche une baisse mesurée de -5.5% malgré la remontée du coût du refinancement et de l'épargne bilancielle.

Les charges de fonctionnement sont en hausse de +6,2 % à 185,9 M€ en lien avec le retour de l'inflation mais aussi le renforcement des équipes commerciales afin d'accompagner le développement de l'activité.

La situation en liquidité reste très confortable avec une PRS (Position en Ressources Stables) de 1 558 M€ au 31 décembre 2022.

Les dettes envers la clientèle, constitutives des dépôts à vue et à terme, représentent 23,1 % du bilan consolidé et 59,4% pour celles envers les établissements de crédits, essentiellement vis-à-vis de Crédit Agricole S.A. au regard des règles de refinancement interne au Groupe.

Le coût du risque atteint 36,7 M€ au 31/12/2022, porté par la dotation des provisions statistiques dans le contexte économique actuel. Le taux de CDL s'améliore à 1,34 % et le taux de couverture de ces créances s'élève à 53,47 %.

Le résultat net social ressort ainsi en hausse de 10,3% à 48,3 M€ contre 43,7 M€ au 31 décembre 2021.

Le coefficient d'exploitation, qui rapporte le total des charges de fonctionnement nettes au produit net bancaire, s'établit à 62,9% au 31 décembre 2022.

En base consolidée (IFRS)

Le Produit Net Bancaire s'établit à 311,4 M€ contre 278,5 M€ au 31 décembre 2022. Les charges générales d'exploitation ressortent à 176,9 M€ et le résultat brut d'exploitation à 124,8 M€.

Après intégration du coût du risque et de la charge fiscale, le résultat net consolidé s'élève à 73,8 M€ en hausse de 20%.

L'écart entre le résultat social (48,3 M€) et le résultat consolidé (73,8 M€) s'explique notamment par le retraitement du FRBG en normes IFRS ainsi que par la contribution des entités du périmètre de consolidation.

PNB social

Charges de fonctionnement Résultat Brut d'Exploitation Coût du risque (hors FRBG) Résultat Net Social

Total bilan (base sociale)

• dont titres à l'actif (1)
• dont capitaux propres (2)

Résultat en normes IFRS

Certificats Coopératifs d'Investissement

Au 31 décembre 2022, le cours du Certificat Coopératif d'Investissement de la Caisse régionale s'établit à 48,10 €. Il enregistre ainsi une baisse de 30 % sur l'année 2022.

Perspectives

En 2022, la Caisse régionale a créé une Direction dédiée à la transition écologique notamment pour pouvoir conseiller et accompagner ses clients dans cette démarche. Elle s'est aussi engagée dans la Convention des Entreprises pour le Climat (CEC) en se positionnant aux côtés de 59 autres entreprises de l'Ouest de la France autour de trois engagements concrets : atteindre la neutralité carbone d'ici 2050, conseiller et accompagner 100% de leurs clients dans leur transition énergétique et intégrer des critères de performance extra- financière dans 100% de l'analyse de leurs financements aux entreprises et aux agriculteurs.

Le Conseil d'Administration proposera à la prochaine assemblée générale le versement d'un dividende de 2,39 € net aux porteurs de certificats coopératifs d'investissement.

Dans un environnement économique qui s'avère plus incertain, la Caisse régionale, fidèle à ses valeurs d'être présente dans tous les moments, veillera à accompagner tous ses clients qui pourraient être ainsi fragilisés.